索辰科技(688507)公司公告上海索辰信息科技股份有限公司科创板首次公开发行股票招股说明书（注册稿）新浪财经

ShanghaiSuochenInformationTechnologyCo.,Ltd.（中国（上海）自由贸易试验区新金桥路27号13号楼2层）

首次公开发行股票并在科创板上市

招股说明书

（注册稿）

保荐机构（主承销商）

（上海市广东路689号）

险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。

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发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。

发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人的控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。

保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。

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本次发行概况

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重大事项提示

一、收入存在年度和季节性波动的风险

公司主要客户为军工单位及科研院所等，此类客户出于其项目成本预决算管理目的，大部分会在下半年加快推进其项目的进度，并通常于第四季度集中验收结算，使得公司下半年收入规模整体上优于上半年，具有一定季节性。2019年、2020年及2021年，公司第四季度主营业务收入占全年比例分别为

78.27%、65.17%和69.26%，公司主营业务收入及业绩具有明显的季节性。

公司在产品取得客户验收时确认收入，如果未来公司与客户的合作关系发生不利变化，或者因为客户决策或公司执行进度等原因导致公司第四季度的项目交付和验收出现延迟，将对公司全年业绩产生重大影响，可能导致公司收入在年度间发生波动，部分年度收入可能出现同比下降的风险。同时，由于营业收入存在明显的季节性特征，导致发行人存在不同季节利润波动较大、甚至出现亏损的风险。

二、发行人总体规模较小，在产品、技术、客户积累等方面相比境外竞争对手存在明显差距

现阶段，国内CAE市场主要被境外厂商安西斯、达索、西门子、MSC等公司掌握，上述企业在CAE软件领域深耕多年，积累了雄厚的研发团队和技术实力，并在全球拥有广泛的客户，公司现阶段与上述企业在产品、技术、客户积累等方面相比国外竞争对手存在明显差距。

境外竞争企业成立早、经营规模大、技术实力雄厚。公司成立于2006年，但境外企业早在上世纪七八十年代即开始CAE软件的研发和销售，公司起步较晚。2021年，公司销售收入不及2亿元，同行业中，竞争对手安西斯销售收入

19.07亿美元，达索48.60亿欧元，西门子622.65亿欧元，海克斯康43.41亿欧元。

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境外竞争企业产品应用领域广、客户数量多。公司目前产品应用集中于军工领域，境外竞争企业除在军工领域外，在市场需求更广泛的民用领域有着全方位的业务布局，全球范围内服务的客户数量众多；相比之下，公司业务领域集中，服务客户数量较少。

境外竞争企业产品功能模块和算例丰富。国外竞争企业经过多年的发展，在CAE领域拥有完善的功能模块，并在海量客户的使用中，形成了丰富的算例库、数据库，软件有着较好的成熟度。相比之下，公司产品在功能模块上与竞争对手仍然存在差距，尤其是在电磁、光学、测控等学科。同时，公司经过多年研发，虽然在流体、结构、声学等领域的功能模块相对丰富，与国外同行的差距较小，但公司的部分功能模块研发成功后，客户实际应用的场景相对少，没有形成丰富的算例库，应用场景和算例有待提升。

境外竞争企业在工业软件领域有较强的多业务协同。安西斯、达索、西门子等企业在工业领域深耕数十年，通过持续的发展和并购，在工业软件领域形成了丰富的产品线，除CAE业务以外，还存在其他多种类型的业务，如CAD、EDA、PLM、MES等，能够满足用户多方位的研发、制造需求，覆盖领域广泛，产业协同效应明显。公司目前业务主要聚焦CAE领域，产品业务结构相对单一。

三、民营客户拓展风险

CAE软件属于研发设计类工业软件，在航天航空、兵器船舶、汽车、电子电气、医疗设备、建筑工程、高端装备、通信等领域均有广泛应用，除军工领域外，在民用领域的市场规模更广阔。但由于境外竞争厂商安西斯、达索、西门子等工业软件厂商在产品、技术、客户积累等方面处于领先地位，且国内用户对境外软件有多年的使用习惯，导致公司开拓民营客户的难度相对较大。如果未来公司在民用领域的客户拓展无法实现重大突破，会对公司销售规模扩大产生不利影响。

四、应收账款收回风险

公司主要客户为军工单位及科研院所，此类客户的付款审批流程较为复杂，付款需根据客户整体项目进度、资金安排节奏向公司结算，进而导致公司的应

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收账款结算周期整体较长，客户回款速度相对较慢。受公司收入第四季度占比较高、客户付款审批流程较长等因素影响，公司报告期各年末应收账款金额较大、占当期营业收入比例相对较高。报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为13,470.49万元、13,945.13万元、21,244.25万元和20,479.33万元，与当期营业收入比值分别为116.28%、86.16%、110.25%和1,289.78%。报告期各期末应收账款账龄1年以上的比例分别为53.56%、44.30%、48.33%和48.14%，应收账款账龄较长。

如果未来下游客户生产经营出现重大变化或公司催收回款措施不力，可能导致公司出现应收账款无法收回形成坏账损失的风险。如果应收账款规模持续扩大，也可能影响公司经营现金流，对业绩造成不利影响。

五、客户集中度较高的风险

六、募集资金投资项目的实施风险

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七、研发失败风险

报告期各期，公司研发费用分别为5,870.94万元、6,246.79万元、6,107.58万元和3,948.82万元，研发费用率分别为50.68%、38.59%、31.70%和248.69%，研发投入较大，是影响利润的主要因素之一。未来公司会持续加大研发投入，若公司研发失败或研发的产品不能满足市场需求，高额的研发投入不能促进业绩增长，将会对公司利润总额产生不利影响。

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八、公司主要产品为通用型软件产品，但目前应用领域集中于军工领域CAE软件属于研发设计类工业软件，是通用型的工具软件产品，广泛应用于航空航天、兵器船舶、汽车、电子电气、医疗设备、重型机械、地面交通、动力设备等众多高端制造场景，报告期内，公司按客户所属行业领域分类的主营业务收入具体情况如下：

单位：万元

注：公司部分民营客户从事工程仿真软件二次开发或工业应用系统集成业务，无法直接归属于特定的行业领域，因此统一分类至“集成/二次开发”。

公司目前产品应用领域集中于军工领域，主要原因系：

1、国外同行业企业在民营领域的影响力较强

2、军工领域对自主可控的要求较高

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九、财务报告审计截止日后的主要经营情况

（一）财务报告审计截止日后的主要经营状况

财务报告审计截止日至本招股说明书签署日，公司总体经营情况正常，公司的主要经营模式、主要产品、主要客户、税收政策等其他可能影响投资者判断的重大事项未发生其他重大变化。

（二）财务报告审计截止日后的主要财务信息

中汇会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2022年9月30日的合并及母公司的资产负债表，2022年1-9月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表以及财务报表附注进行了审阅，并出具了中汇会阅[2022]7320号《审阅报告》。发行人已披露财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况如下：

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截至2022年9月30日，公司资产总额为55,294.36万元，较2021年12月31日减少9.38%；所有者权益总额为42,577.23万元，较2021年12月31日减少10.07%。

2022年1-9月与2021年1-9月公司均处于亏损状态，主要系公司营业收入存在明显的季节性特征，前三季度营业收入金额较少，但各项费用在年内相对均匀发生，因此造成季节性亏损的情形。2022年1-9月，公司营业收入较上年同期下降34.79%，净利润、归属于母公司所有者扣除非经常性损益后的净利润较上年同期相比，亏损幅度扩大40.82%、44.25%。

2022年1-9月，公司经营业绩下降明显，主要系公司2022年3月-6月受疫情的影响，项目推进速度放缓，部分工程仿真软件项目无法按期安装调试和培训，部分仿真产品开发类项目无法在客户现场实施；而去年同期中国航发下属单位C的高性能计算平台等项目在2021年7月验收，确认销售收入4,677.02万元，导致营业收入下降。同时，2022年前三季度，公司为提升技术实力、丰富产品体系，持续加大研发投入使得研发费用增加，净利润减少。

（三）2022年业绩预计情况

公司预计2022年的营业收入为25,200.00万元至28,000.00万元，较上年增长超过30%，2020年-2022年复合增长率预计24.78%-31.53%；预计归属于母公司所有者的净利润为5,700.00万元至6,900.00万元，较上年增长13.19%至

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37.02%；预计归属于母公司所有者扣除非经常性损益后的净利润为3,300.00万元至4,300.00万元，较上年增长约19.95%至56.29%。

2019年-2021年，公司工程仿真软件收入占主营业务收入比例分别为

69.11%、76.69%、69.35%，公司预计2022年工程仿真软件收入占比约55%-60%，较上一年比例有所下降，公司综合毛利率会有所下降。2022年，由于部分客户仿真产品开发业务需求增多，导致该类产品预计收入占比提升。

公司仿真产品开发业务的拓展依靠工程仿真软件业务积累的技术和市场口碑，同时，仿真产品开发业务的开展有利于公司与客户长期的业务合作，加速公司工程仿真软件在客户中的推广和使用。公司预计未来2-3年公司产品销售收入将稳定增长，各期产品销售结构会根据客户具体需求有所波动，但工程仿真软件作为公司核心业务，销售占比预计将保持在50%以上。

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目录

本次发行概况......2

重大事项提示......3

一、收入存在年度和季节性波动的风险......3

二、发行人总体规模较小，在产品、技术、客户积累等方面相比境外竞争对手存在明显差距......3

三、民营客户拓展风险......4

四、应收账款收回风险......4

五、客户集中度较高的风险......5

六、募集资金投资项目的实施风险......5

七、研发失败风险......6

八、公司主要产品为通用型软件产品，但目前应用领域集中于军工领域........7九、财务报告审计截止日后的主要经营情况......8

目录......11

第一节释义......15

一、普通术语......15

二、专业词汇......17

第二节概览......20

一、发行人及本次发行的中介机构基本情况......20

二、本次发行概况......20

三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标......21

四、发行人的主营业务情况......22

五、发行人技术先进性、研发技术产业化情况以及未来发展战略......23

六、发行人符合科创板定位情况......25

七、发行人选择的具体上市标准......28

八、发行人公司治理特殊安排......28

九、募集资金用途......28

第三节本次发行概况......30

一、本次发行的基本情况......30

三、发行人与本次发行有关中介机构关系等情况......32

四、本次发行上市的重要日期......32

第四节风险因素......33

一、收入存在年度和季节性波动的风险......33

二、民营客户拓展风险......33

三、应收账款收回风险......34

四、客户集中度较高的风险......34

五、募集资金投资项目的实施风险......34

六、研发失败风险......35

七、政府补助政策变化风险......36

八、委外研发的风险......36

九、客户拓展风险......36

1-1-12十、毛利率和净利润下降风险......37

十一、市场竞争加剧风险......37

十二、新型冠状病毒疫情导致的经营风险......37

十三、营业收入与扣非后净利润增长不匹配的风险......38

十四、核心技术泄密及知识产权被侵权的风险......38

十五、税收优惠政策变动风险......38

十六、客户履约风险......39

十七、资质证书续办风险......39

十八、研发技术人员流失风险......40

十九、发行失败风险......40

第五节发行人基本情况......41

一、发行人基本情况......41

二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况......41

三、发行人的股权结构......47

四、发行人的控股子公司、参股公司情况......47

五、发行人主要股东及实际控制人的基本情况......51

六、发行人股本情况......57

七、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简要情况......68

八、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议及履行情况，上述人员所持股份被质押、冻结、诉讼纠纷等情形......75

九、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员近两年内变动情况..75

十、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资情况......77

十一、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶持有发行人股份的情况......79

十二、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况......80

第六节业务与技术......88

一、发行人主营业务、主要产品及其变化......88

二、发行人所处行业的基本情况及竞争情况......115

三、发行人销售情况及主要客户......149

四、发行人采购情况及主要供应商......153

五、发行人主要固定资产和无形资产......155

六、发行人经营许可与经营资质......158

七、发行人特许经营权情况......159

八、发行人核心技术及研发情况......159

九、境外生产经营及资产情况......178

第七节公司治理与独立性......179

一、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况及董事会专门委员会的设置情况......179

二、发行人特别表决权股份情况......182

三、发行人协议控制架构情况......182

四、内部控制情况......182

五、报告期内的违法违规行为及受到处罚的情况......182

1-1-13六、报告期内资金占用和对外担保的情况......183

七、发行人具有直接面向市场独立持续经营的能力......184

八、同业竞争情况......185

九、关联方及关联关系......186

十、关联交易......190

十一、报告期内关联方的变化情况......193

第八节财务会计信息与管理层分析......195

二、产品特点、业务模式、行业竞争程度、外部市场环境等影响因素及其变化趋势，及其对发行人未来盈利（经营）能力或财务状况可能产生的具体影响或风险......195

三、财务报表......198

四、审计意见......203

五、合并财务报表编制基础及合并范围......207

六、主要会计政策和会计估计......208

七、非经常性损益......232

八、税项......232

九、主要财务指标......235

十、财务可比公司选择......237

十一、经营成果分析......241

十二、资产质量分析......282

十三、偿债能力及流动性分析......298

十四、持续经营能力分析......312

十五、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项......313

十六、财务报告审计截止日后的财务信息及主要经营状况......313

第九节募集资金运用和未来发展规划......317

一、募集资金运用概况......317

二、募集资金投资项目具体情况......318

三、公司的战略规划，报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果，未来规划采取的措施......337

第十节投资者保护......341

一、投资者关系的主要安排......341

二、股利分配政策......343

三、发行人本次发行前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序......346

四、股东投票机制......346

五、承诺事项......347

第十一节其它重要事项......348

一、重大合同......348

二、对外担保......350

三、重大诉讼或仲裁事项、重大违法行为......351

四、控股股东、实际控制人报告期内的重大违法行为......351

第十三节附件......361

附件1承诺事项......362

附件2发行人商标情况表......386

附件3发行人专利情况表......388

附件4发行人软件著作权情况表......389

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第一节释义

在本招股说明书中，除文意另有所指，下列简称或名词具有如下含义：

一、普通术语

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二、专业词汇

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速度与音速的比值，音速（即声音的传播速度）在不同高度、温度与大气密度等状态下具有不同数值，只是一个相对值，每“一马”的具体速度并不固定

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本招股说明书中若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。

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第二节概览

本概览仅对招股说明书全文作扼要提示。投资者作出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。

一、发行人及本次发行的中介机构基本情况

二、本次发行概况

1-1-21

三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标

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四、发行人的主营业务情况

公司是一家专注于CAE软件研发、销售和服务的高新技术企业。公司自成立以来，坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，专注于CAE核心技术的研究与开发，在实现自身技术持续提升、经营规模不断扩大的同时，为实现我国工业软件自主研发、核心技术自主可控的新局面贡献力量。计算机辅助工程（ComputerAidedEngineering，CAE），是指在产品/工程设计阶段用计算机软件对产品/工程项目的工作状态、行为进行基于物理模型的模拟，来预测其功能可用性、可靠性、效率和安全性等，实现产品/工程的设计优化，保证产品/工程达到预期功能并满足各种性能指标。在产品/工程设计与改进中，CAE软件的应用，能够起到优化设计方案、提升产品性能、大幅减少试验次数、提升研发效率、缩短开发周期、降低设计风险和研发成本的效果。

CAE软件是一种综合性、知识密集型信息产品，融合了物理学、数学、工程学、计算机科学等多学科的算法和技术，涉及学科广，模型复杂，需要深厚的理论基础和持续的技术创新。目前国内CAE软件关键技术自主可控程度较低，国内市场大部分被安西斯、达索、西门子、MSC等欧美企业占据。根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》的研究数据，国内95%的研发设计类工业软件依赖进口，其中，CAE软件是国外企业垄断程度最高的领域，国内市场前十大CAE软件供应商全部为境外企业。

经过持续的研发投入和技术创新，公司目前已形成流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科方向的核心算法，并开发出多类型工程仿真软件，为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等军工集团及中科院下属科研院所等提供多学科覆盖的工程仿真软件及仿真产品开发服务。

报告期内，发行人分别实现营业收入11,584.20万元、16,186.06万元、19,269.40万元和1,587.82万元，实现净利润-1,259.12万元、3,264.87万元、5,035.64万元和-3,637.73万元。2020年度及2021年度，营业收入分别较上年同期增长39.73%、19.05%，呈现出良好的增长态势。

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五、发行人技术先进性、研发技术产业化情况以及未来发展战略

（一）技术先进性

公司成立以来始终坚持核心技术的自主创新，一方面基于对物理学、数学等学科理论的深入学习，不断开发各类先进的求解器算法并持续优化，提升产品的计算分析能力。另一方面积极研究和应用前沿计算机技术，通过高性能计算、云平台等技术提升公司产品的并行计算能力，增强技术竞争力。公司目前主要产品所用的气体动理学算法（GKS）、直接模拟蒙特卡洛方法（DSMC）、光滑粒子流（SPH）、再生核粒子算法等均为基于高性能计算的行业前沿算法，核心技术具有较强的先进性。同时，公司近年来紧抓国防军工领域软件国产化机遇，持续强化对航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等领域具体工程应用场景的研究，将前沿算法与工程应用结合，开发融合了行业标准与工程校验的行业仿真软件，提升产品的商业化应用水平及服务客户的能力。

公司成立十多年来，专注于CAE软件的研发，不断沉淀和积累了包括三维CADforCAE内核建模技术、三维轻量化与沉浸式后处理显示技术、基于气体动理学的流体仿真内核、基于光滑粒子流体动力学的水动力仿真内核、无网格粒子离散结构仿真内核、宏观微观双向多尺度耦合仿真内核、全频域声源和声传播仿真内核、电大/超电大目标电磁仿真内核、裂纹引发和扩展仿真内核、光机热一体化协同仿真内核、多学科联合仿真引擎与伴随优化技术、基于产品全生命周期的数字孪生仿真技术、高性能计算与仿真云计算技术等十三项核心技术，为公司成为国内领先的CAE企业奠定了良好的技术支撑。

基于公司在国内CAE领域的核心技术优势，公司参与了六项国家级重点科研专项，其中一项为牵头单位，五项为参研单位。2020年2月，公司与中船重工、航空工业、中科院及上海交通大学等7家单位，共同承担国家重大科研专项—A项目，公司为牵头单位，其他7家军工单位及科研院所为参研单位或验证单位。同时，公司作为参研单位，还参与分别由中国航发、中科院牵头的两项国家重大科研专项—B项目和C项目，独立承担其中若干子课题研发任务。

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2017年至今，公司参与“国家重点研发计划”—“高性能计算”下的三项重点专项，分别为“高性能应用软件协同开发优化平台与工具”专项、“大型船舶与海洋工程流固耦合与流声耦合高性能应用软件系统”专项、“中小企业数值模拟与计算应用社区”专项，三项重点专项均为重大共性关键技术与应用示范类专项，公司参与面向流体力学和结构力学自主软件的开发和集成、大规模计算仿真和优化设计的示范应用、智能化工作流管理与远程交互可视化技术研究等子课题的研发攻关任务。

长期以来，公司坚持以自主创新为驱动，通过持续的研究开发、技术积累和产品创新，掌握了一系列核心技术，截至报告期末，发行人共拥有软件著作权196项，发明专利21项。2019年以来，公司在《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇。公司于2007年被评定为软件企业，于2010年被评定为高新技术企业，且已取得与公司业务相匹配的军工业务资质。

（二）研发技术产业化情况

在产品/工程设计与改进中，CAE软件的应用，能够起到优化设计方案、提升产品性能、大幅减少试验次数、提升研发效率、缩短开发周期、降低设计风险和研发成本的效果。

截至目前，全球CAE软件市场主要被欧美企业安西斯、达索、西门子、MSC等垄断，目前国内还没有一家产品被全球广泛应用的CAE软件企业。公司聚焦并深耕CAE工业软件，经过十余年的持续研发，公司产品覆盖流体、结构、声学、电磁、光学、测控等多个学科，并形成跨学科的仿真软件，产品性能得到国内众多军工单位和科研院所的认可，已被规模应用于国内航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等领域，并逐步向民用市场拓展。

（三）未来发展战略

公司一直秉承“探索仿真技术，成就客户创新”的理念，专注于CAE核心技术的研究与开发，在实现工程仿真软件行业技术革新、开辟下游行业新应用场

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景的同时，为我国实现工业软件自主研发、核心技术自主可控和国产化的新局面贡献重要力量。

在国家战略引领与政策支持下，我国工业软件行业正面临重要的发展机遇。促进工业软件产业的快速发展，是保障国防战略安全、推动我国产业结构调整升级、促进高端制造业发展、提升综合国力的重要手段。2017年以来，公司参与工业软件、高性能计算领域的六项重大科研专项，为公司进一步提升技术实力、丰富产品体系提供了重要平台和机遇。未来，公司将依托于主营业务，根据国家政策和战略发展需求，加大研发投入，加强技术创新，延伸产业链深度，拓宽应用领域和市场，以促进科技成果产业化。公司将加强产学研协作及人才队伍建设，形成规模化的科学专业人才梯队。公司将探索新的业务模式和下游应用领域，加快转型升级的步伐，注重团队建设，建立人才团队激励政策，提升公司的竞争力，实现全面发展。

六、发行人符合科创板定位情况

（一）公司符合科创板支持方向

1、公司的主营业务符合国家科技创新战略方向

公司是一家专注于CAE软件研发、销售和服务的高新技术企业，主要产品为工程仿真软件及仿真产品开发。

公司业务属于《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》“工业软件”中的“产品研发设计软件”。根据《“十四五”软件和信息技术服务业发展规划》：“重点突破工业软件。研发推广计算机辅助设计、仿真、计算等工具软件”，其中，“关键基础软件补短板”中明确提出：“设计仿真系统软件。突破三维几何建模引擎、约束求解引擎等关键技术，探索开放式工业软件架构、系统级设计与仿真等技术路径。重点支持三维计算机辅助设计、结构/流体等多物理场计算机辅助计算、基于模型的系统工程等产品研发。”

因此，公司主营业务符合国家科技创新战略方向。

2、公司具有较强的科研能力

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经过多年发展，公司建立了一支高学历、高水平的研发队伍。截至报告期末，公司研发人员为129人，占员工总数的比重为63.86%，其中，硕士及以上学历人数为61人（博士25人），占研发人员比重为47.29%。公司的核心技术团队涵盖数学、物理、计算机、工程学等多领域的资深人才，拥有丰富的学术知识与研发创新经验，对行业前沿技术与发展趋势具有深刻认知及判断，保障了公司核心技术的持续研发创新。截至报告期末，公司拥有软件著作权196项，发明专利21项。2019年以来，公司在《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇。基于公司在国内CAE领域的核心技术优势，公司参与了六项国家级重点专项，其中一项为牵头单位，五项为参研单位。

3、公司已将核心技术形成的产品实现产业化应用

截至目前，全球CAE软件市场主要被欧美企业安西斯、达索、西门子、MSC等垄断，目前国内还没有一家产品被全球广泛应用的CAE软件企业。

公司坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，聚焦并深耕CAE工业软件，经过十余年的持续研发，公司已成为国内CAE软件行业的领军企业之一，产品覆盖流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科，并形成跨学科的仿真软件，产品性能得到国内众多军工单位和科研院所的认可，已被规模应用于国内国防军工、航空航天、兵器船舶等领域，并逐步向民用市场拓展。

4、公司具有稳定的商业模式，具有较强成长性

报告期内，受益于国内工业软件市场的持续发展，以及国防军工、航空航天、兵器船舶等领域软件国产化需求的快速提升，公司业绩持续增长。2019年至2021年，公司营业收入分别为11,584.20万元、16,186.06万元、19,269.40万元，2019年至2021年年均复合增长率为28.97%；净利润分别为-1,259.12万元、3,264.87万元和5,035.64万元，公司盈利能力稳步增强。

截至目前，公司客户群体涵盖中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等九大军工集团及中科院下属的科研院所，优质的客户群体为公司发展提供了重要支撑。

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综上所述，公司的主营业务符合国家科技创新战略方向，公司具有较强的科研能力，已将核心技术形成的产品实现产业化应用，主要依靠核心技术开展生产经营，具有稳定的商业模式，具有较强成长性，符合科创板战略定位。

（二）公司属于科技创新行业领域

公司专注于CAE软件研发、销售和服务，根据中国证监会发布《上市公司行业分类指引》（2012年修订）规定，结合公司所从事具体业务，公司所处行业属于I65类“软件和信息技术服务业”。根据《国民经济行业分类》，公司所属行业为I65类“软件开发”。

根据发改委颁布的《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录》（2016版），发行人所属行业为“新一代信息技术产业（代码1）”中的信息技术服务（代码1.2），具体为“新兴软件及服务（代码1.2.1）”；根据国家统计局发布的《战略性新兴产业分类（2018）》，公司所处行业属于国家新兴战略产业中的“新一代信息技术产业（代码1）”，具体为“新兴软件和新型信息技术服务（代码1.3）”中的“新兴软件开发（代码1.3.1）”，属于国家重点支持的新兴战略产业；根据发改委《产业结构调整指导目录》（2019年版本），发行人从事的业务属于“鼓励类”中的“信息产业”中的“计算机辅助设计（CAD）、辅助工程（CAE）等工业软件”。

根据《上海证券交易所科创板企业发行上市申报及推荐暂行规定》（以下简称“《申报及推荐暂行规定》”），发行人属于第四条规定的“新一代信息技术领域”中的“软件”企业。

发行人符合《申报及推荐暂行规定》第五条标准，具体如下：

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（四）结论性意见

七、发行人选择的具体上市标准

根据《上海证券交易所科创板股票发行上市审核规则》，发行人选择的具体上市标准为：预计市值不低于人民币10亿元，最近两年净利润均为正且累计净利润不低于人民币5,000万元，或者预计市值不低于人民币10亿元，最近一年净利润为正且营业收入不低于人民币1亿元。

八、发行人公司治理特殊安排

截至本招股说明书签署日，发行人不存在公司治理特殊安排。

九、募集资金用途

2022年4月26日，公司召开的2022年第一次临时股东大会审议通过了《关于公司申请首次公开发行股票并在科创板上市方案的议案》《关于公司申请首次公开发行股票募集资金投资项目及可行性研究报告的议案》，2022年10月28日，公司召开的2022年第二次临时股东大会审议通过了《关于调整公司申请首次公开发行股票募集资金投资项目及可行性研究报告的议案》，公司拟向社会公开发行不超过1,033.34万股人民币普通股，实际募集资金扣除发行费用后的净额计划投入以下项目：

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第三节本次发行概况

一、本次发行的基本情况

（一）保荐人（主承销商）：海通证券股份有限公司

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（二）律师事务所：北京市中伦律师事务所

（三）会计师事务所：中汇会计师事务所（特殊普通合伙）

（四）资产评估机构：坤元资产评估有限公司

（五）验资机构：中汇会计师事务所（特殊普通合伙）

（六）股票登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

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（七）申请上市证券交易所：上海证券交易所

（八）收款银行：【】

三、发行人与本次发行有关中介机构关系等情况

保荐机构海通证券股份有限公司间接持有少量公司股份（穿透后持有发行人股份的比例不超过万分之一），该等持股系通过发行人合伙企业股东国发基金穿透5层以上层级的持股，并非海通证券股份有限公司针对公司进行投资；除前述情况外，发行人与本次发行的中介机构之间不存在直接或间接的股权关系和其他权益关系，各中介机构负责人、高级管理人员及经办人员未持有发行人股份，与发行人也不存在其他权益关系。

四、本次发行上市的重要日期

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第四节风险因素投资者在评价发行人此次公开发行股票时，除本招股说明书提供的其他各项资料外，应特别考虑下述各项风险因素。以下风险因素可能直接或间接对发行人及本次发行产生重大不利影响。发行人提请投资者仔细阅读本节全文。

二、民营客户拓展风险

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三、应收账款收回风险

公司主要客户为军工单位及科研院所，此类客户的付款审批流程较为复杂，付款需根据客户整体项目进度、资金安排节奏向公司结算，进而导致公司的应收账款结算周期整体较长，客户回款速度相对较慢。受公司收入第四季度占比较高、客户付款审批流程较长等因素影响，公司报告期各年末应收账款金额较大、占当期营业收入比例相对较高。报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为13,470.49万元、13,945.13万元、21,244.25万元和20,479.33万元，与当期营业收入比值分别为116.28%、86.16%、110.25%和1,289.78%。报告期各期末应收账款账龄1年以上的比例分别为53.56%、44.30%、48.33%和48.14%，应收账款账龄较长。

四、客户集中度较高的风险

五、募集资金投资项目的实施风险

本次发行募集资金拟用于研发中心建设项目、工业仿真云项目、年产260台DEMX水下噪声测试仪建设项目、营销网络建设和补充流动资金。本次募集资金投资项目实施后，公司固定资产规模将大幅增加，员工人数也会大幅增长，

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六、研发失败风险

报告期各期，公司研发费用分别为5,870.94万元、6,246.79万元、6,107.58万元和3,948.82万元，研发费用率分别为50.68%、38.59%、31.70%和248.69%，研发投入较大，是影响利润的主要因素之一。未来公司会持续加大研发投入，若公司研发失败或研发的产品不能满足市场需求，高额的研发投入不能促进业

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绩增长，将会对公司利润总额产生不利影响。

七、政府补助政策变化风险

报告期内，公司参与多项国家级、省级科研项目，并参与国家工业软件领域的三项国家重大科研专项，收到的政府补助较多。报告期内，公司计入当期损益的政府补助金额分别为1,017.94万元、924.91万元、2,751.88万元和

638.53万元，2020年及2021年占利润总额的比例分别为24.15%和46.63%，政府补助占利润总额的比例较高，对净利润的影响较大，公司对政府补助存在一定的依赖性。若政府补助政策发生不利变化，导致公司未来无法获得财政补贴，将对公司的业绩产生不利影响。

八、委外研发的风险

报告期内，公司研发费用分别为5,870.94万元、6,246.79万元、6,107.58万元和3,948.82万元，其中技术服务费分别为2,551.10万元、2,313.09万元、1,009.86万元和912.08万元，占研发费用的比例分别为43.45%、37.03%、16.53%和23.10%。CAE软件开发涉及的学科广、模型复杂，公司的核心技术主要体现在用各种算法对模型进行求解、仿真，出于成本效益及提升研发人员效率的考量，公司将部分前后处理模块、工程应用模块委外开发完成。如果公司在后续产品研发过程中，无法遴选出满足公司技术需求的委外开发商，或者公司在委外研发过程中发生技术外泄，都可能造成公司研发支出上升或竞争力减弱，给公司经营带来不利影响。

九、客户拓展风险

83.91%和100.00%，公司在民用领域收入金额及占比相对较低。由于国外同行在CAE软件领域深耕多年，在民用领域，公司在技术和客户积累、销售网络等方面处于相对劣势，客户拓展存在不确定性。若军用领域的需求发生变化或竞

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争加剧等因素导致发行人在军用领域市场拓展放缓，同时在民用领域客户拓展不及预期，则可能面临客户拓展不利而影响收入增长的风险。

十、毛利率和净利润下降风险

公司产品分为两大类，工程仿真软件以及仿真产品开发，两类产品的毛利率存在较大差异，报告期内，公司的综合毛利率分别为64.79%、82.03%、

73.29%和38.91%，因产品销售结构、客户结构等变化而存在较大波动。若未来上述因素在各年度或各季度间波动较大，会导致公司毛利率下降的风险。

公司净利润主要受营业收入、毛利率、期间费用率、信用减值损失等因素的影响，如果未来公司因产品销售结构变动导致毛利率下降，或研发费用持续增加导致期间费用率上升，或应收账款无法按期收回导致信用减值损失增加，可能会导致公司净利润下降。

十一、市场竞争加剧风险

十二、新型冠状病毒疫情导致的经营风险

自2020年新型冠状病毒疫情在全球发生以来，全国各地根据疫情变化，适时采取了居家隔离、推迟复工、减少人员聚集等疫情管控措施，主要军工单位及科研院所也阶段性采取了限制管控措施，对公司现场需求调研、订单获取、

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产品交付及验收、销售回款等工作产生了一定的不利影响。

若未来国内疫情防控出现大幅反复，疫情管控措施的实施周期、覆盖范围扩大，将会影响公司的正常生产经营，有可能会对公司经营业绩等产生一定的不利影响。

由于公司收入集中于第四季度，若年末受新冠疫情影响较大，如公司销售、技术人员受到隔离管控、限制出行等政策影响，无法进行投标、项目实施工作，将有可能导致第四季度公司项目推进、验收节奏放缓，使公司营业收入出现下降的风险，严重情况下可能导致营业利润较上年下滑50%以上，甚至出现亏损。

十三、营业收入与扣非后净利润增长不匹配的风险

报告期内，公司营业收入分别为11,584.20万元、16,186.06万元、19,269.40万元和1,587.82万元，扣除非经常性损益后净利润分别为-1,812.67万元、2,514.36万元、2,751.23万元和-4,203.44万元，2021年公司毛利率受产品结构波动影响有所下降，同时由于应收账款回收周期较长，计提坏账准备金额较大，上述因素综合影响导致公司2021年扣非后净利润增长速度较慢。如未来公司不能维持稳定的毛利率或应收账款回收状况较差，仍面临营业收入与扣非后净利润增长不匹配的风险。

十四、核心技术泄密及知识产权被侵权的风险

截至报告期末，公司已取得21项发明专利及196项软件著作权，积累形成了13项自主研发的核心技术，公司核心技术以及拥有的专利、软件著作权等知识产权是公司经营的关键因素，是公司核心竞争力的重要组成部分。若公司的核心技术及知识产权因核心技术人员流失、技术人员工作疏漏、外界窃取、破解等原因受到恶意泄露、盗用、不当使用等侵害，可能会对公司未来业务发展和经营业绩造成不利影响。

十五、税收优惠政策变动风险

根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号），对增值税一般纳税人销售其自行开发生产的软件产品，征收增

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十六、客户履约风险

十七、资质证书续办风险

公司主要客户为军工单位及科研院所，公司与部分客户合作前或承担部分项目前，必须通过目标客户对公司的资质审核、现场审核等流程。如果公司资质证书到期后不能及时续期或不能通过复核，将可能会导致公司无法直接与部分客户发生业务关系，或者部分产品无法进入国防军工市场，则对公司业务以及未来发展带来不利影响。

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十八、研发技术人员流失风险

十九、发行失败风险

本次发行结果会受到届时市场环境、投资者偏好、价值判断、市场供需等多方面因素的影响。公司在取得中国证监会同意注册决定后，在股票发行过程中，若出现有效报价或网下申购的投资者数量不足、预计发行后总市值未达到招股说明书所选上市标准等情况，则可能导致本次发行失败。公司本次公开发行股票存在发行失败的风险。

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第五节发行人基本情况

一、发行人基本情况

二、发行人设立情况和报告期内的股本和股东变化情况

（一）有限公司设立情况

发行人前身为成立于2006年2月24日的索辰有限，索辰有限由陈灏、陈绍春及贺小箭共同出资设立，注册资本为50.00万元，其中陈灏以货币出资

22.50万元，占比45.00%；陈绍春以货币出资15.00万元，占比30.00%；贺小箭以货币出资12.50万元，占比25.00%。

2006年2月21日，上海骁天诚联合会计师事务所对股东出资情况出具《验资报告》（上骁审内验（2006）090号），经审验，截至2006年2月21日止，索辰有限（筹）已收到全体股东以货币方式缴纳的注册资本合计50.0000万元。

2006年2月24日，上海市工商行政管理局长宁分局向索辰有限核发了《企业法人营业执照》，注册号为3101052011099。

索辰有限设立时的股权结构如下：

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（二）股份公司设立情况

2020年4月28日，发行人完成股份公司改制的工商变更登记事项，上海市市场监督管理局向发行人核发了《营业执照》，统一社会信用代码为91310000785643574Y。

2021年10月25日，中汇会计师事务所（特殊普通合伙）出具《关于上海

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索辰信息科技股份有限公司前期会计差错更正的专项说明》（中汇会专[2021]7495号），由于公司预计很可能取得足够的用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额，因此，公司对截至2019年10月31日的应收款项坏账准备、递延收益、未弥补亏损等暂时性差异确认递延所得税资产，追溯调整增加递延所得税资产15,205,073.56元，进而相应调整增加股改净资产15,205,073.56元，调整后为234,609,784.40元。

2021年10月25日，发行人召开第一届董事会第七次会议及第一届监事会第四次会议，审议通过了《关于审议<关于上海索辰信息科技股份有限公司前期会计差错更正的专项说明>的议案》《关于调整公司股改净资产与折股比例的议案》，确认索辰有限截至2019年10月31日止的经审计账面净资产由219,404,710.84元调整为234,609,784.40元；以经审计的净资产值折股的方案亦变更为：公司全体发起人以2019年10月31日经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）调整后的账面净资产额234,609,784.40元按照1：0.1279的比例折合为股份有限公司的股份总额3,000万股，每股面值为1元，股份有限公司的注册资本（股本总额）为3,000万元；净资产折股后超出注册资本部分均进入股份有限公司的资本公积。各发起人以各自在索辰有限中的出资比例所对应的净资产认购股份有限公司的股份，出资比例不变。

2021年10月29日，发行人召开2021年第一次临时股东大会，审议通过了《关于审议<关于上海索辰信息科技股份有限公司前期会计差错更正的专项说明>的议案》《关于调整公司股改净资产与折股比例的议案》。同日，索辰有限全体股东共同签署了《上海索辰信息科技股份有限公司发起人协议之补充协议》。

2022年5月11日，中汇会计师事务所（特殊普通合伙）出具《验资报告》（中汇会验[2022]4750号），经审验，截至2020年4月10日，索辰科技已收到全体股东拥有的索辰有限截至2019年10月31日止经审计的净资产人民币234,609,784.40元，根据公司折股方案，将收到的净资产折合股份总数3,000万股，每股面值1元，总计股本人民币3,000万元整，超过折股部分的净资产204,609,784.40元计入资本公积。

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发行人设立时的股权结构如下：

单位：万股

（三）报告期内的股本和股东变化情况

报告期期初，公司前身索辰有限的股权结构如下：

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报告期内，发行人共经历5次股权转让、2次增资及1次股份改制，具体情况如下：

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（四）报告期内的重大资产重组情况及在其他证券市场的上市/挂牌情况

报告期内发行人未发生过重大资产重组或在其他证券市场的上市/挂牌的情况。

（五）有限责任公司整体变更为股份有限公司的基准日未分配利润为负的情况

截至2019年10月31日，索辰有限合并口径未分配利润为-3,253.16万元，未分配利润为负的原因系：公司的收入集中于第四季度，但由于前三个季度的人员薪酬、研发投入、办公费用等费用持续发生，2019年1-10月期间亏损，导致股改基准日时的未分配利润为负。

整体变更后，发行人盈利能力未受上述事项影响，盈利能力良好，其对公司现金流、业务拓展、人才吸引、团队稳定性、研发投入、战略性投入、生产经营可持续性等方面无负面影响。最近三年，发行人分别实现营业收入11,584.20万元、16,186.06万元、19,269.40万元，实现净利润分别为-1,259.12万元、3,

264.87万元、5,035.64万元。2020年度及2021年度，营业收入分别较上年同期

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增长39.73%、19.05%，呈现出良好的增长态势。股改基准日未分配利润为负对公司未来盈利能力不构成重大影响。

三、发行人的股权结构

截至本招股说明书签署日，发行人的股权结构如下：

四、发行人的控股子公司、参股公司情况

截至本招股说明书签署日，发行人共拥有5家全资子公司、4家分公司、1家参股公司，具体情况如下：

（一）发行人控股子公司

1、上海索天

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上海索天最近一年及一期经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审计的主要财务数据如下：

2、嘉兴索辰

嘉兴索辰最近一年及一期经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审计的主要财务数据如下：

3、香港索辰

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香港索辰最近一年及一期经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审计的主要财务数据如下：

4、美国子公司

美国子公司最近一年及一期经中汇会计师事务所（特殊普通合伙）审计的主要财务数据如下：

5、Fasmoe

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（二）发行人参股公司

1、江西东辰

（三）发行人分公司

截至本招股说明书签署日，发行人共拥有4家分公司，具体情况如下：

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五、发行人主要股东及实际控制人的基本情况

（一）控股股东、实际控制人的基本情况

发行人的控股股东、实际控制人为陈灏，基本情况如下：

陈灏先生，男，1973年出生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中欧国际工商学院EMBA，身份证号码110108197305******。截至本招股说明书签署日，陈灏担任公司董事长、总经理，直接持有公司1,100.4483万股股份，占公司股份总数的35.50%；通过直接持股并担任宁波辰识、宁波普辰、上海索汇的执行事务合伙人分别控制公司股份总数的10.72%、9.38%、2.02%，合计控制公司股份总数的57.62%。

（二）其他持有发行人5%以上股份或表决权的主要股东的基本情况

截至本招股说明书签署日，除控股股东、实际控制人陈灏外，其他直接或间接持有发行人5%以上股份或表决权的股东如下：

上述股东的基本情况如下：

1、宁波辰识

宁波辰识为发行人的员工持股平台，截至本招股说明书签署日，宁波辰识直接持有发行人10.72%股份，基本情况如下：

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截至本招股说明书签署日，宁波辰识的出资人构成如下：

2、宁波普辰

截至本招股说明书签署日，宁波普辰直接持有发行人9.38%股份，基本情况如下：

截至本招股说明书签署日，宁波普辰的出资人构成如下：

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3、杭州伯乐和宁波赛智

公司股东中，杭州伯乐持有公司4.59%的股权，宁波赛智持有公司3.05%的股权。杭州伯乐、宁波赛智的执行事务合伙人分别为浙江赛智伯乐股权投资管理有限公司、宁波赛智慧金创业投资管理有限公司，宁波赛智慧金创业投资管理有限公司系浙江赛智伯乐股权投资管理有限公司控股孙公司；浙江赛智伯乐股权投资管理有限公司的实际控制人陈斌与浙江中赢资本投资合伙企业（有限合伙）的实际控制人吴忠福共同控制杭州伯乐。

由于宁波赛智的实控人陈斌与其他第三方共同控制杭州伯乐，且杭州伯乐、宁波赛智于2022年8月31日出具了《关于一致行动关系及持股意向、规范并减少关联交易等事宜的承诺函》，承诺自该承诺函签署之日至宁波赛智、杭州伯乐中的一方不再持有发行人股份期间，杭州伯乐、宁波赛智就所持有的发行人股份保持一致行动，因此，杭州伯乐、宁波赛智持有的发行人股份应在2022年8月31日后合并计算，杭州伯乐和宁波赛智共同构成发行人持股5%以上股东。

①杭州伯乐

截至本招股说明书签署日，杭州伯乐直接持有发行人4.59%股份，基本情况如下：

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截至本招股说明书签署日，杭州伯乐的出资人构成如下：

②宁波赛智

截至本招股说明书签署日，宁波赛智直接持有发行人3.05%股份，基本情况如下：

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截至本招股说明书签署日，宁波赛智的出资人构成如下：

（三）控股股东及实际控制人控制的其他企业

截至本招股说明书签署日，发行人的控股股东、实际控制人陈灏除控制索辰科技及其下属子公司外，还控制宁波辰识、宁波普辰、上海索汇。其中宁波

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辰识、宁波普辰基本情况详见本节之“五、（二）其他持有发行人5%以上股份或表决权的主要股东的基本情况”，其他企业基本情况如下：

1、上海索汇

上海索汇为发行人的员工持股平台，截至本招股说明书签署日，上海索汇的出资人构成如下：

（四）控股股东和实际控制人直接或间接持有发行人的股份质押或其他有争议的情况

截至本招股说明书签署日，发行人控股股东、实际控制人陈灏直接或间接持有发行人的股份不存在委托持股、信托持股等情形，不存在质押、被司法机关冻结等任何股东权利受到限制的情形，亦不存在其他争议情况。

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六、发行人股本情况

（一）本次发行前后的股本情况

发行人本次发行前总股本为3,100.00万股，本次发行不超过1,033.34万股新股，不低于发行后总股本比例的25.00%，本次发行不涉及股东公开发售股份。若本次公开发行1,033.34万股新股，发行前后公司股本结构如下表：

注：SS为“State-ownedShareholder”的缩写，指国有股东

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（二）本次发行前的前十名股东

截至本招股说明书签署日，发行人前十名股东及其持股情况如下：

（三）本次发行前的前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务截至本招股说明书签署日，发行人前十名自然人股东及其在发行人处担任的职务具体情况如下：

（四）国有股份或外资股份情况

1、国有股份情况

发行人股东中，上海旸谷、国开科创属于根据《上市公司国有股权监督管理办法》管理的国有股东。上海旸谷持有发行人76.7370万股股份，持股比例为2.48%，由上海市国有资产监督管理委员会间接持有100%股权；国开科创持有发行人71.0520万股股份，持股比例为2.29%，由国家开发银行间接持有100%股权，实际控制人为国家财政部。

截至本招股说明书签署日，发行人的国有股权管理批复正在申请办理中。

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2、外资股份情况

截至本招股说明书签署日，发行人股东中不存在外资股份。

（五）发行人最近一年新增股东情况

发行人最近一年新增股东情况如下：

2021年12月16日，发行人召开的2021年第二次临时股东大会审议通过了《关于公司增加注册资本的议案》，同意将公司注册资本由人民币3,000.00万元增资至人民币3,100.00万元。国发基金、航空基金分别认购83.3333万股、

16.6667万股，增资价格为每股120.00元。

2021年12月17日，发行人在中国（上海）自由贸易试验区市场监督管理局完成前述增资的工商变更登记手续，并领取了新的《营业执照》。

2021年11月，发行人控股股东、实际控制人陈灏与海南锦玉满堂签订《股份转让协议》，同意陈灏将其持有的公司41.6667万股股份以5,000.00万元的价格转让给海南锦玉满堂，转让价格为每股120.00元。

上述新增股东的具体情况如下：

1、国发基金

北京国发航空发动机产业投资基金中心（有限合伙）的基本情况如下：

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截至本招股说明书签署日，国发基金的出资人构成如下：

2、航空基金

上海航空产业股权投资基金合伙企业（有限合伙）的基本情况如下：

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截至本招股说明书签署日，航空基金的出资人构成如下：

注：根据航空基金合伙协议、《上海产业转型升级投资基金管理办法》以及航空基金说明，上海市信息投资股份有限公司系代表上海产业转型升级投资基金登记为航空基金的有限合伙人，系上海产业转型升级投资基金的管理机构。上海产业转型升级投资基金系契约制政府出资产业投资基金，其唯一出资人为上海市经济和信息化委员会。上海产业转型升级投资基金已在全国政府出资产业投资基金信用信息登记系统备案（备案编码：170597）。

3、海南锦玉满堂

海南锦玉满堂投资合伙企业（有限合伙）的基本情况如下：

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4、产生新股东的原因、股权转让或增资的价格及定价依据

新增股东中国发基金、航空基金系以增资方式成为发行人股东，增资价格及产生原因如下：

单位：万元、万股、元/股

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新增股东中海南锦玉满堂系以受让实际控制人股份方式成为发行人股东，股份转让价格及产生原因如下：

单位：万股、元/股

5、有关股权变动是否是双方真实意思表示，是否存在争议或潜在纠纷，是否存在代持

发行人上述股权变动为各方真实意思表示、真实持有，不存在争议、纠纷或潜在纠纷，不存在代持。

6、新增股东与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员的关系

新增股东与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员、本次发行中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员之间不存在任何亲属关系、关联关系、委托持股、信托持股或其他利益输送安排。

此外，发行人首次公开发行A股股票并在科创板上市的保荐机构海通证券股份有限公司间接持有少量发行人股份（穿透后持有发行人股份的比例不超过万分之一），该等持股系通过发行人合伙企业股东国发基金穿透5层以上层级的持股，并非海通证券股份有限公司针对公司进行投资；除前述情形外，本次发行的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员与发行人的直接或间接股东不存在持股关系。

7、新股东具备法律、法规规定的股东资格

海南锦玉满堂、国发基金、航空基金为依法设立并合法存续的合伙企业，不存在法律法规及各自合伙协议规定应当解散的情形，亦不存在法律法规规定的禁止担任发行人股东的情形，具备法律、法规规定的股东资格。

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（六）本次发行前各股东间的关联关系及关联股东各自的持股比例本次发行前各股东间的关联关系及关联股东各自的持股比例情况如下：

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除上述关联关系外，本次发行前各股东之间不存在其他关联关系。

（七）发行人股东公开发售股份对发行人的影响

本次发行不存在发行人股东公开发售股份的情况。

（八）本次发行前涉及的对赌条款情况

1、股东特殊权利条款及其清理

（1）股东协议约定的特殊权利条款及其清理

2019年6月20日，发行人及当时全体股东共同签署了《股东协议》（取代和代替先前签署的股东协议，以下简称“《股东协议（2019年6月）》”），其中约定了共同出售权、优先认购权、优先购买权、回购权、优先清算权等股东特殊权利条款。

国开科创2019年9月19日通过签署《股东协议（2019年6月）》之附件《确认函》的方式确认其将遵守并履行《股东协议（2019年6月）》项下适用于投资方股东的全部条款和条件；发行人于同日召开股东会，发行人当时的全体股东同意国开科创成为《股东协议（2019年6月）》项下投资方股东的一方，享有协议项下投资方股东的全部权利、承担协议项下投资方股东的全部义务。

2021年12月，陈灏、国发基金、发行人共同签署了《上海索辰信息科技股份有限公司D轮投资协议》，发行人及实际控制人陈灏同意，除非国发基金事先书面豁免，国发基金应当自动享有与发行人当时股东在该协议之前或之后的任何现行有效文件项下享有的权利同等的权利。

2021年12月31日，发行人及当时全体股东共同签署《股东协议》（以下

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简称“《股东协议（2021年12月）》）”，取代和代替先前签署的股东协议（包括《股东协议（2019年6月）》），就股东特殊权利条款清理，主要约定如下：

①各方同意，《股东协议（2019年6月）》约定的各项投资方特殊权利条款于《股东协议（2021年12月）》生效之日（即2021年12月31日）不可撤销地终止，全部自始无效。

②各方一致确认，《股东协议（2019年6月）》约定的各项投资方特殊权利条款终止且自始无效后，各方之间不存在如下情形的股东特殊权利条款或对赌安排：（1）公司作为对赌协议当事人；（2）对赌协议存在可能导致公司控制权变化的约定；（3）对赌协议与公司市值挂钩；（4）对赌协议存在严重影响公司持续经营能力或者其他严重影响公司的投资者权益的情形。

2、创始人陈灏与投资人约定的特殊权利条款及其清理

2017年9月8日，索辰有限、北京国鼎、陈灏共同签署《关于上海索辰信息科技有限公司B轮投资协议之补充协议》，约定北京国鼎享有业绩补偿、回购权等股东特殊权利条款。2021年12月31日，索辰科技、北京国鼎、陈灏共同签署《关于上海索辰信息科技有限公司B轮投资协议之补充协议之终止协议》，约定前述《关于上海索辰信息科技有限公司B轮投资协议之补充协议》于生效之日（即2021年12月31日）不可撤销地终止，且《关于上海索辰信息科技有限公司B轮投资协议之补充协议》约定的全部安排自始无效。

2019年1月21日，上海旸谷与陈灏签署《补充协议》，对上海旸谷享有的共同出售权、回购权、优先清算权、反稀释权等股东特殊权利条款进行约定；2019年6月20日，上海旸谷与陈灏、宁波辰识、宁波普辰、上海索汇签署《补充协议》，对上海旸谷享有的共同出售权、回购权、反稀释权等股东特殊权利条款进行约定。2021年12月31日，上海旸谷与陈灏（同时代表宁波辰识、宁波普辰、上海索汇）签署《陈灏与上海旸谷创业投资有限公司关于补充协议之终止协议》，约定前述两份《补充协议》于《陈灏与上海旸谷创业投资有限公司关于补充协议之终止协议》生效之日（即2021年12月31日）不可撤销地终止，且前述两份《补充协议》约定的全部安排自始无效。

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3、对赌条款对发行人可能存在的影响

（九）发行人机构股东涉及的私募投资基金备案情况

截至本招股说明书签署日，发行人24名非自然人股东中，13名非自然人股东属于《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》规定的私募投资基金，其备案情况如下：

除上述股东外，发行人其余11名非自然人股东不属于《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》规定的私募投资基金，无需办理私募投资基金备案手续。

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七、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简要情况本公司董事、监事、高级管理人员均符合《公司法》、《科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》等法律、法规规定的任职资格。

（一）董事基本情况

上述董事简历如下：

1、陈灏

陈灏先生，男，1973年5月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中欧国际工商学院EMBA。1996年7月至1997年12月，担任上海机械电脑有限公司销售工程师；1998年9月至2003年5月，历任美国ANSYS股份有限公司上海代表处华南区总经理、销售副总裁；2003年12月至2005年11月，担任安世亚太科技（北京）有限公司销售副总裁；2006年2月至2017年4月，担任索辰有限执行董事、总经理；2017年4月至2020年4月，担任索辰有限董事长、总经理；2020年4月至今，担任本公司董事长、总经理。

2、王普勇

王普勇先生，男，1963年9月生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。1988年10月至1999年6月，历任上海铁道学院管理科学研究所助

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教、讲师、高工；1999年7月至2001年3月，担任上海市信息化办公室科技处副处级调研员；2001年4月至2016年9月，担任上海超级计算中心副主任；2016年10月至2017年4月，担任索辰有限科研事业部负责人；2017年4月至2020年4月，担任索辰有限董事、科研事业部负责人；2020年4月至今，担任本公司董事、副总经理。

3、谢蓉

谢蓉女士，女，1976年12月生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2002年11月至2003年9月，担任厦门市欧麟物流有限公司市场专员；2003年10月至2003年12月，担任美国ANSYS股份有限公司上海代表处行政经理；2003年12月至2005年11月，历任安世亚太科技（北京）有限公司行政经理、副总裁助理；2006年2月至2010年12月，担任索辰有限市场部经理；2010年12月至2017年11月，担任索辰有限监事、运作部总监；2017年11月至2020年4月，历任索辰有限董事、副总经理；2020年4月至今，担任本公司董事、副总经理；2020年9月至今，担任本公司董事会秘书。

4、毛为喆

毛为喆先生，男，1981年1月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2003年9月至2004年3月，担任精亚（上海）信息科技有限公司技术工程师；2004年4月至2005年12月，担任安世亚太科技（北京）有限公司上海办事处技术支持；2006年2月至2017年4月，担任索辰有限IT部经理；2017年4月至2020年2月，担任索辰有限监事、IT部经理、市场总监；2020年2月至2020年4月，担任索辰有限监事、IT部经理；2020年4月至今，担任本公司董事、IT部经理。

5、李良锁

李良锁先生，男，1978年2月生，中国国籍，无境外永久居留权，研究生学历。2000年7月至2007年5月，担任上海市公安局浦东分局民警；2010年7月至2016年6月，担任国浩律师（上海）事务所律师；2016年6月至2017年7月，担任国浩律师（上海）事务所合伙人律师；2017年8月至今，担任北京市环球律师事务所上海分所合伙人律师、证券业务内核委员；2022年9月至

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今，担任嘉友国际物流股份有限公司独立董事；2022年10月至今，担任发行人独立董事。

6、楼翔

楼翔先生，男，1979年3月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中欧国际工商学院EMBA。2001年7月至2007年5月，担任浙江天健会计师事务所审计员（经理助理）；2007年5月至2009年9月，担任浙江恒逸集团有限公司财务部经理；2009年9月至2012年6月，担任恒逸石化股份有限公司副总经理兼财务总监、董事会秘书；2012年6月至2017年5月，担任浙江恒逸集团有限公司常务副总经理；2017年5月至2020年9月，担任恒逸石化股份有限公司董事、总裁；2018年4月至2021年10月，担任杭州恒逸投资有限公司董事长、总经理；2020年9月至2020年12月，担任杭州和泰控股有限公司总经理；2020年10月至2020年12月，担任杭州和泰机电股份有限公司副董事长；2020年10月至今，担任杭州景业智能科技股份有限公司独立董事；2021年8月至今，担任上海宏溥私募基金管理有限公司执行董事、总经理；2020年9月至今，担任本公司独立董事。

7、张玉萍

张玉萍先生，男，1968年7月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历，中欧国际工商学院EMBA。1989年10月至2000年5月，担任潍坊鸢飞大酒店有限公司总经理助理；2000年6月至2001年9月，担任上海白玉兰滨海度假村有限公司总经理；2001年10月至2005年2月，担任上海锦江旅馆投资管理有限公司酒店总经理；2005年3月至2018年8月，担任华住集团有限公司副总裁；2018年9月至今，担任上海领昱公寓管理有限公司副总裁；2020年9月至今，担任本公司独立董事。

（二）监事基本情况

截至本招股说明书签署日，发行人监事会共有监事3名，其中职工代表监事1名。公司股东代表监事由公司股东大会选举产生，职工代表监事由职工代

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表大会、职工大会或者其他形式民主选举产生。公司监事任期为每届3年。监事任期届满，可以连选连任。具体如下：

上述监事简历如下：

1、贾钧元

贾钧元先生，男，1978年11月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2002年2月至2004年2月，担任安富软件（上海）有限公司市场部技术工程师；2004年2月至2006年5月，担任深圳市讯佳计算机系统有限公司上海分公司销售部区域销售经理，2006年5月至2007年2月，从事深证市讯佳计算机系统有限公司产品代理销售；2007年2月至2012年9月，担任安世亚太科技股份有限公司上海分公司销售部客户经理；2012年12月至2020年4月，担任索辰有限应用产品事业部总经理；2020年4月至今，担任本公司监事会主席、销售部副总经理兼大客户部总监。

2、原力

原力先生，男，1972年7月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。1995年9月至1999年12月，担任兰州生物制品研究所有限责任公司工程师；1999年12月至2003年2月，担任北京健康在线网络技术有限公司技术总监；2003年2月至2009年12月，担任蓬天信息系统（北京）有限公司副总裁；2010年1月至2020年4月，担任索辰有限研发部门负责人；2020年4月至2020年8月，担任本公司董事、副总经理；2020年10月至今，担任本公司监事。

3、唐宇倩

唐宇倩女士，女，1989年3月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2008年4月至2009年9月，担任上海帕科软件有限公司软件开发工程师；2010年6月至2011年7月，担任深圳市中视典数字科技有限公司销售专员；

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2011年8月至2012年4月，担任上海和强软件有限公司售后经理；2012年6月至2012年11月，担任上海聚库信息技术有限公司销售经理；2012年11月至2019年11月，担任索辰有限销售经理；2019年11月至2020年4月，担任索辰有限商务部总监；2020年4月至2022年3月，担任本公司商务部总监；2022年3月至今，担任本公司营销中心副总经理；2022年4月至今，担任本公司职工代表监事。

（三）高级管理人员基本情况

根据《公司章程》，公司的高级管理人员包括总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书。截至本招股说明书签署日，发行人高级管理人员共4名，具体情况如下：

陈灏、王普勇、谢蓉的简历参见本节之“七、（一）董事基本情况”。其他高级管理人员简历如下：

1、杜莉

杜莉女士，女，1982年9月生，中国国籍，无境外永久居留权，本科学历。2005年7月至2008年10月，担任上海均富潘陈张佳华会计师事务所审计部高级助理；2008年11月至2017年4月，担任上海佳亮会计师事务所审计部高级经理；2017年5月至2018年3月，担任索辰有限财务部总监；2018年3月至2020年4月，担任索辰有限董事、财务部总监；2020年4月至2021年10月，担任本公司财务部总监；2021年10月至今，担任本公司财务负责人。

（四）核心技术人员基本情况

截至本招股说明书签署日，公司共有核心技术人员6名，具体如下：

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陈灏、王普勇的简历参见本节之“七、（一）董事基本情况”，原力的简历参见本节之“七、（二）监事基本情况”，其他核心技术人员简历如下：

1、张志刚

张志刚先生，男，1987年7月生，中国国籍，无境外永久居留权，博士研究生学历。2015年7月至2017年7月，担任中国科学院上海光学精密机械研究所助理研究员一级；2017年7月至2020年4月，担任索辰有限总裁助理、技术总监；2020年4月至今，担任本公司总裁助理、技术总监。

2、李季

李季先生，男，1983年4月生，中国国籍，无境外永久居留权，硕士研究生学历。2009年9月至2011年1月，担任宁波市杭州湾大桥发展有限公司结构工程师；2011年2月至2013年4月，担任北京中科英华电动车技术研究院研发工程师；2013年4月至2013年7月，担任中国科学院力学研究所高级研发工程师；2013年8月至2020年4月，历任索辰有限高级研发工程师、研发总监；2020年4月至今，担任本公司研发总监。

3、王瑞洁

王瑞洁女士，女，1988年4月生，中国国籍，无境外永久居留权，博士研究生学历。2015年9月至2016年1月，担任香港科技大学研究助理；2016年3月至2018年12月，担任西北工业大学助理教授；2017年11月至2018年10月，担任香港科技大学访问学者；2018年11月至2020年4月，历任索辰有限技术开发、研发工程师；2020年4月至今，担任本公司高级研发工程师。

（五）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员对外兼职情况

截至报告期末，发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员除在发行人处任职外，其他对外兼职情况如下：

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除上述兼职外，公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员不存在其他对外兼职情况。

（六）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员之间的亲属关系

公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员之间不存在亲属关系。

八、发行人与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员签订的协议及履行情况，上述人员所持股份被质押、冻结、诉讼纠纷等情形

除独立董事外，公司与董事、监事、高级管理人员及核心技术人员均按照《劳动法》和《劳动合同法》分别签订了劳动合同、保密协议、竞业协议；公司与独立董事签订了《独立董事聘任合同》。报告期内，上述协议均得到良好履行。

公司的董事、监事、高级管理人员及核心技术人员所持股份不存在被质押、冻结或发生诉讼纠纷等情形。

九、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员近两年内变动情况

（一）董事变动情况

2020年初，公司设有四名董事，分别为陈灏、王普勇、谢蓉、杜莉。

2020年4月，公司召开创立大会暨首次股东大会，选举产生5名董事，分别为陈灏、王普勇、原力、谢蓉、毛为喆。

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2020年8月，原力因个人原因辞去公司董事职务。2020年9月，公司召开2020年第一次临时股东大会，调整董事会结构为由7名董事组成，其中3名为独立董事，并增选3名独立董事杨虎进、楼翔、张玉萍。2022年10月，杨虎进因个人原因辞去公司独立董事职务。2022年10月28日，公司召开2022年第二次临时股东大会，选举李良锁为独立董事。

截至本招股说明书签署日，除上述变动外，发行人董事会成员未再发生变动。

（二）监事变动情况

2020年初，索辰有限仅设一名监事，由毛为喆担任。

2020年4月，索辰有限整体变更为索辰科技，公司召开创立大会暨首次股东大会，选举贾钧元、王伟为股东代表监事。同日，公司召开职工代表大会，选举殷昱晨为职工代表监事。

2020年10月，王伟因个人原因辞去公司监事职务。同月，公司召开2020年第二次临时股东大会，选举原力为非职工代表监事。

2022年3月，殷昱晨因个人原因辞去公司监事职务。2022年4月，公司召开职工代表大会，选举唐宇倩为职工代表监事。

截至本招股说明书签署日，除上述变动外，发行人监事会成员未再发生变动。

（三）高级管理人员变动情况

2020年初，公司高级管理人员为陈灏，担任索辰有限总经理。

2020年4月，索辰有限整体变更为索辰科技，公司召开第一届董事会第一次会议，聘任陈灏为公司总经理，王普勇、原力、谢蓉为公司副总经理，吕莉为公司财务负责人。

2020年8月，原力因个人原因辞去公司副总经理职务。2020年9月，第一届董事会第三次会议召开，聘任谢蓉为董事会秘书。

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2021年9月，吕莉因个人原因辞去公司财务负责人职务。2021年10月，公司召开第一届董事会第七次会议，聘任杜莉为公司财务负责人。

截至本招股说明书签署日，除上述变动外，发行人高级管理人员未再发生变动。

（四）近两年内核心技术人员变动情况

公司核心技术人员为陈灏、王普勇、原力、张志刚、李季、王瑞洁，近两年内，发行人核心技术人员未发生变动。

综上，前述董事、监事、高级管理人员的变动主要系完善公司内部治理及业务发展的需要，公司的核心管理层始终保持稳定，对公司日常管理不构成影响，也不影响公司的持续经营。公司董事、监事及高级管理人员变动符合《公司章程》及《公司法》的规定，履行了必要的法律程序。

十、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资情况

截至报告期末，发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员除直接或间接持有公司股权外，其他对外投资情况如下：

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截至报告期末，除上述情形外，发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员均不存在其他重大对外投资。发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的对外投资与本公司不存在利益冲突情形。

十一、发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶持有发行人股份的情况

截至本招股说明书签署日，发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属中，仅陈灏直接持有发行人35.50%股份，该类人员间接持有发行人股份的具体情况如下：

截至本招股说明书签署日，除上述情形外，不存在其他董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶直接和间接持有发行人股份的情况。

截至本招股说明书签署日，发行人董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其配偶、父母、配偶的父母、子女、子女的配偶所持发行人股份不存在被质押或冻结的情况。

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十二、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况

（一）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的薪酬组成、确定依据及所履行的程序公司制定了《董事会薪酬与考核委员会实施细则》，公司董事、监事、高级管理人员及核心员工的薪酬方案均按照《公司章程》《董事会薪酬与考核委员会实施细则》等制度履行了相应的审议程序。公司董事会下设薪酬与考核委员会，负责制定董事、监事、高级管理人员及核心员工的考核标准、薪酬政策和实施方案，进行考核并提出建议，对董事会负责。公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬方案如下：

（二）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员报告期内薪酬总额情况

发行人现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员报告期内薪酬总额及占当期利润总额的情况如下：

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（三）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近一年从发行人及其关联企业领取收入情况发行人现任董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近一年从发行人及其关联企业领取薪酬情况如下：

（四）董事、监事、高级管理人员及核心技术人员所享受的其他待遇和退休金计划除独立董事外，在公司领取薪酬的董事、监事、高级管理人员及核心技术人员，公司按照国家和地方的有关规定，依法为其办理养老、医疗、生育、工伤、失业等社会保险，并缴纳住房公积金，不存在其他特殊待遇和退休金计划。

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（一）本次公开发行申报前索辰有限曾制定股权激励方案

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（二）发行人本次公开发行申报前已实施完成的股权激励

1、基本情况

宁波辰识设立于2015年12月，现持有公司332.38万股股份，占公司总股本比例为10.72%。截至本招股说明书签署日，宁波辰识的股东情况详见本节之“五、（二）其他持有发行人5%以上股份或表决权的主要股东的基本情况”。

上海索汇设立于2017年4月，现持有公司62.63万股股份，占公司总股本比例为2.02%。截至本招股说明书签署日，上海索汇的股东情况详见本节之“五、（三）控股股东及实际控制人控制的其他企业”。

截至本招股说明书签署日，宁波辰识、上海索汇的合伙人均与发行人签署或曾签署劳动合同/聘任合同，不存在发行人员工以外的其他主体通过员工持股计划间接持有发行人股份的情形。

2、员工持股计划的价格公允性

3、员工持股计划协议约定情况

宁波辰识、上海索汇的合伙协议、参与持股计划的员工与持股平台及发行人实际控制人签署的《股权激励协议》约定了对员工所持财产份额的流转、退出机制，包括参与持股计划的员工因离职、退休、死亡等原因离开公司，其所持有财产份额的处置方式，建立了员工持股计划所持发行人股权的管理机制。

4、员工持股平台股份锁定、减持承诺情况

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宁波辰识、上海索汇持有发行人股份的锁定承诺请详见本招股说明书“附件1”之“（一）关于股份锁定的承诺”。此外，上述参与员工持股计划中的董事、监事、高级管理人员及核心技术人员均已依法就其直接和间接持有的发行人股份的减持事项出具承诺，具体承诺内容请见本招股说明书“附件1”之“（二）关于持股意向和减持意向的承诺”。

5、备案情况

（三）已实施完成的股权激励计划对公司经营状况、财务状况、控制权变化的影响

1、股权激励对公司经营情况的影响

发行人上述股权激励计划基于公司未来长远发展考虑，对公司董事、监事、高级管理人员以及对公司经营业绩和持续发展有直接影响的管理和技术骨干形成有效激励，有助于公司长期稳定发展。

2、股权激励对公司财务状况的影响

宁波辰识、上海索汇的全体合伙人均以货币出资，已足额支付了相应对价，且定价与同期投资人入股价格一致，不涉及股份支付的确认，未对公司财务状况造成重大影响。

3、股权激励对公司控制权变化的影响

股权激励实施前后，公司控制权未发生变化。

4、上市后的行权安排

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截至本招股说明书签署日，股权激励计划已实施完毕，不存在未授予或未行权的情况，不涉及上市后的行权安排。

十四、发行人员工及社会保障情况

（一）员工情况

1、员工人数及变化

报告期各期末，发行人的员工人数（含兼职人员）如下表所示：

单位：人

2、员工专业结构

截至2022年6月30日，发行人的员工按专业构成分布如下：

3、员工受教育程度、年龄结构

报告期末，发行人的员工按受教育程度、年龄结构分布如下：

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（二）社会保险和住房公积金缴纳情况

注：缴纳人数范围包括由发行人委托第三方公司代为缴纳的员工。

公司及子公司所在地的社会保险主管部门、住房公积金主管部门已出具证明，确认公司及子公司报告期内未受到社会保险和住房公积金方面的行政处罚。

针对公司境外员工，根据美国律师出具的法律意见书，截至2022年6月30日，美国子公司每位现任员工均已被美国子公司有效合法地雇佣，美国子公司没有因违反劳动、就业和社会保障的法律、法规和政策而受到处罚的记录。发行人其他境外子公司报告期内不存在雇佣员工的情况。

公司控股股东、实际控制人已出具承诺：“如索辰科技及其子公司应社会保险主管部门、住房公积金主管部门的要求或决定，需要为员工补缴社会保险、住房公积金，或因未为员工缴纳社会保险、住房公积金而承担任何罚款或损失，

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本人将全部承担应补缴的社会保险、住房公积金和由此产生的滞纳金、罚款以及赔偿等费用，保证索辰科技不会因此遭受损失。”

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第六节业务与技术

一、发行人主营业务、主要产品及其变化

（一）主营业务、主要产品及主营业务收入构成

1、主营业务

公司是一家专注于CAE软件研发、销售和服务的高新技术企业。公司自成立以来，坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，专注于CAE核心技术的研究与开发，在实现自身技术持续提升、经营规模不断扩大的同时，为实现我国工业软件自主研发、核心技术自主可控的新局面贡献力量。CAE软件属于研发设计类工业软件，在产品设计过程中，能够起到优化设计方案、提升产品性能、减少试验次数、提升研发效率等效果，是产品研发实现正向设计、原始创新的重要工具软件。

经过持续的研发投入和技术创新，公司目前已形成流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科方向的核心算法，并开发出多类型工程仿真软件，能实现对多物理场工程应用场景的仿真，为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等军工集团及中科院下属科研院所等提供多学科覆盖的工程仿真软件及仿真产品开发服务。

公司成立以来始终坚持核心技术的自主创新，一方面基于对物理学、数学等学科理论的深入学习，不断开发各类先进的求解器算法并持续优化，提升产品的计算分析能力。另一方面积极研究和应用前沿计算机技术，通过高性能计

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算、云平台等技术提升公司产品的并行计算能力，增强技术竞争力。公司目前主要产品所用的气体动理学算法（GKS）、直接模拟蒙特卡洛方法（DSMC）、光滑粒子流（SPH）、再生核粒子算法等均为基于高性能计算的行业前沿算法，核心技术具有较强的先进性。同时，公司近年来紧抓国防军工领域软件国产化机遇，持续强化对航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等领域具体工程应用场景的研究，将前沿算法与工程应用结合，开发融合了行业标准与工程校验的行业仿真软件，提升产品的商业化应用水平及服务客户的能力。

基于公司在国内CAE领域的核心技术优势，公司参与了六项国家级重点科研专项，其中一项为牵头单位，五项为参研单位。2020年2月，公司与中船重工、航空工业、中科院及上海交通大学等7家单位，共同承担国家重大科研专项—A项目，公司为牵头单位，其他7家军工单位及科研院所为参研单位或验证单位。同时，公司作为参研单位，还参与分别由中国航发、中科院牵头的两项国家重大科研专项—B项目和C项目，独立承担其中若干子课题研发任务。2017年至今，公司参与“国家重点研发计划”—“高性能计算”下的三项重点专项，分别为“高性能应用软件协同开发优化平台与工具”专项、“大型船舶与海洋工程流固耦合与流声耦合高性能应用软件系统”专项、“中小企业数值模拟与计算应用社区”专项，三项重点专项均为重大共性关键技术与应用示范类专项，公司参与面向流体力学和结构力学自主软件的开发和集成、大规模计算仿真和优化设计的示范应用、智能化工作流管理与远程交互可视化技术研究等子课题的研发攻关任务。

长期以来，公司坚持以自主创新为驱动，通过持续的研究开发、技术积累和产品创新，掌握了一系列核心技术，截至报告期末，发行人共拥有软件著作权196项，发明专利21项。2019年以来，公司在《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇。公司为上海市“专精特新”企业，于2007年被评定为软件企业，2010年被评定为高新技术企业，并取得与公司业务相匹配的军工业务资质。

2、公司主要产品或服务情况

（1）CAE的基本概念

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计算机辅助工程（ComputerAidedEngineering，CAE），是指在产品/工程设计阶段用计算机软件对产品/工程项目的工作状态、行为进行基于物理模型的模拟，来预测其功能可用性、可靠性、效率和安全性等，实现产品/工程的设计优化，保证产品/工程达到预期功能并满足各种性能指标。在产品/工程设计与改进中，CAE软件的应用，能够起到优化设计方案、提升产品性能、减少试验次数、提升研发效率、缩短开发周期、降低设计风险和研发成本的效果。

CAE软件主要用于仿真模拟分析，因此，行业内又将CAE软件称为CAE仿真软件（CAESimulation，西门子名称）或工程仿真软件（Engineeringsimulationsoftware，安西斯名称），均为行业内通用的产品名称。

CAE软件本质是把物理和工程学科的理论模型做数学处理后得到的代数求解过程固化而成的计算机程序，且包括丰富的工程数据、模型和简单易操作的用户界面和结果分析功能。作为一种综合性、知识密集型信息产品，CAE融合了物理学、数学、工程学、计算机科学等多学科的算法和技术，涉及学科广，模型复杂，需要深厚的理论基础和持续的技术创新。

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CAE软件的底层是物理学和数学。物理学角度来看，CAE的本质是用物理学规律或模型对工程问题进行客观描述。比如流体力学中，流体运动在宏观上满足动量、质量、能量守恒等物理规律，在微观上满足分子动力学理论，就可以依据一定模型来对流体运动进行宏微观的描述，如Navier-Stokes方程等。从数学的角度，CAE是使用合适的计算数学方法，如有限差分法（FD）、有限体积法（FVM）、有限元方法（FEM）、格子Boltzmann（LBM）、气体动理学算法（GKS）等方法，将基于物理学规律和模型而成的理论方程变换为计算机可以表达、存贮和求解的代数方程。

计算机科学为CAE软件底层算法的实现及与工程学问题的衔接提供了支撑。CAE软件的底层算法实现涉及到大量复杂计算，需要计算机提供强大的算力支持并加速计算过程；要通过计算机语言对物理法则和数学方程进行描述，以算法形式建立约束条件，进行参数优化等。同时，通过计算机技术，帮助用户进行关键参数和规则的输入、实现仿真过程并在后处理中提供计算机图形处理和展示。

CAE软件的开发目标是解决实际的工程问题，工程问题具有复杂性，仿真软件必须要与具体的工况相结合，才能发挥出实际的效果。工业软件本身是工业技术软件化的产物，其源于工业领域的真实需求，是对工业领域研发、工艺、装配、管理等工业技术/知识的积累、沉淀与高度凝练。由于不同工业领域所面临的学科理论、工况环境、规范及标准不同，因此，CAE软件在开发时，需要针对特定的工程问题进行深入研究，不断推陈出新，以更好的实现仿真模拟，开发出符合客户需求的CAE软件产品。

（2）CAE软件的结构

CAE软件通常包括核心的求解器与图形用户界面（GUI），使用过程通常包含前处理、求解计算与后处理三个阶段。前处理过程中，用户在GUI为求解器提供/生成实际的几何模型和空间网格，选择物理模型和数值求解算法及其参数，根据实际工况设置求解的边界条件，之后求解器开始运行求解并输出结果数据，整个计算过程无需用户干涉。求解过程结束，用户用软件对计算结果进行后处理，包括对计算结果数据的提取、分析和展示等。

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以CFD（ComputationalFluidDynamics，计算流体动力学）为例，下图具体介绍了CAE软件的模块构成。

①前处理

在前处理过程中，首先需要具备网格/粒子离散模型，离散模型可以通过软件自带的几何建模和网格/粒子离散模块实现，也可以导入外部的几何模型或网格/粒子模型。之后设定计算区域，选择物理模型、材料、数值求解格式，以及设置初始条件、边界条件、载荷、约束等。上述各项物理和数值求解参数设置完成之后进行求解过程。由于通用CAE软件支持多种多层次的物理模型、边界条件、材料、数值求解格式，所以前处理过程需要诸多步骤，且各项设定都会影响计算结果，CAE获得准确可靠结果的前提就是前处理阶段的各项输入和设定正确合理。

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注：上图为公司流体仿真软件前处理模块构建的航空发动机粒子离散结构（无网格）

②求解器

求解器将CAE软件底层的物理、数学算法用计算机语言展示并计算求解，是CAE软件的核心，具有较高的知识产权价值，在产业链中占据价值的“制高点”，求解器的性能直接决定了CAE软件的技术水平。求解器旨在求解数学物理模型对应的方程，构建求解器算法的关键步骤是使用合适的计算数学方法，不同的数值格式决定了代数方程组的最佳求解方式、求解效率和稳定性以及它逼近原始偏微分方程的精确程度。

以CFD为例，基于不同的计算策略，会形成不同数值计算的数学模型，进而采用不同的数学求解方法。

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从宏观到介观再到微观模型，整体上看，算法的计算精度提升，但是模型包含的参数增加，对计算资源的要求显著提升。相比于求解N-S方程等传统数值方法，LBM、GKS、DSMC、SPH算法的实现都要依靠较高的计算资源。求解器算法的提升一方面要靠数学物理模型的不断优化，一方面要依赖计算机技术的发展对算力的提升，同时，这种算力的提升能够有效应用于数值计算的性能优化。公司成立以来，即专注于CAE领域高性能计算技术的研发，并不断开发适合并行计算的求解算法，提升公司各类产品的计算精度和计算效率。

③后处理

后处理模块用于处理和显示CAE求解器生成的结果数据。CAE求解计算会产生大量的数据，为了获得数值模拟的研究结果，必须对计算产生的数据进行分析、理解，以便发现计算过程中出现的情况和问题，从而正确地认识和理解被研究对象。后处理模块为客户提供了可视化的界面，通过多种方式展现工程问题的模拟结果，包括图表、图形、动画等。

注：上图为公司流体仿真软件后处理模块展示的直升机旋翼流场仿真结果。

（3）公司主要产品类型划分

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①主要产品分类

公司主要产品类型如下所示：

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②主要产品之间的区别和联系

公司的工程仿真软件是纯软件产品，为通用型的仿真工具软件，是公司核心技术的集中体现，为公司报告期各期贡献的毛利约90%。相较于通用型的工程仿真软件，公司的仿真产品开发业务具有定制化特征，主要面向军工单位及科研院所。由于国防军工领域各细分行业的特殊性，客户普遍存在专业化、定制化的仿真需求，公司基于在CAE领域的核心技术及产品积累，根据客户的具体需求，为客户提供一体化、多方位的仿真产品，有利于公司建立与客户的长期合作关系，并拓展公司的业务范围。公司的仿真产品开发业务开拓依靠工程仿真软件业务积累的技术和市场口碑，仿真产品开发业务的开展有利于公司与客户长期的业务合作，加速公司工程仿真软件业务在客户中的推广和使用，两类业务相辅相成。

（4）工程仿真软件产品介绍

CAE软件具备明显的学科特性与学科交叉的特点。按照学科分类，CAE软件可以细分为流体仿真软件、结构仿真软件、声学仿真软件、电磁仿真软件、光学仿真软件、测控类仿真软件等，每类软件都汇聚了某一物理场学科（力/声/热/光/电/磁等）、数学、工程学、计算机科学等多学科的算法和技术。同时，由于工程问题的复杂性，多物理场复合的环境较多，因此在前述单一物理场学科软件的基础上，形成了多学科耦合的仿真软件。

公司主要细分产品情况介绍如下：

①流体仿真软件

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Aries是一款通用流体力学仿真软件，包含三大基于气体动理学的流场求解器：笛卡尔网格CFD求解器、非结构网格CFD求解器、直接模拟蒙特卡洛（DSMC）求解器。同时包括光滑粒子流体动力学SPH水动力学求解器。支持气动噪声、燃烧、多相、热辐射、稀薄流、共轭传热、水动力等多物理场的仿真计算。Aries可为航空航天、船舶海洋、发动机、地面交通、建筑环境、电子器件等领域提供多类型流体仿真解决方案，如不同求解器组合覆盖全速域，可以进行气动力、热和噪声预测；湍流模型及多物理场模型可以完成流固耦合及燃烧分析；多种风扇模型可以实现空气调节系统仿真和火灾模拟等。

上图是Aries在航空发动机流场仿真的应用案例。航空发动机是飞机的心脏，内部结构极其复杂。航空发动机内部零件工作在高温、高压、高频振动、高旋转速度和复杂多变的恶劣环境下，如果零件工作的温度和压力超过正常工作允许的温度和压力，就会导致航空发动机零件设计失效，造成严重事故。航空发动机内部温度高，压力大，其内部的流动属于三维、粘性、跨声速和非定常可压缩流动，对航空发动机内部的温度和压力的实验测试相当困难，常用的温度和压力传感器无法承受如此高的温度和压力，应用Aries能准确模拟航空发动机工作时内部的流场、温度和压力，有较强的实用性。

Aries包含DSMC模块，是专门用于高空稀薄气体情况下飞行器在高速飞行时的气动力仿真分析。下图为Aries应用于空间站运行轨迹流体仿真的应用案例。空间站在高空稀薄气体环境下，受空间离子体的冲击，会产生微小冲击

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力，造成飞行方向和飞行位置发生偏移，通过流体仿真分析，可以采用主动控制手段来及时调整空间站的运行轨迹。

②结构仿真软件

结构是一门研究工程结构受力和传力的规律以及如何进行结构优化的学科，根据其研究性质和对象的不同主要分为结构静力学分析、结构动力学分析和材料的疲劳断裂和寿命失效分析等。公司结构仿真软件的代表产品为Virgo。

Virgo软件提供三大核心求解器：针对常规应用的通用非线性有限元求解器；针对几何超大变形等高度非线性问题的再生核粒子求解器；针对高速冲击、侵彻、爆炸等应用的近场动力学求解器。软件支持在结构仿真中广泛使用的多种分析类型，提供丰富的材料模型库以及完备的有限元单元库，支持常用的边界条件和载荷类型，并提供多种约束条件及接触算法等，可满足工程中的大量结构仿真需求。

Virgo软件应用非常广泛，在飞机、高速列车、航空航天、发动机、机械制造、汽车交通、船舶、土木工程、电子设备等复杂装备的强度和动力学设计分析和优化中，均可发挥核心作用。典型应用场景包括：发动机开裂疲劳分析、飞机的强度承载分析、汽车防撞杆和安全气囊的设计、卫星结构的热应力计算、

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电子通讯设备的振动分析、高速碰撞、侵彻、爆炸、飞机鸟撞、跌落等。

③声学仿真软件

声音是由于物体振动而产生，物体振动会在固体中形成弹性波、在流体中形成压力波，引起空气或其他介质波动形成声波。对声学的研究和分析有助于实现机械产品的低噪声设计以及声学设备的设计，涉及的应用领域包括航空、航天、船舶、发动机、旋转机械、轨道交通、汽车等。典型的应用场景有客机发动机喷流噪声、汽车振动噪声、动力设备气动和振动噪声、风扇噪声等仿真分析。公司声学仿真软件的代表产品为Taurus。

Taurus是一款全频域声学工程仿真软件，集成了能量法、有限元法、谱元法、边界元法在内的多种主流算法，能够针对不同物理现象和工程问题，采用

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不同算法求解。Taurus计算频域覆盖1Hz-80KHz，可为航空航天、发动机、电子、电器、船舶等客户提供全频域的声学仿真解决方案，能够解决船舶和航空领域中的部件级与系统级的声源和声传播问题。

④电磁仿真软件

电磁学是研究电场和磁场相互作用的物理学科。电磁学在工程中的应用范围包括通信、微波、电磁兼容、导航等各个领域，比如雷达和天线的设计与分析、射频和微波电路的设计，电磁干扰与电磁兼容性分析，微芯片与电子器件的设计与仿真，材料电磁性能分析，飞机雷击仿真等。公司电磁仿真软件的代表产品为Polaris。

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Polaris仿真软件主要应用于两大领域：一类是电大、超电大尺寸系统或复杂电磁环境的电磁辐射和散射特性分析，比如微带天线系统设计，贴片天线阵的建模与仿真设计，透射、反射和散射分析，电磁干扰与电磁兼容性分析等;另一类是应用在集成电路和射频电磁分析、材料电磁分析，比如微芯片设计、建模与仿真，电子器件设计、建模与仿真，材料电性能分析、集成电路系统的设计等。

上图是运用Polaris软件进行孔径天线的分析的效果图。孔径天线有多种类型和多种形状，用于微波和毫米波领域，具有高增益和高方向性的特点，尤其适用于航空航天领域、移动通信、车载雷达等领域。不同应用需求对天线性能有不同要求，包括辐射功率、工作频率、增益、极化方向等，就需要设计合适的形状、结构、尺寸等。Polaris软件准确地模拟出所设计的天线结构的辐射图型、辐射功率及空间中瞬态和频域的电磁场分布，从而分析是否满足设计的要求，用户可基于仿真结果进行优化改进从而代替了实物试验，节省试验费用、缩短研发周期、大幅提高天线设计能力。

⑤光学仿真软件

光学是研究光的行为和性质的物理学科。公司目前在光学领域仿真的典型产品为光机设备仿真软件。光机设备是工农业生产、资源勘探、空间探索、科学实验、监控侦察以及社会生活各个领域不可缺少的设备。先进光机设备研制

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Somap是公司开发的一款代表型光机拟合仿真软件，内置多种拟合算法，可将结构分析结果拟合为变形后的光学镜面数据，评估光机设备工作于复杂环境条件下的光机性能，并实现了流程化、自动化仿真，降低了设计仿真门槛。Somap光机拟合仿真软件可广泛应用于光学加工、光电探测、光学遥感、光学检测、光学通讯、激光技术等众多行业中，可有效协助用户进行光学产品设计、研发和优化，缩短产品开发周期并降低成本。

上图为使用Somap软件进行卡塞格林望远镜光机拟合仿真的效果图。卡塞格林望远镜是一种光学精密仪器，用来观测行星和深空天体，广泛应用于航天探测领域。由于环境温度的变化和自身重力的影响，会使镜面的形状和位置发生相应的变化，从而影响成像质量，无法清晰观测到星体，因此需要采用Somap软件提前对温度和重力影响进行仿真和评估，并以此来指导优化光学设计，从而保障望远镜的成像性能。

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⑥测控类仿真软件

测控即测量和控制，是指对现实世界物理量进行测量获取信息，再经处理后得到控制量对执行机构进行控制的过程。伴随着新时代科技高速发展，测控工程已经发展成为融合了电子测量、人工智能、自动控制、计算机科学与技术、通信与信息处理技术等专业的新兴交叉性学科。公司测控类仿真软件的代表为Labworks。Labworks是针对测控系统进行图形化编程和仿真的通用平台软件，通过控件图标即可实现程序的开发和运行。其广泛兼容的各种通信总线协议和便捷的算法库封装可以快捷地实现从底层设备数据采集到上层仿真计算，完成大型系统的联合仿真计算。

Labworks的典型应用场景有：（1）算法模拟：可以利用平台内提供的基础运算组合，实现复杂的算法，实时验证算法正确性；（2）控制系统数字仿真：

发动机、直升机、机器人、水下设备、点火控制电路等；（3）工业控制安全分析；（4）测控编程解析分析。

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目前labworks已应用于航空、航天、船舶、核工业等行业的联合仿真控制场景，上图所示为Labworks的一个核反应堆管路控制案例，通过对硬件设备的数据采集、传输、联合仿真分析实现对核反应堆控制管路的及时控制。

⑦多学科仿真软件

多学科仿真软件将多学科的仿真工具、流程与知识经验进行集成与管理，为设计师提供方案阶段总体方案快速论证、典型设计参数的优化与仿真验证等功能，实现各学科仿真的流程化与协同化。

公司目前已研发出多款多学科仿真软件，典型代表为EMT多学科软件，EMT提供强大的多目标优化计算引擎，可以内嵌或调用各学科丰富的核心算法求解器模块，用户可以根据复杂工况环境调用合适的算法模块，包括热-结构耦合仿真算法、热-流体-结构耦合算法、热-结构-光学耦合等核心算法，通过多学科的多目标优化计算，帮助用户快速寻找满足复杂约束条件的最佳设计方案。

举例来看，在现代航天领域中，航天飞行器正朝着轻质、高速、维护周期短、可再利用的方向发展，飞行器在其服役过程中面临着复杂、恶劣的载荷环境，更快的速度意味着与大气层产生更剧烈的摩擦，产生的气热动量较高，会影响飞行器的结构，进而影响其安全性。因此，热-结构耦合的多学科仿真优化是航空航天领域常见的仿真需求，在航天器的研发设计中发挥着重要作用。EMT软件能够有效解决热-结构耦合中的统一元模型、仿真流程、自动化处理等问题，在热-结构耦合仿真领域有较好的模拟精度。

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注：上图为应用多学科仿真软件进行航天飞行器热-结构耦合仿真分析的示例。

⑧工程仿真优化系统

工程仿真优化系统是在产品/工程需求分析、概念设计、详细设计、原型及验证、评估与试生产、正式生产等阶段引入仿真分析方法，提供需求分析、指标分解、数据管理、知识管理、制造系统管理等产品，实现复杂产品设计、生产全周期的仿真驱动，提升解决工程实际问题的能力。

工程从规划到进入实质生产，要经过产品/工程定义、需求分析、概念设计、详细设计、原型及验证、评估与试生产、正式生产等多个阶段，CAE仿真和试验是两种对设计方案的可行性进行验证的两种不同方式，根据仿真和试验的结果，对设计方案进行优化。如果前期概念开发、系统及详细设计阶段产生的各项数据或模型能够快速的进行仿真分析，则可有效提高设计效率；同时，仿真结果与试验结果通常要进行相互校验，对试验阶段的各种试验数据分析能有助于仿真阶段设计参数的优化。在生产阶段，常用监控系统无法准确表达资产、设备间的物理空间逻辑关系，公司的制造工程仿真系统可针对车间的布局、生产设备、数采设备、人员等进行3D建模设计，实现物理车间到3D虚拟车间的数字化转化。因此，公司工程仿真优化系统的各项产品为客户提供实现复杂产品设计、生产全生命周期的仿真驱动，提升解决工程实际问题的能力。

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公司主要工程仿真优化系统产品介绍如下：

（5）仿真产品开发业务介绍

公司的仿真产品开发业务是公司根据细分工程领域客户的具体需求，为客户提供定制化的仿真解决方案。公司该类业务的主要目标客户群体是军工单位及科研院所，由于国防军工领域各细分行业的特殊性，客户普遍存在专业化、定制化的仿真需求，为该类客户提供一体化、多方位的仿真产品，能够更好的维护与客户的长期合作关系。

公司基于在工程仿真领域的多年积累，可为客户提供多种类型的定制化仿真产品或服务。报告期内，公司为客户提供的代表性产品如下：

①仿真-试验融合验证系统

仿真和试验是对产品/工程设计方案验证的两种主要方式，客户根据仿真模拟或试验验证的结果，对产品/工程设计方案进行修改完善。仿真模拟精度的提升可以大幅减少试验次数，提升设计效率，而试验以物理样机的形式对仿真结果进行验证，可以增强对仿真结果的可信度。

在实际工程问题领域，仿真和试验结果可以交互影响，一方面，通过仿真

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模型来指导物理样机试验，可以实现试验的优化设计，另一方面，通过试验结果数据来进一步优化仿真的各项参数，可以提升仿真的精度，仿真-试验融合系统即为实现两种验证方式的交互，提升解决实际问题的能力。公司为客户提供基于流体、结构、声学、电磁与光学各学科仿真核心算法以及复杂工况物理场的仿真-试验融合验证系统，通过试验所采集的动态实时数据进行基于大数据分析，然后优化仿真所需的各项参数，再进行仿真模拟，最终实现对工程方案设计的可靠性验证。

②高性能计算平台

高性能计算（High-PerformanceComputing，HPC）是一种利用超级计算机或计算机集群的能力来解决需要大量计算的复杂问题的技术。它能够通过聚合结构，使用多台计算机和存储设备以极高速度处理大量数据，从而解决复杂的性能密集型问题。

在CAE仿真中，计算机技术的发展为通过海量计算提供更精确的仿真模拟提供了物质条件。但是仿真算法要能与高性能计算融合在一起，核心是如何把仿真算法按照一定的规则分割到各个计算单元，然后又将各计算单元的计算结果合作，这就需要在仿真算法开发过程中，同步研发与其相适应的高性能技术。

公司主要客户为国内军工单位及科研院所，部分客户在生产制造过程中需要大量的仿真模拟计算，对算力的要求非常高。为客户开发与公司各学科仿真技术匹配的高性能平台，一方面能够为客户构建领先的仿真计算环境，另一方面，也有利于公司与客户在后期仿真领域的进一步合作。

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系统、统一管理门户、集成监控平台、数字大屏等多个模块的应用软件管理系统；可以成功集成部署涵盖包括流体、结构、电磁、声学、光学等多种学科工程仿真软件，为其求解计算提供强大的算力支持。

公司高性能计算平台总体架构示意图如下所示：

以中国航发为例，该客户的各类航空发动机研发需要大量的仿真模拟计算，作为国内技术实力领先的工程仿真软件企业，公司从2019年开始为其全方位搭建集仿真数据管理、高性能运算、仿真云计算、多学科仿真等完整的仿真技术平台，报告期内，公司为中国航发提供的仿真高性能计算和仿真云平台项目的顺利实施，为公司后期与中国航发的进一步合作奠定了重要基础。

③工业仿真云平台

工业仿真云结合了公司的各类工程仿真和高性能仿真计算技术及软件，以云服务方式提供仿真分析所需的CAE工具软件、高性能计算资源、存储资源、网络资源、高性能图形显示资源等，通过在本地及云端运行大量并行任务和分时使用，可以实现客户计算资源的充分利用，提升仿真效率，实现快速处理极复杂模型的高级仿真、降低计算成本的效果。

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工业仿真云平台包括私有云服务和公共云服务两种部署，其中私有云方式对接客户本地部署的高性能计算平台，公共云平台则对接外部的计算资源。

公司工业仿真云技术架构如下所示：

公司报告期内工业仿真云平台的客户为中国航发下属单位C，为该客户提供的集统一应用门户、仿真协同、仿真开发服务、硬件设施部署为一体的仿真云服务。公司仿真云平台的主要特点如下：

④定制化仿真软件开发

公司为客户提供的定制化仿真软件开发主要是基于公司在工程仿真领域积

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累的核心技术，根据客户解决某一特定工程问题的需要，为客户开发定制化的仿真软件。该类业务实施过程中，公司根据客户的实际工程场景，结合公司在流体、结构、光学、声学、电磁、测控、多学科仿真方面已积累的技术和经验，可为客户定制化设计和开发工程仿真软件的前后处理、求解计算等模块，也可根据其已有的仿真资源，针对性的提供仿真需求分析、参数设计、数据管理等仿真优化系统的开发服务。

3、公司主营业务收入构成情况

（二）主要经营模式

1、盈利模式

2、采购模式

公司建立了完善的采购管理制度。采购人员根据供应商资质、供货质量保证能力、供货及时性、售后服务等内容制定评价表，形成合格供应商名单，采购部在确保产品质量和服务的前提下，通过比价、询价等方式从合格供应商名单中选择最优采购供应商。

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公司采购的主要内容为软件模块、硬件、无形资产、技术服务。软件模块主要为仿真产品开发业务中的非仿真软件模块采购，硬件主要为公司根据项目实施需要配套采购的服务器、工作站等硬件产品，无形资产主要为公司为开展研发活动采购的通用软件，技术服务费主要系公司将软件开发中的非核心模块委外开发费用及软件模块的测试服务费。

3、研发模式

公司在产品开发过程中，将有限的人力资源聚焦于核心技术的开发，核心求解器模块均为公司自主研发；对于技术相对成熟、非核心的模块，公司通常采用委托第三方开发的形式，以提高整体研发效率，实现公司资源的优化配置。

公司的主要研发流程如下：

第一阶段为立项前期工作，公司研发部门在市场需求分析的基础上，明确项目课题方向后，对该课题进行可行性分析，确定是否同意立项。审核通过的项目，由项目负责人组织开展立项申请文件编制工作。

第四阶段为项目验收，研发项目在完成目标任务后，由项目负责人提请完工验收。项目成果文件经过评审组认可之后，项目组整理项目资料同时提交给研发部，研发负责人将完成产品导入到公司产品库中，并正式发布产品的版本号。

4、销售模式

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交由销售人员进行项目开拓，在发现客户需求、创造客户需求和持续服务客户的过程中提升服务价值和增强客户黏性，实现自身业务的不断发展。报告期内，公司主要客户为军工单位及科研院所，根据其管理制度的要求，公司通过参与招投标或商务谈判的方式与其开展合作。

（三）设立以来，主营业务及主要产品演变情况

公司自设立以来，一直致力于CAE软件的研发、销售和服务，主营业务未发生重大变化。

2006年，公司设立，基于创始团队多年来在CAE行业积累的技术与工程应用经验，公司专注于流体、结构、电磁等学科基础算法的研究、技术开发与方法创新，以创始团队丰富的经验积累为基础开发各类仿真应用技术。2010年，公司被评为高新技术企业。

经过多年研发，2010年，公司发布拥有自主知识产权的流体、结构、电磁仿真软件；2013年，公司发布基于气体动理学核心算法的流体仿真软件高阶版本，主打航空航天市场，同年发布自主研发的测控仿真软件；2017年公司发布声学仿真软件。此后到2018年，公司电磁、声学、光学、测控、多学科等软件产品逐步完成研发并持续完善，主要产品和核心技术基本成型，并逐步加强客户拓展，在航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等领域积累了一定的客户和口碑。

2018年以来，公司紧抓国防军工领域的国产化机遇，通过持续研发提升产品性能，为航空航天、兵器船舶等领域的客户提供更专业的服务，增强产品在细分领域竞争力，公司客户群体不断壮大，营销规模持续增长，市场影响力明显提升。同时，公司参与了工业软件和高性能计算领域的多项国家级科研任务，研发实力进一步增强，并为我国工业软件的国产化贡献力量。

未来，公司将遵循自主研发的发展战略，依靠自身的创新能力和技术优势，持续开发新产品、开拓新市场，促进公司持续、稳步、健康发展，努力成为具有国际竞争力的CAE软件全产业链的综合解决方案提供商。

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公司结合行业特点，构建了符合自身发展需要的盈利模式、采购模式、研发模式和销售模式。报告期内，公司经营模式未发生重大变化。公司将延续现有业务模式，持续提升研发能力，稳步拓展销售渠道，努力推进自主品牌建设，切实增强公司的核心竞争能力和综合竞争优势。

（四）主营业务流程图

1、研发流程

报告期内，公司产品研发的主要流程如下:

2、产品销售流程

发行人主要产品分为两大类：工程仿真软件和仿真产品开发。两类产品销售中，工程仿真软件产品在合同签署前，已基本定型，可以直接销售给客户。仿真产品开发业务是根据客户需求开发定制化仿真解决方案。两类业务的销售流程分别如下：

（1）工程仿真软件

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（2）仿真产品开发

3、采购流程

报告期内，公司采购的主要流程如下图所示：

（五）生产经营中涉及的主要环境污染物、主要处理设施及处理能力

客户意向评估立项商务谈判/投标签署合同

工程化开发/调试产品交付客户验收

评估立项商务谈判/投标方案总体设计

核心算法规划和实现

软件编写与测试

产品集成及测试

产品交付

硬件设计与实现（如需）

硬件采购与调试

客户意向

客户验收

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二、发行人所处行业的基本情况及竞争情况

（一）所属行业及确定所属行业的依据

公司主要从事CAE软件的研发、销售和服务业务。根据中国证监会发布《上市公司行业分类指引》（2012年修订）规定，结合公司所从事具体业务，公司所处行业属于I65类“软件和信息技术服务业”。根据《国民经济行业分类》，公司所属行业为I65类“软件开发”。

根据发改委颁布的《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录》（2016版），发行人所属行业为“新一代信息技术产业（代码1）”中的信息技术服务（代码1.2），具体为“新兴软件及服务（代码1.2.1）”，根据国家统计局发布的《战略性新兴产业分类（2018）》，公司所处行业属于国家新兴战略产业中的“新一代信息技术产业（代码1）”，具体为“新兴软件和新型信息技术服务（代码1.3）”中的“新兴软件开发（代码1.3.1）”，属于国家重点支持的新兴战略产业；根据发改委《产业结构调整指导目录》（2019年版本），发行人从事的业务属于“鼓励类”中的“信息产业”中的“计算机辅助设计（CAD）、辅助工程（CAE）等工业软件”。

根据《上海证券交易所科创板企业发行上市申报及推荐暂行规定》，公司属于第四条规定的“（一）新一代信息技术领域”中的“软件”行业。

（二）所属行业主管部门、监管体制及主要法律法规政策

1、行业主管部门、监管体制

公司所处行业为软件和信息技术服务业，行业主管部门为工信部，行业自律组织为中国软件行业协会。

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工信部主要负责指导软件业发展，拟订并组织实施软件、系统集成及服务的技术规范和标准，推动软件公共服务体系建设，推进软件服务外包，指导、协调信息安全技术开发；推进信息化和工业化融合，推进高新技术与传统工业改造结合，加快推进国家信息化建设。

中国软件行业协会主要职责包括：对各地软件企业认定机构的认定工作进行业务指导、监督和检查；负责软件产品登记认证和软件企业资质认证工作；订立行业、行规，约束行业行为，提高行业自律性；协助政府部门组织制定、修改本行业的国家标准、专业标准以及本行业的推荐性标准等。

2、主要法律法规、产业政策以及对发行人经营的影响

随着我国信息技术的高速发展以及各行业信息化需求剧增，软件行业已逐渐成为国家信息化建设与信息技术应用的支柱。我国要成为现代化工业与制造业大国，需要不断推进“工业化”和“信息化”融合，在信息产业推动国民经济发展的过程中，工业软件行业发挥着举足轻重的作用。国家有关部门为促进行业健康有序发展，相继出台了一系列产业政策，为行业的发展奠定了坚实基础。工业软件行业主要的法律法规及政策如下表所示：

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（三）所属行业基本情况

1、工业软件行业简介

工业软件是指专用于或主要用于工业领域，为提高工业企业研发、制造、生产管理水平和工业装备性能的软件。工业软件是将工业技术软件化，即工业技术、工艺经验、制造知识和方法的显性化、数字化和系统化，是工业生产提

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质增效的重要工具。我国正处于转变发展方式、优化经济结构、转换增长动力的攻关期，工业软件助力效率提高和技术创新，对工业的发展具有极其重要的技术赋能、杠杆放大与行业带动作用。工业软件广泛应用于工业领域各个要素和环节之中，与业务流程、工业产品、工业装备密切结合，全面支撑企业研发设计、生产制造、经营管理等各项活动。在研发设计环节，工业软件不断推动企业向研发主体多元化、研发流程并行化、研发手段数字化、工业技术数字化转变；在生产制造过程中，生产制造软件的深度应用，使生产呈现敏捷化、柔性化、绿色化、智能化的特点，加强了企业信息化的集成度，提高了产品质量和生产制造的快速响应能力；在企业经营管理上，推动企业管理思想软件化、企业决策科学化、部门工作协同化，提高了企业经营管理能力。

根据2019年11月工信部发布的《软件和信息技术服务业统计调查制度》，工业软件可分为研发设计类、生产控制类、业务管理类三大类。根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》，工业软件可按照产品生命周期的阶段或环节划分为研发设计类工业软件、生产制造类软件、运维服务类软件和经营管理类软件。

研发设计类工业软件主要作用是提升企业在产品研发工作领域的能力和效率，该类软件具有集中度高、开发难度大、开发周期长、资金需求高等特征，是工业软件中非常重要的类别，也是国内最薄弱的环节。生产制造类软件主要在工业产品生产和制造过程中进行数据采集、分析和决策，负责生产管理、物料管理、质量管理、设备管理、能耗管理等。经营管理类软件的作用是企业内部的管理和协作，实现业务流程信息化，用于提升企业的管理治理水平和运营效率。运维服务类软件是专门针对生产设备进行维修和保养的系统。其中CAD/CAE、MES、ERP、MRO分别为这四个领域中的典型代表。常见的工业软件类型如下：

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不同类型的工业软件在产业链中有不同的应用侧重点，研发设计类工业软件主要用于产品的研发设计阶段，生产制造类工业软件主要用于产品制造、加工、组装阶段，经营管理类软件应用领域较广，主要集中在产品制造、营销和售后服务中，如下图：

不同类型的工业软件在我国的发展并不均衡，其中研发设计类工业软件系明显短板。根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》的调研数据，我国95%以上的研发设计类工业软件依赖进口，研发设计类各细分软件领域的前十大供应商中，国内企业数量明显处于劣势。国产生产制造类工业软件占据50%的国内市场，在部分领域已经具备一定实力，涌现了宝信软件（600845.SH）、和利时自动化（HOLI.NASDAQ）、中控技术（688777.SH）等行业领军企业，但在

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高端市场中并不占优势。国产经营管理软件占有国内70%的市场份额，代表厂商有用友网络（600588.SH）、金蝶国际（0268.HK）、浪潮信息（000977.SZ）等。70%的运维服务类工业软件依赖进口，国内运维服务类工业软件缺少成熟工程应用，缺乏数据和经验积累。

（1）全球工业软件行业发展情况

2021年全球工业软件产品市场规模达到4,561亿美元，较2019年增长

4.66%。2012-2021年，全球工业软件产品收入年复合增长率为5.36%，具体增长情况如下：

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（2）中国工业软件行业发展情况

作为工业化长期积累的各类工业知识、机理模型和经验诀窍的结晶，工业软件已经从辅助工具演化为了工业化进程不可或缺的伴生物，是制造业的重中之重。2012年以来，制造业进入了新旧动能加速转换的关键阶段，全球工业软件产业稳步增长，中国工业软件市场更是呈现出快速发展的态势，我国每年的高制造业增加值为国内工业软件企业提供广阔发展空间。2021年，我国工业软件产品收入2,414亿元，较2020年增长24.8%。2012年以来，我国工业软件产品规模增长情况如下：

2850

3000

3175

3363

3531

3701

3893

4107

4358

4561

5.26%

5.83%

5.92%

5.00%

4.81%

5.19%

5.50%

6.11%

4.66%

0%1%2%3%4%5%6%7%

10002000300040005000

2012201320142015201620172018201920202021

全球工业软件行业市场规模情况

收入（亿美元，左轴）增长率（%，右轴）

728.6

810.2

939.9

1082.5

1194.1

1299.4

1477

1720

1974

2414

11.20%

16%

15.20%

10.30%

8.80%

13.70%

16.50%

14.80%

24.80%

0%4%8%12%16%20%24%28%

10001500200025003000

2012-2021年中国工业软件产业规模及增长率

中国规模（亿元，左轴）中国增长率（%，右轴）

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书（2020）

2021年，全球工业软件产品市场规模达到4,561亿美元；中国工业软件市场规模为人民币2,414亿元，我国工业软件市场规模仅为全球的7.95%，但我国工业增加值占全球比重却接近30%，两者严重不相符，存在近3倍的差距。2012-2021年我国工业软件产品收入、工业增加值占全球比例的具体情况如下：

2021年我国全年工业增加值突破31万亿元，巨大的工业规模体量，对工业软件的需求非常旺盛。与此同时，中国工业软件市场规模与发达国家相比仍然很小，市场规模在全球的占比较小，工业软件销售额远远落后于北美、欧洲等发达国家。长期来看，中国正在从制造大国向制造强国迈进，不断加快的产业转型升级进程必将为工业软件带来更加广阔的增长空间。

工业软件作为支撑中国制造的底层设计能力已经被社会各界普遍认识，同时国家层面正视我国工业软件尤其是工业基础软件实力薄弱，空心化较为严重的事实。近年来，国家多个部委持续加强推动自主可控工业软件推广应用，彰显出工业软件已经成为了国家级别的战略部署，将不断推动产业的快速进步。

因此，随着我国制造业企业逐步实现智能转型，越来越多的企业开始重视工业软件投入，未来国内工业软件发展存在广阔的市场空间。

2、CAE行业发展简介

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①全球CAE软件行业发展情况

CAE软件属于研发设计类工业软件，在产品设计过程中，能够起到优化设计方案、提升产品性能、大幅减少试验次数、提升研发效率等效果，是产品研发实现正向设计、原始创新的重要工具软件。

美国是全球最早开始CAE软件开发的国家，美国航空航天局NASA于1966年提出发展世界第一套泛用型的有限元分析软件Nastran，并在1969年推出第一个版本。

20世纪70年代到80年代，随着数值计算理论的不断成熟，CAE技术也逐渐进入了蓬勃发展的时期，在市场中先后涌现了诸多专注于CAE软件研发的企业。同时，个人计算机的出现进一步推动了CAD和CAE技术的普及与发展。

21世纪以来，一方面CAE技术随着计算机技术，尤其是高性能计算的发展而快速发展，各类仿真算法涌现，软件的仿真精度、效率等大幅提升，商业化应用领域高速拓展。同时，CAE领域行业集中度不断提升，大软件公司为提升分析技术、拓宽应用领域和市场范围，不断加强对中小CAE软件企业的并购，安西斯、达索、西门子、MSC等CAE龙头企业通过市场并购和整合不断提升市场影响力。

CAE行业市场规模随着下游行业需求规模不断扩大而增加，2020年，全球CAE市场规模为81亿美元，市场集中度较高，主要被前三大供应商所主导，分别是西门子、安西斯和达索，市占率共计47%。

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②国内CAE软件行业发展情况

我国的CAE软件的研发最早可追溯至上世纪60年代，在解决刘家峡大坝应力分析计算中，我国老一辈科学家研制出我国第一个平面问题通用有限元程序。20世纪70年代，大连理工大学研制出了JIGFEX有限元分析软件，航空工业部研制了HAJIF系列程序。国内较早的将有限元方法及有限元软件应用于航空航天、土木、建筑和水利等工程领域。20世纪80年代，通过引进、借鉴和吸收国外软件，国内CAE软件短暂呈现出百花齐放的繁荣格局，涌现出大连理工大学的JIFEX、北京大学SAP84等诸多优秀软件。

20世纪90年代以后，国内工业虽然持续快速发展，但是原始创新不足，对工业软件的市场需求不多，且国内计算机技术发展相对落后于欧美，导致国内CAE软件在市场与技术两方面落后于境外企业。

21世纪以来，随着境外CAE软件技术的进一步提升以及龙头企业逐步形成垄断优势，国内各类进口CAE软件的代理商、培训商、二次开发企业兴起，进一步压缩了本土CAE软件的发展空间，造成了“研发不及代理”的发展困境。根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》的研究数据，国内市场目前前十大CAE软件企业均为境外软件厂商。

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根据《中国工业软件产业白皮书2020》，我国2018年CAE市场规模约为6亿美元，主要被国际巨头占据，国产化率较低。

3、所属行业在新技术、新业态、新产业、新模式等方面近三年发展情况和未来发展趋势

（1）以仿真为核心的“正向设计”是我国工业自主创新的必经之路

“正向设计”是指在产品设计过程中，从需求出发，通过各种设计理念、方法和工具设计出产品的各类要素，以制作一个全新的产品，与此对应的是“逆向工程”，是指对一项产品进行逆向剖析及研究，从而演绎并得出该产品的各类设计要素，以制作出功用相近，但又不完全相同的产品。

我国工业在发展过程中，从产业链角度，偏加工、组装和制造，但是前端的产品设计环节中，原始创新不足，正向设计能力欠缺，更多的是做“逆向工程”，然后通过人口红利、原材料价格等获得的成本优势而拓展市场，导致在高端制造领域与部分发达国家存在一定的差距，成为制约我国制造业转型升级的重要因素之一。

党的十八大以来，我国经济由高速增长转向了高质量发展，转变发展方式、优化经济结构、转换增长动能已经成为了刻不容缓的重要任务。在此背景下，推进新一代信息技术和工业制造业深度跨界融合，更加注重基础研究、注重原始创新、正向设计，提升企业的底层自主研发设计能力，成为实现从“中国制造”向“中国创造”转型的必由之路。

CAE仿真软件作为重要的研发设计类工业软件，可以实现产品设计方案的优化、提升产品性能、缩短开发周期、减少设计成本，并通过模拟仿真预测产品功能可用性、可靠性、效率和安全性等，是实现产品正向设计、原始创新的核心工具软件。

（2）CAE技术融入到制造业的各个环节，重要性愈加凸显

随着竞争的加剧和客户需求的多样化，低附加值的产品或服务已经不能满足市场和环境发展的要求，现代制造业产品越来越复杂、功能越来越齐全，产品设计呈现数字化、专业化、集成化等特点。作为一种功能强大的工具软件产

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品，CAE软件正在成为数字空间和物理世界融合的最重要的工具，其所带来的核心变革是在产品全生命周期持续利用CAE技术实现对试验的替代。当产品处于早期概念设计阶段时，开发人员可以通过CAE技术测试初始概念并寻求初始参数的最佳解，从而获得可靠的初步产品设计方案；在产品系统或详细设计阶段，开发人员可以通过CAE技术对产品或工程方案进行模拟，从而对产品设计方案进行不断优化；在产品制造阶段，CAE技术与人工智能的结合有助于确保成品制造的一致性，保证产品精确度和降低成本。

总体而言，随着计算机技术的发展，CAE软件的功能不断加强，能够融入到制造业的各个环节，成为制造业企业提升创新创造能力的重要手段。

（3）工业软件国产化趋势

2019年以来，我国多家科研机构和研究所被禁用基础工业软件，工业软件领域核心技术国产化的重要性愈发突出，面向国家重大需求，在关键领域、卡脖子的领域努力实现关键核心技术自主可控的需求较为迫切。出于对先进制造和信息安全问题的考虑，国产工业软件进入国内大型企业的步伐也将加快。在国内政策推动及宏观环境影响下，工业软件国产化将成为工业软件行业的长期发展趋势。

（4）工业软件云端化趋势明显

工业云平台本质属于工业互联网，是智能制造的重要载体，依托信息技术针对海量数据进行挖掘和分析，实现工业制造过程的全要素、全产业链、全价值链的显性化与数字化。

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根据工业互联网产业联盟发布的《工业互联网产业经济发展报告》，2020年工业互联网核心产业（工业互联网建设涉及的网络、平台、安全等软硬件基础设施）增加值达到6,520亿元。云计算通过虚拟化技术，可以实现底层IT资源的池化，即将过去独立的服务器、存储设备组成一个规模更为庞大的算力资源池，云计算技术能够提供弹性、可扩展、高性能的计算资源。通过搭建仿真云平台，可以将仿真技术在中小企业中普及推广，中小企业可通过购买服务的方式进行仿真设计，降低研发创新成本，满足激发中小企业创新活力的需要。

（5）通过仿真模拟，构建数字孪生体

随着新一代信息技术与实体经济的加速融合，工业数字化、网络化、智能化演进趋势日益明显，催生了一批制造业数字化转型新模式、新业态，其中数字孪生日趋成为产业各界研究热点，未来发展前景广阔。数字孪生是充分利用物理模型、传感器更新、运行历史等数据，集成多学科、多物理量、多尺度的仿真过程，在虚拟空间中完成对物理实体的映射，从而反映物理实体的全生命周期过程。

企业在开发新产品时，可以事先做好数字孪生体，以较低成本，在数字孪生体上预先做待开发产品的各种数字体验，直到在数字空间中把生产、装配、使用、维护等各阶段的产品状态都调整和验证到最佳状态，再将数字产品投产为物理产品，一次把产品做好做优。基于数字孪生的数字体验是对工业技术的极其重要的贡献与补充，是产品创新的崭新技术手段。

（6）知识产权保护意识不断增强

15.03%、18.81%和34.02%，均实现了快速增长。

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4、公司取得的科技成果与产业深度融合的具体情况

公司始终注重研发及创新，高度重视科技成果与产业应用的深度融合，不断提升新理念、新技术转化为产品或解决方案的效果，为国防军工现代化、工业信息化的建设贡献重要的力量。公司已经形成了流体、结构、电磁、声学、光学、测控等各领域的多项核心技术。截至报告期末，公司已拥有196项计算机软件著作权、21项发明专利，并储备了丰富的非专利技术。

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公司测控仿真软件通过对硬件设备的数据采集、传输、联合仿真分析实现对核反应堆控制管路的及时控制。

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（四）行业的竞争情况

1、发行人产品或服务的市场地位

随着经济全球化的深入推进，国际工业软件巨头全面参与国内市场竞争。在核心工业软件领域中的CAE软件市场，安西斯、达索、西门子、MSC等公司已形成巨头垄断的局面，在国外市场占据着技术、规模和市场的绝对优势；在国内市场，外资巨头依靠技术优势和先发优势占据了较大的市场份额。

根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》数据显示，我国高端CAD、CAE、MES、PLM等研发设计类软件市场被安西斯、达索、西门子、MSC等国外厂商垄断。2019年我国研发设计类软件产品中国企业数量占比较低。

在工业信息化高速发展的背景下，CAE软件的重要性在我国显著提升，企业在产品设计与生命周期各阶段对CAE软件的需求不断增加，在各领域的应用日益广泛。随着国内工业软件企业技术水平的不断进步，国内企业逐渐凭借对本地化客户定制化需求的深入理解、快速响应的服务优势、成本优势站稳脚跟，并通过加大研发投入，丰富产品种类，延伸产业链以进入新的发展阶段，以期在国产替代的市场中逐步实现对外国工业软件巨头的追赶及超越。

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目前，我国CAE工业软件市场尚未成熟，国内企业市场竞争格局相对分散，行业集中度低，中小企业居多，行业内虽陆续涌现了一些企业，但尚未出现占据绝对主导地位的本土厂商，亦未出现已成功上市的国内企业。

发行人的市场地位体现如下：

（1）细分领域领先、研发能力强，具备领先的技术和研发实力

作为知识、技术密集型企业，公司高度重视技术研发及知识产权保护工作，报告期内，研发支出分别为5,870.94万元、6,246.79万元、6,107.58万元和3,948.82万元，占营业收入的比重分别为50.68%、38.59%、31.70%和248.69%，始终保持在较高水平。

历经十余年潜心研发，公司不断突破并积累领先的核心算法经验，公司系拥有自主研发、覆盖多学科核心技术的CAE软件企业。仿真软件核心算法覆盖流体、结构、电磁、声学、光学、测控六大学科，并可以实现多学科的耦合计算，关键核心技术拥有自主知识产权，具备底层开发能力，产品核心模块不依赖于第三方供应商，有效避免了在商业竞争及贸易争端中被第三方限制的情况。

（2）优质军工客户资源，参与多项国家级重要项目

报告期内，公司的客户主要为军工单位及科研院所，合作关系稳固且客户粘性较强，在长期市场竞争中处于优势地位。公司已与中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等军工集团及其下属单位建立了良好而稳定的合作关系。在工业软件国产化与核心技术自主可控背景下，公司将继续保持并进一步扩大国防军工领域的优势。同时，公司参与了多项国家级重要项目。具体如下所示：

2、发行人主要产品的技术水平及特点

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公司深耕CAE软件行业领域十余年，通过持续的研究开发、技术积累和产业化实践，自主研发了涉及流体、结构、光学、声学、电磁等多种学科的仿真软件，可满足航空航天、国防装备、船舶海洋、重型机械、核工业、电子电器、地面交通等复杂产品或工程领域的仿真需求，在国内CAE软件领域具备较为明显的品牌优势。公司主要产品的技术特点如下：

①紧随仿真前沿技术，构建先进的学科模型。公司核心研发团队始终坚持对物理学、数学等学科理论的深入学习，不断开发各类先进的求解器算法并持续优化，提升产品的计算分析能力。如在流体仿真领域，公司拥有基于气体动理学模型的三套先进算法，分别是气体动理学算法（GKS）、直接模拟蒙特卡洛（DSMC）方法、光滑粒子流体动力学（SPH）方法，上述三种方法以介观理论为基础，具有更高的计算精度，可解决相比传统有限元法更复杂的工程问题，并且不需要对几何模型进行简化处理，一方面保障了仿真模型与实物的一致性，使仿真结果具有高置信度，另一方面减少了工程师对模型进行专业化简化处理的工序，降低了仿真的门槛，提高了仿真效率。

长期以来，公司坚持以自主创新为驱动，通过持续的研究开发、技术积累和产品创新，掌握了一系列基于先进数理模型的仿真核心技术，截至报告期末，发行人共拥有软件著作权196项，发明专利21项。2019年以来，公司在《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇。

2017年至今，基于公司在高性能计算领域的长期技术积累，公司参与“国家重点研发计划”—“高性能计算”下的三项重点专项，分别为“高性能应用软件协同开发优化平台与工具”专项、“大型船舶与海洋工程流固耦合与流声耦合高性能应用软件系统”专项、“中小企业数值模拟与计算应用社区”专项。三项重点

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专项均为重大共性关键技术与应用示范类专项，公司分别负责面向流体力学和结构力学自主软件的开发和集成、大规模计算仿真和优化设计的示范应用、智能化工作流管理与远程交互可视化技术研究等子课题的研发攻关任务。公司参与上述三项重大科研专项，进一步提升了公司在仿真领域高性能计算的技术优势。公司目前主要产品所用的气体动理学算法（GKS）、直接模拟蒙特卡洛（DSMC）方法、再生核粒子算法等均为基于高性能计算的行业前沿算法，核心技术具有较高的竞争力，并且实现了在30万核并行计算的能力。

③聚焦航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等垂直行业的具体工程问题，产品有较好的实用性。CAE软件的开发目标是为了解决实际的工程问题，CAE软件在开发时，需要针对特定的工程问题进行深入研究，以更好的实现仿真模拟，保证产品/工程在制造以后能够实现预期功能并满足各种性能指标。公司近年来紧抓国防军工领域软件国产化机遇，持续强化对航空航天、国防装备、船舶海洋、核工业等领域具体工程应用场景的研究，提升产品的实用性。

3、行业内主要企业

公司CAE行业内主要竞争对手企业情况如下：

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目前，我国CAE软件企业较少，国内市场尚无与发行人主要产品类型完全相同的上市公司。公司所处细分行业为研发设计类工业软件，主要包括CAE、CAD、EDA等公司所处细分行业为研发设计类工业软件，主要包括CAE、CAD、EDA、PDM等。国内上市公司中，以CAD为主营业务的公司为中望软件（688083.SH），以EDA为主营业务的公司包括华大九天（301269.SZ）、概伦电子（688206.SH）、广立微（301095.SZ）。因此，公司基于业务相近原则，选择中望软件、概伦电子、华大九天、广立微为同行业可比公司，具体如下：

4、发行人的竞争优势及劣势

（1）与国外竞争对手的竞争优劣势对比

国内CAE软件行业起步晚，目前主要处于产品研发阶段，收入规模都较小，公司在市场中的主要竞争对手为国外企业安西斯、达索、西门子、MSC。公司与上述企业的竞争优劣势对比如下：

①竞争劣势分析

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公司国外主要竞争对手为安西斯、达索、西门子、MSC，上述公司均在CAE软件领域深耕多年，积累了雄厚的研发团队和技术实力，并在全球拥有广泛的客户，公司相比上述竞争对手，存在的主要劣势如下：

1）国外竞争企业成立早、经营规模大、技术实力雄厚

2）国外竞争企业产品应用领域广、客户数量多

CAE软件是实现“正向设计”的重要工具软件，广泛应用于航空航天、兵器船舶、汽车、电子电气、医疗设备、重型机械、地面交通、动力设备等众多高端制造场景。但是CAE软件作为大型的软件系统，其使用过程中，必须与具体的工况环境相结合才能取得较好的仿真模拟效果，国外同行业公司因为起步早，在众多领域有成熟的应用，积累了丰富的算法和算例，在汽车、电子电气等民用领域有着广泛的用途。

公司目前的客户主要集中于航空航天、兵器船舶领域，主要为军工单位及科研院所，在部分重型机械领域也有客户积累，但是在汽车、电子电气、医疗设备、地面交通、动力设备等领域客户较少。

3）国外竞争企业产品功能模块和算例丰富

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国外竞争企业经过数十年的发展，在CAE领域拥有完善的功能模块，并在海量客户的使用中，形成了丰富的算例库、数据库，软件有着较好的成熟度。相比之下，公司产品在功能模块上与竞争对手仍然存在差距，尤其是在电磁、光学、测控等学科。同时，公司经过多年研发，虽然在流体、结构、声学等领域的功能模块相对丰富，与国外同行的差距较小，但公司的部分功能模块研发成功后，客户实际应用的场景相对少，没有形成丰富的算例库，应用场景和算例有待提升。

4）国外竞争企业在工业软件领域有较强的多业务协同

国外同行安西斯、达索、西门子等企业在工业领域深耕数十年，通过持续的发展和并购，在工业软件领域形成了丰富的产品线，除CAE业务以外，还存在其他多种类型的业务，如CAD、EDA、PLM、MES等，能够满足用户多方位的研发、制造需求，覆盖领域广泛，产业协同效应明显。

例如，达索系统在研发设计类工业软件领域布局非常完善，涵盖CAD、CAE、CAM、CAPP、PLM等多个领域，且在各细分领域均具有较强的竞争力。西门子不仅在研发设计类工业软件CAD、CAE、CAM、PLM、EDA领域全面布局，同时在生产制造、经营管理类工业软件领域拥有较强的话语权，在MES、制造仿真、MOM、TeamcenterSAP集成等领域拥有广泛客户群体。安西斯除传统CAE优势领域外，在EDA、CAD领域也有业务布局。

相比于公司目前业务主要聚焦CAE，国外竞争对手在工业软件领域已经实现了多类型软件相互融合和协同发展。

②竞争优势分析

1）本地化服务优势

随着国内制造业领域更加重视原始创新和自主可控，国内CAE企业本地化服务优势凸显。

CAE软件作为大型、综合性工业软件系统，必须要与实际工况条件紧密结合，才能有较好的仿真效果。国内企业使用国外同行的软件进行分析，通常只有分析结果，并不能针对仿真的具体场景做算法优化，公司立足国内市场，能

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够以更优质的服务能够帮助客户充分发挥CAE软件的作用。在较强的产品研发能力和较为全面的技术服务能力的基础上，公司高度重视专业服务的价值，不断完善服务体系，在南京、西安、北京等地设立分支机构，辐射军工集团及科研院所客户所在地，能快速响应客户需求，为客户提供专业化的技术服务。2）在部分细分领域的技术和算法优势公司自成立以来，一直重视技术的原始创新，重视通过新技术的研发和应用实现对竞争对手的追赶，公司在部分细分领域已具备一定的技术和算法优势。

例如，在流体仿真领域，公司使用的气体动理学算法、直接模拟蒙特卡洛方法、光滑粒子流方法等均为行业目前较先进的算法。其中，气体动理学算法系公司率先将该算法与其他技术相结合商业化应用于通用流体仿真分析，具有较高的前瞻性。直接模拟蒙特卡洛方法可用于稀薄气体环境仿真，该细分领域国外同行在国内均不提供对应的算法支撑，公司通过自主研发实现技术突破有着重大意义。

公司目前在流体、结构、声学领域开发的多个求解算法均是以高性能计算为支撑，部分算法在千核以上的并行计算中依然有良好的加速比，具有一定的技术竞争优势。

3）面向国内客户的自主可控优势

作为全球制造业大国，CAE软件在国内有着广阔的市场和发展潜力。近年来，由于国际贸易摩擦频现，国外工业软件企业频繁向国内科研院所或企业技术禁运。在此背景下，国内部分科研院所及企业越发重视国内供应商的发掘，为国内CAE企业带来新的发展契机。

（2）与国内竞争对手的竞争优劣势对比

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收入达到5.49亿元，是目前国内的行业龙头企业；公司2021年实现销售收入约2亿元，位于行业前列。此外，行业内的其他代表性企业还包括：云道智造、南京天洑、英特仿真、十沣科技和中望软件等。

相比于国内竞争企业，公司自2006年开始聚焦CAE领域，通过持续的研发积累，已形成一定的相对竞争优势，具体如下：

①技术研发优势

作为知识、技术密集型企业，公司高度重视技术研发及知识产权保护工作，报告期内，研发支出占营业收入的比重分别为50.68%、38.59%、31.70%和

248.69%，始终保持在较高水平。公司拥有一支层次合理、结构稳定、技术过硬、经验丰富的高素质专业人才队伍，截至报告期末，公司研发人员为129人，占员工总数的比重为63.86%，其中，硕士及以上学历人数为61人（博士25人），占研发人员比重为47.29%。

持续的研发投入使公司具备了扎实的技术及研发基础，掌握了CAE软件领域的核心技术，公司在CAE求解器模块的关键核心技术拥有自主知识产权，具备底层开发能力，产品核心模块不依赖于第三方供应商，能有效避免了在商业竞争及贸易争端中被第三方限制的情况。截至报告期末，公司拥有发明专利21项，计算机软件著作权196个。

②项目经验优势

经过多年的发展，公司具备了强大的研发及创新能力以及丰富的项目经验，在CAE软件领域拥有较强的专业能力。公司先后参与多个国家、省级重大科研项目，包括大型船舶与海洋工程流固耦合与流声耦合高性能应用软件系统开发项目、中小企业数值模拟与计算应用社区项目、高性能计算应用软件协同开发工具与环境研究、A项目、B项目和C项目，其中A项目为国家重大科研专项，系公司作为牵头单位，联合部分高校、科研院所共同承担开发验证任务。

③优质的客户资源优势

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在多年的业务发展过程中，公司秉承“探索仿真技术，成就客户创新”的经营理念，凭借先进的技术优势、完整的产品体系及专业化的服务能力，通过多年的市场推广和客户开发，积累了优质的客户资源。

公司致力于为高端制造业用户提供专业化产品与服务，公司的研发能力、产品质量和服务能力得到了客户的广泛认可，公司的产品广泛应用于诸如航空航天、船舶、电子装备等领域。报告期内，公司为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等军工集团及中科院下属科研院所等提供多学科覆盖的工程仿真软件及仿真产品开发服务，与客户建立了良好的合作关系，在行业中具有较高的品牌知名度。

5、行业发展态势及面临的机遇与挑战

（1）行业面临的机遇

①政策推动行业持续、快速发展

2021年12月，工信部等八部门发布《“十四五”智能制造发展规划》，提出开发面向产品全生命周期和制造全过程各环节的核心软件，包括CAD/CAE/CAPP/CAM/PLM/PDM等研发设计类软件，MES/APS/EMS等生产制造类软件，ERP/SCM等经营管理类软件。

2021年11月，工信部发布《“十四五”软件和信息技术服务业发展规划》，提出重点突破工业软件。研发推广计算机辅助设计、仿真、计算等工具软件，大力发展关键工业控制软件。突破三维几何建模引擎、约束求解引擎等关键技术，探索开放式工业软件架构、系统级设计与仿真等技术路径。重点支持三维计算机辅助设计、结构/流体等多物理场计算机辅助计算、基于模型的系统工程等产品研发。

2019年10月，工信部印发《工业和信息化部关于加快培育共享制造新模式新业态促进制造业高质量发展的指导意见》，明确提出未来将提升我国企业的数字化水平，培育发展一批数字化解决方案提供商，结合行业特点和发展阶段，加快推动计算机辅助设计、制造执行系统、产品全生命周期管理等工业软件普及应用，引导广大中小企业加快实现生产过程的数字化。

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由此可见，工业软件行业的发展工作提高到国家战略发展高度，在产业发展方面获得了大量国家政策支持，有利于促进行业全面快速的发展。公司持续打造核心技术具有自主知识产权的工业软件，与国家产业发展政策相符合，适应国家发展的战略需求。上述政策支持将使公司得以在相对宽松的行业环境下发展，拥有国外竞争对手所不具备的良好发展环境。

②国产化需求紧迫，市场空间广阔

欧美是工业软件的起源地，也是工业软件应用的巨大市场，由于工业软件在需求、知识、应用、数据等方面依赖于工业体系，故工业软件巨头多来自于制造业强国。依托于强大工业体系，外资的工业软件企业在技术、规模和市场方面占据优势，如工业软件巨头：美国的安西斯、法国的达索及德国的西门子等。目前，研发设计类工业软件国内市场竞争格局中，外资企业的占比较高。

随着经济的不断发展和信息化的不断加深，国家对软件安全的需求日益增长，尤其是政府、军事、金融等重点领域，软件安全已经成为信息安全的重要组成部分，关乎国家信息安全。其次，2018年以来，随着中美贸易摩擦的加剧，美国对中兴通讯股份有限公司、华为技术有限公司等中国高新技术企业的制裁，凸显中国在高科技核心技术领域执行进口替代、国产化的重要性与紧迫性。出于对先进制造和信息安全问题的考虑，国产研发设计类工业软件进入国内大型企业的步伐将加快，国产工业软件实现对国外工业软件的逐步替代将成为工业软件行业的长期趋势。因此，未来研发设计类工业软件的市场空间广阔。

③产业结构升级，研发设计类工业软件需求迫切，CAE软件的作用和地位不断凸显

改革开放后的三十多年，我国的经济高速增长，依托廉价劳动力，批量化生产的成本优势使我国获得了“世界工厂”的称号，虽然经济总量在不断扩张，但是产业结构不合理，研发投入不足，技术创新水平较差。随着工业化进程的推动，我国产业结构处于面临急剧转型的阶段。

同样，我国对工业软件需求的深度，与我国工业化进程的深化密不可分。我国制造业从资源密集型，到劳动力密集型，再向知识密集型转化的过程中，对工业软件需求程度不尽相同。劳动力密集型的工业体系，对管理软件的需求

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最为强烈；OEM、ODM为代表的离散制造业，需要供应链精益化运作；“中国智造”时代，复杂精密工业产品的自主研发和生产，则需要研发环节整个生态和生产环节众多供应商的协同运作。因此，未来研发设计类工业软件在制造业重塑中扮演的角色愈发重要。

随着航空航天、国防军工、汽车等高端制造业的发展，CAE仿真技术正在成为数字空间和物理世界融合的最重要的工具。其所带来的核心变革是在产品生命周期的各个阶段持续利用CAE仿真技术对原有的实验性测试进行替代。从早期设计阶段直到产品的现场使用阶段，设计人员能够随时运用仿真技术，详细的仿真分析可以节省大量设计及研发成本并提升设计效率。CAE仿真技术的分析能力能够协助设计人员在产品制造的各个环节做出更好的决策。目前CAE仿真技术在国内整体仍处于起步阶段，但随着制造业的发展该技术会变得愈发普及，并与云技术、人工智能和机器学习深度融合，将真正实现从传统制造向智能制造的转型升级。

（2）行业面临的挑战

①复合型专业技术人才相对缺乏

②研发投入大且融资渠道相对单一

为保持核心竞争力，企业需持续不断地进行研发投入来应对快速变化的市场。现阶段，该领域内的民营企业融资渠道普遍较为单一，难以通过大规模投入来进行研发和产业化升级，因此，研发投入大、融资渠道单一限制了该领域民营企业的进一步发展壮大。

6、与同行业公司对比情况

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目前，我国CAE软件企业较少，国内市场尚无与发行人主要产品类型完全相同的上市公司。全球主要CAE主要企业基本情况如下：

（1）经营指标对比

发行人与同行业可比公司的经营情况对比如下所示：

单位：万美元、万欧元、万元

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国外CAE企业均为大型工业软件企业，产品种类丰富，不仅包括CAE，还包括其他多种类型的工业软件以及高端制造，业务领域广泛，涵盖航空航天、国防、汽车、电子、生物医学等众多领域，与国外同行相比，公司的经营规模较小，且业务集中于航空航天、国防领域。

（2）技术指标对比

单位：万美元、万欧元、万元、个、人

如上表，由于公司起步晚，经营规模小，公司在专利、研发投入、人员数量等方面相比同行业公司还有较大差距。

（3）部分产品先进性对比

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①求解算法对比

目前在流体仿真领域，以安西斯的Fluent、西门子Stra-CCM+软件为代表，

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市场主流的物理模型为有限体积法模型，一般采用的核心数值算法为近似黎曼算法、SIMPLE算法、ASUM+等格式，公司的Aries也采用有限体积法模型，但主要采用基于气体动理学格式的数值算法。同时，Aries还支持粒子模型的直接模拟蒙特卡洛方法和光滑粒子流算法。

在结构仿真领域，以安西斯的Mechanical、达索的ABAQUS软件为代表，市场主流的算法为线性、非线性有限元分析算法模型，同行一般采用网格进行物理区域的离散，公司的Virgo产品既提供有限元法求解器，同时也支持再生核粒子求解器、近场动力学求解器。其中，再生核粒子求解器相比有限元法等传统求解器能够更加真实的模拟位移场，近场动力学求解器基于非局部作用思想建立模型，并采用粒子法对物理区域离散，适用于空间不连续问题的分析，例如高速撞击和裂纹扩展。

②功能模块对比

国外同行经过数十年的快速发展，形成了丰富的产品矩阵，各类产品能够广泛应用于多种常见模型，功能模块丰富。公司的流体和结构软件可应用于众多常见工程应用场景，能够覆盖安西斯、达索对应产品大多数常见的功能模块，产品具有较好的实用性。公司流体、结构仿真软件产品支持的主要功能模块与安西斯、达索的功能模块对比如下：

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③计算效率对比

上海超算科技有限公司选择典型的三维方腔流模型进行测算，通过比较，Aries在显示求解格式下，不同计算核数下，与Fluent的加速比指标变化基本一致，在隐式求解格式下，Aries相比于Fluent能够取得更好的加速表现，尤其是在64核以后，Aries软件的加速比较高，同样模型能取得更好的并行效率。

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上海超算科技有限公司选择典型的四缸柴油机机体模型，对公司结构仿真软件Virgo和Mechanical的计算效率进行了对比测试。经测算，Virgo软件构建的网格中，实体单元和节点数更多，网格更密集，但是前处理耗时仅1.2小时，Mechanical实体单元和节点数更少，前处理耗时2.1小时，公司的产品计算效率较高。

④仿真精度对比

仿真精度是指仿真模型中的参数或变量确切符合真实系统或者某些给定的标准的程度。通常而言，仿真精度可以通过与真实系统变量数据间的相对误差和绝对误差来衡量，误差越低，精度越高。

上海超算科技有限公司选择了平板边界层、不可压湍流平板边界层、RAE2822翼型、三段翼四个算例模型进行测试，对公司流体软件Aries和行业主流产品Fluent的仿真精度进行了测算。上述算例模型均源于NASA的CFD验证网站，属于典型验证算例。根据对上述四个模型的测算，公司流体软件的计算结果和竞品计算结果或理论解的差异较小，仿真精度较高，产品具有先进性。

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上海超算科技有限公司选择典型的四缸柴油机机体模型，用Virgo和Mechanical软件分别对外侧气缸爆发时的工况进行了仿真测算。仿真采用同样的约束与载荷边界条件，最终测算外侧气缸爆发式凸轮轴孔内边缘最大等效应力和机体产生的最大位移。由于复杂结构体的计算结果没有理论值或标准解，也未进行实验，因此以两款软件的测量结果差值来体现两款软件的计算精度差异。经测算，两款软件重点考察部位的等效应力、整体最大变形数值仿真值较为接近，一定程度上表明Virgo软件能够取得与Mechanical同水平的仿真精度。

三、发行人销售情况及主要客户

（一）报告期内各期主要产品的规模、销售收入、销售价格的总体变动情况

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公司作为软件企业，除了定制化产品之外，没有理论上的生产能力限制，产品服务规模主要根据销售情况确定。报告期内，公司的主要产品和服务收入呈上升趋势。主营业务收入具体情况如下：

1、报告期内主要产品规模、销售收入情况

报告期内，公司主要产品销售收入情况如下:

2、主要客户群体及主要产品的销售价格变动情况

公司CAE软件产品或系统可以分为多种类型，不同版本、不同模块的软件定价不同，其次，销售价格受客户定制化需求及价格谈判因素影响，因此同一类型软件产品和服务针对不同客户的销售价格不具有可比性。

（二）主要客户情况

报告期内，发行人前五大客户销售情况如下表所示：

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报告期内，公司向前五大客户销售金额占营业收入的合计比例分别为

74.41%、67.94%、73.14%、100.00%，因公司销售收入存在季节性特征，2022年上半年公司销售收入金额较少，导致中核集团及其下属单位销售收入占比超过50%。报告期内，公司前五大客户相对稳定，主要为中国航发、中国船舶、航天科技、航天科工、航空工业、中国兵工六大军工集团，2021年，由于中国科学院长春光学精密机械与物理研究所对公司采购金额增加，导致来自中国科学院及其下属单位的收入进入当期前五大。

截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、主要关联方及持有公司5%以上股份的股东未在上述客户中拥有权益。报告期内，公司按工程仿真软件和仿真产品开发业务前五大客户销售情况如下表所示：

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1、工程仿真软件

2、仿真产品开发

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四、发行人采购情况及主要供应商

（一）主要采购情况

报告期内，公司采购的主要内容为软件模块、硬件、无形资产、技术服务。软件模块主要为仿真产品开发业务中的非仿真软件模块采购，硬件主要为公司根据项目实施需要配套采购的服务器、工作站等硬件产品，无形资产主要为公司为开展研发活动采购的通用软件，技术服务费主要系公司将软件开发中的非核心模块委外开发费用及软件模块的测试服务费。报告期内，公司计入存货、无形资产、研发技术服务费的主要采购情况如下表所示：

报告期内，发行人主要采购内容中，硬件产品供应充足，主要参考市场价格采购，价格稳定；软件模块、无形资产、委托开发、技术服务等采购主要依据市场供需情况与供应商协商确定。2020年硬件采购金额大幅增长，主要系2020年发行人与中国航发下属单位C签订大额合同，该合同需发行人提供大量配套硬件，如存储系统、显示系统、计算系统及物理测试设备等，使得2020年

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采购金额大幅提高。2021年，公司技术服务金额下降较多，主要系公司根据当期研发项目的具体内容安排委外研发活动，各期前后处理模块的委外研发费用金额因研发项目实施差异而有所波动。

发行人作为一家非生产型企业，日常经营所需能源主要为研发、办公用电和用水，均由市政供应，价格稳定，供应充足。

（二）主要供应商情况

报告期内，公司向前五名供应商采购的具体情况如下：

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报告期内，公司前五大供应商采购金额占采购总额的比例分别为61.21%、

66.32%、60.68%和65.32%，不存在对单一供应商采购超过当年采购总额50%的情况。

报告期内，公司前五大供应商的变动相对较大，主要系公司根据研发项目、执行的合同项目存在较大差异，公司根据项目研发、合同项目执行的需求选择软硬件、技术服务等合格的供应商，导致各期前五大供应商相对分散且变化较大。

截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、主要关联方及持有公司5%以上股份的股东未在上述供应商中拥有权益。

五、发行人主要固定资产和无形资产

（一）主要固定资产

公司固定资产主要包括房屋及建筑物、通用设备、运输工具等。截至报告期末，公司固定资产情况如下：

1、自有房产

截至本招股说明书签署日，发行人及子公司拥有2项已取得产权证书的房产，具体情况如下：

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2020年12月16日，上海索天与上海浦东发展银行股份有限公司青浦支行签订《流动资金借款合同》及《最高额抵押合同》，约定其提供主债权余额不超过4,400万元的抵押担保，抵押物位于上海市浦东新区五星路676弄27号全幢房产（面积1,200.49㎡）及对应土地使用权。

2、租赁房产

（1）境内房产租赁

截至2022年8月31日，发行人及子公司租赁房产情况如下：

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（2）境外房产租赁

截至本招股说明书签署日，发行人及子公司境外房产租赁情况如下：

（二）主要无形资产

1、土地使用权

截至本招股说明书签署日，除发行人拥有的房屋所有权对应分摊的土地使用权外，发行人拥有的土地使用权情况如下：

2021年3月10日，嘉兴索辰与交通银行股份有限公司上海黄浦支行签订《固

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2、商标

截至报告期末，发行人及子公司拥有注册商标19项，具体情况详见本招股说明书附件2。

3、专利

截至报告期末，发行人及子公司已拥有21项发明专利，具体情况详见本招股说明书附件3。

4、著作权

截至报告期末，发行人及子公司共拥有196项软件著作权，具体情况详见本招股说明书附件4。

5、许可或被许可使用资产情况

截至本招股说明书签署日，公司不存在许可或被许可使用资产的情况。

六、发行人经营许可与经营资质

截至本招股说明书签署日，公司除持有与公司业务相匹配的军工资质证书外，还持有与经营有关的资质证书如下：

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（二）进出口许可证

1、对外贸易经营者备案登记表

七、发行人特许经营权情况

截至本招股说明书签署日，公司不存在特许经营权情况。

八、发行人核心技术及研发情况

（一）核心技术情况

1、核心技术及产品应用情况

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发的各类仿真内核应用了各学科领域先进的算法，具有计算效率快、计算精度高、适用范围广的特点，具体分析如下：

上海索辰信息科技股份有限公司招股说明书（注册稿）

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以再入式飞行器气动力计算为例，随着离地面高度变化，会经历连续流、稀薄流、近似真空等多状态，公司流体仿真内核支持对上述状态的全过程仿真。

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（2）四项其他核心技术

①三维CADforCAE内核建模技术

该技术面向CAE软件的前处理模块，应用于公司流体、结构、声学、电磁等多个类型产品，是公司自主研发的可直接应用于仿真分析的三维CAD内核，支持三维模型导入、三维立体建模、几何修复及清理、参数化建模等功能。该技术能够增加CAD模型的精度和保真度，保证几何模型的准确性，为仿真模型输入提供准确转换工具。

②三维轻量化与沉浸式后处理显示技术

该技术面向CAE软件的后处理模块，为客户提供轻量化、立体化、便捷化的可编辑后处理结果，以方便客户的仿真设计与分析。该技术支持显示方向、范围、颜色、标题、图例、动画、注释自定义，支持网格文件、流体、结构、电磁后处理结果导入显示编辑，支持VR、AR等后处理结果一键式切换与实时推送，包括动态显示和静态显示，打造立体沉浸式视觉体检。

③基于产品全生命周期的数字孪生仿真技术

该技术面向产品设计的全生命周期，从产品概念设计阶段引入仿真分析，基于系统性的需求分析，快速引入方案论证系统，满足从初步设计到详细设计对分析效率、精度的不同要求。利用公司多个学科的仿真技术求解后，引入数字样机，构建数字孪生模型，并利用优化算法与机器学习不断调整仿真参数和数字样机，进行自动校验和协同验证，实现数据孪生、模型孪生和过程孪生相互关联、相辅相成的一体化数字孪生平台。

④高性能计算与仿真云计算技术

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构，通过在本地或云端运行大量并行任务和分时使用，可以实现客户计算资源的充分利用，提升设计人员的协同开发能力，加快产品设计的迭代更新。

2、发行人技术先进性情况

公司自成立以来，坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，公司的产品和核心技术均是以行业前沿技术为指导，具有较强的先进性，符合行业发展趋势。以公司核心技术为支撑，公司产品的先进性分析如下：

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3、核心技术是否取得专利或其他技术保护措施

公司核心技术广泛运用于公司各类产品中，上述软件产品均申请了相应的软件著作权，部分产品亦取得或正在申请相应专利。

公司采取了严格的技术保密措施，与员工签订了保密协议、竞业协议，对公司的知识产权进行保护，严格限制其技术秘密尤其是核心技术秘密的接触人员范围，防止核心技术的泄露；公司制定了《保密管理制度》《源代码控制管理办法》等管理制度，并自行开发了内部研发管理系统，对软件研发过程和知识产权进行统一管理，防止核心技术和源代码流失。

4、核心技术取得的收入情况

报告期内，公司应用核心技术的产品收入占营业收入比例较高，具体情况如下表所示：

5、公司核心技术与知识产权的对应关系

公司核心技术与知识产权的对应关系如下表所示：

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（二）科研实力与研发成果情况

1、公司承担的重大科研项目

在产品的研发过程中，发行人及子公司承担了多项国家、省级的重大科研项目，具体情况如下：

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平台资源聚合模块下的虚拟仿真资源聚合、可视化资源聚合和优化设计资源聚合模块，虚拟仿真应用开发模块下的应用封装技术和虚拟仿真一体化技术。

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2、公司发表的研究论文及获得的重要奖项、荣誉

（1）公司发表论文情况

2019年以来，公司研发人员不断加强在工程仿真领域的理论和应用研究，以公司为通讯单位，在《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇，具体如下：

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（2）公司获得的重要奖项、荣誉

发行人及子公司获得的重要奖项、荣誉如下：

（三）研发投入及在研项目情况

1、研发投入情况

公司在研发上的持续投入为技术、产品的不断创新提供了有力保障。报告期内，公司的研发投入情况如下：

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2、在研项目情况

截至报告期末，发行人主要在研项目及进展情况如下：

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3、合作研发

截至报告期末，发行人正在从事的研发项目不存在与其他单位合作研发的情况。

（四）核心技术人员

1、核心技术人员、研发人员占员工总数的比例

截至报告期末，公司总人数202人，研发人员数量为129人，占发行人员工总人数的63.86%。

2、核心技术人员情况

公司为研发导向型企业，公司将满足以下全部条件的人员认定为核心技术人员：

①在CAE、高性能计算、软件工程领域有丰富的从业经历，具备技术和产品开发创新实力；

②为公司服务达3年以上，在研发项目中起主导或带领作用；

③在公司关键产品、核心技术研发及创新过程中担任核心角色；带领研发团队完成多项专利、软件著作权申请。

④在公司多项科研项目开展过程中承担重要角色。

公司的核心技术人员包括陈灏、王普勇、原力、张志刚、李季、王瑞洁，具体情况如下：

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3、发行人对核心技术人员实施的约束激励措施

公司与核心技术人员均签订劳动协议、保密协议、竞业协议，通过法律手段保护公司的核心技术。公司坚持实行并不断完善针对技术人员的激励机制，实施包括固定薪酬、绩效薪酬、年终奖等以技术和能力为基础的薪酬体系，通过具有竞争力的薪酬水平和福利待遇吸引技术人才，稳定科研队伍。

（五）技术创新机制、技术储备及技术创新的安排

1、技术创新机制及安排

（1）研发制度

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公司自设立以来，始终坚持自主创新的发展战略，经过多年探索，已建立了一套较为完善的研发体系。公司确立了合法合规、分级分类、产研结合、规范有序的原则；对科研项目组织架构及职责、管理内容等方面做出了明确规定。科技成果转化方面，公司明确管理机构与职责，重视科技成果验收、科技成果转化等工作的推进。

（2）积极探索行业前沿技术，以客户需求为导向进行技术创新

公司坚持以客户需求为导向，建立了完善的客户需求跟踪流程，由技术支持团队收集客户的需求并进行分析，确定新产品和技术研发方向，并由研发团队开展研发工作，为客户提供国产化、定制化的技术解决方案，研发创新成果服务于客户的需求。

公司积极跟踪CAE行业前沿技术并开展研究开发工作，由公司资深研发专家对其开展有针对性的研发工作，为项目提供具有技术突破性与经济效益性的产品或解决方案。

（3）技术创新激励

公司建立了适合自身特点、符合发展要求、能够有效促进创新的人才激励机制，推行激励创新的企业文化。公司建立了有效的管理制度，根据项目的技术创新、完成进度、完成质量、成本控制等因素对研发人员进行绩效考核，通过绩效奖励，激励研发人员研发积极性，为提升技术水平、提高研发效率提供保障。公司建立了股权激励机制，对为公司做出突出贡献的员工进行了股权激励，有效调动员工积极性，增强了核心研发队伍人员的稳定性。

2、技术储备

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公司在技术研发过程中注重技术积累和创新。截至报告期末，公司已形成多项CAE核心技术，取得21项发明专利、196项软件著作权，并储备了多项非专利技术。公司主要在研项目可参见本节之“八、（三）研发投入及在研项目情况”。

九、境外生产经营及资产情况

截至本招股说明书签署日，公司有3家境外子公司，分别为香港索辰、美国子公司、Fasmoe。香港索辰从事软件销售及咨询服务，美国子公司主要负责技术开发等工作，Fasmoe目前尚未实际开展经营。

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第七节公司治理与独立性

一、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况及董事会专门委员会的设置情况

（一）报告期内发行人公司治理存在的缺陷及改进情况根据《公司法》、中国证监会关于公司治理的有关规定及《公司章程》，公司已经建立健全了股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等制度，董事会下设战略与投资委员会、审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会四个专门委员会，为董事会重大决策提供咨询、建议，保证董事会议事、决策的专业化和高效化。

公司成立以来，股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等机构和人员均能够严格按照有关法律、法规和《公司章程》的规定诚信勤勉、履职尽责、有效制衡，保证了公司依法、规范和有序运作，没有违法违规的情形发生。

（二）股东大会制度的建立健全及运行情况

公司制定了《股东大会议事规则》，股东大会依据《公司法》《证券法》等法律、法规，《公司章程》《股东大会议事规则》等公司规章制度规范运作，股东通过现场或委托方式出席历次会议。股东大会在召集方式、议事程序、表决方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和公司规章制度的规定，不存在违反有关法律、法规和公司规章制度行使职权的情形。

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（三）董事会制度的建立健全及运行情况

公司制定了《董事会议事规则》，董事会依据《公司法》《证券法》等法律、法规，《公司章程》《董事会议事规则》等公司规章制度规范运作，全体董事均出席历次会议。董事会在召集方式、议事程序、表决方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和公司规章制度的规定，不存在违反有关法律、法规和公司规章制度行使职权的情形。

（四）监事会制度的建立健全及运行情况

公司制定了《监事会议事规则》，监事会依据《公司法》《证券法》等法律、法规，《公司章程》《监事会议事规则》等公司规章制度规范运作，全体监事均出席历次会议。监事会在召集方式、议事程序、表决方式和决议内容等方面均符合有关法律、法规和公司规章制度的规定，不存在违反有关法律、法规和公司规章制度行使职权的情形。

（五）独立董事制度的建立健全及运行情况

公司制定了《独立董事工作制度》，规定了：独立董事的任职条件和独立性，独立董事的提名、选举和更换，独立董事的权利和义务，独立董事的独立意见，公司为独立董事提供必要的条件，独立董事年报工作职责等。

公司独立董事依据《公司法》《证券法》等法律、法规，《公司章程》《独立董事工作制度》等公司规章制度勤勉尽责地履行职权，准时出席了历次董事会会议，积极参与公司决策，对需要独立董事发表独立意见的事项进行了认真审议并发表了独立意见。独立董事对本公司完善治理结构和规范运作发挥了积极作用，独立董事所具备的丰富的专业知识和勤勉尽责的职业道德在董事会制定公司发展战略、发展计划和生产经营决策等方面发挥了良好的作用，有力地保障了公司经营决策的科学性和公正性。

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（六）董事会秘书制度

公司制定了《董事会秘书工作细则》，规定了董事会秘书的地位、任职资格及聘任，董事会秘书的职权范围，董事会秘书的义务，董事会秘书的解聘、离任、空缺等。

公司董事会秘书依据《公司法》《证券法》等法律、法规，《公司章程》《董事会秘书工作细则》等公司规章制度，负责公司信息披露事务、组织筹备董事会会议和股东大会等工作，对公司的规范运作起到了重要作用。

（七）战略、审计、提名、薪酬与考核等专门委员会的设置情况

1、战略与投资委员会

战略与投资委员会由3名董事组成，现任成员包括陈灏、王普勇、张玉萍，任期与本届董事会相同，其中陈灏担任主任委员。

2、审计委员会

审计委员会由3名董事组成，现任成员包括楼翔、李良锁、陈灏，任期与本届董事会相同，其中独立董事楼翔为会计专业人士，担任主任委员。

3、提名委员会

提名委员会由3名董事组成，现任成员包括张玉萍、李良锁、陈灏，任期与本届董事会相同，其中独立董事张玉萍担任主任委员。

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4、薪酬与考核委员会

薪酬与考核委员会由3名董事组成，现任成员包括张玉萍、楼翔、谢蓉，任期与本届董事会相同，其中独立董事张玉萍担任主任委员。

二、发行人特别表决权股份情况

发行人不存在特别表决权股份情况。

三、发行人协议控制架构情况

发行人不存在协议控制架构情况。

四、内部控制情况

（一）公司管理层对内部控制的自我评估意见

（二）注册会计师对公司内部控制的鉴证意见

五、报告期内的违法违规行为及受到处罚的情况

截至2022年6月30日，发行人及其分公司、子公司报告期内受到的行政处罚情况的具体如下：

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六、报告期内资金占用和对外担保的情况

2018年末，公司因代陈灏缴纳股权转让个人所得税、资金拆借等应收控股股东陈灏款项497.10万元，陈灏分别于2019年1月、2019年11月将公司代缴的个人所得税、资金拆借款归还给公司。

除上述情形外，发行人不存在其他资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，也不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。

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七、发行人具有直接面向市场独立持续经营的能力

（一）资产完整

公司的资产包括房屋建筑物、办公设备、知识产权等。公司合法拥有与其主营业务有关的主要资产，拥有完整的资产结构；公司的资产独立于股东的资产，不存在被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业占用的情形，公司资产独立。

（二）人员独立

公司拥有独立的劳动、人事制度，并与公司正式员工签署劳动合同或聘用协议。公司的董事、监事、高级管理人员的任命程序均符合公司《公司章程》及其他内部制度的规定，不存在股东、其他任何部门或单位或人员超越公司股东大会和董事会作出人事任免的情形。

截至本招股说明书签署日，公司的总经理、副总经理、财务负责人及董事会秘书等高级管理人员没有在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事之外的其他职务，也没有在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪；公司财务人员没有在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职，公司人员独立。

（三）财务独立

发行人已建立独立的财务核算体系、能够独立作出财务决策、具有规范的财务会计制度和对分公司、子公司的财务管理制度；发行人未与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业共用银行账户。

（四）机构独立

发行人已建立健全内部经营管理机构、独立行使经营管理职权，与控股股东和实际控制人及其控制的其他企业间不存在机构混同的情形。

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（五）业务独立

发行人的业务独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业间不存在对发行人构成重大不利影响的同业竞争，以及严重影响独立性或者显失公平的关联交易。

（六）主营业务、控制权、管理团队和核心技术人员稳定

发行人最近2年内主营业务和董事、高级管理人员及核心技术人员均没有发生重大不利变化；控股股东和受控股股东、实际控制人支配的股东所持发行人的股份权属清晰，最近2年实际控制人没有发生变更，不存在导致控制权可能变更的重大权属纠纷。

（七）不存在对持续经营有重大影响的事项

发行人不存在主要资产、核心技术、商标的重大权属纠纷，重大偿债风险，重大担保、诉讼、仲裁等或有事项，经营环境已经或将要发生的重大变化等对持续经营有重大影响的事项。

八、同业竞争情况

（一）公司不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业从事相同、相似业务的情况

公司主营业务为CAE软件产品的研发、销售和服务。

发行人的控股股东、实际控制人为陈灏。截至本招股说明书出具日，除索辰科技及其下属子公司以外，陈灏控制的其他企业为宁波辰识、宁波普辰、上海索汇，其中宁波辰识与上海索汇为公司的员工持股平台，宁波普辰为陈灏控制的企业，三家企业均由陈灏担任执行事务合伙人，主营业务均为股权投资和企业管理服务，与发行人不存在同业竞争。

报告期内，公司实际控制人陈灏还控制上海恒徵信息科技有限公司、Demx。上海恒徵信息科技有限公司经营范围为信息、网络、计算机软件、电子科技专业领域内的技术开发，其经营范围与发行人经营范围存在重合，该公司已于

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2020年11月注销。Demx主要从事境外软件代理业务，与发行人主营业务相似，该公司已于2020年6月注销。

截至本招股说明书签署日，发行人的控股股东、实际控制人陈灏及其控制的企业不存在与发行人从事相同、相似业务的情况。发行人与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业之间不存在同业竞争。

（二）控股股东、实际控制人作出的避免新增同业竞争的承诺

参见本招股说明书“附件1、（七）关于避免同业竞争的承诺”。

九、关联方及关联关系

（一）关联自然人

1、发行人的控股股东、实际控制人

2、发行人的董事、监事、高级管理人员

发行人的董事、监事、高级管理人员如下表所示：

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上述人员的详细情况参见本招股说明书“第五节发行人基本情况”之“七、发行人董事、监事、高级管理人员及核心技术人员简要情况”。

3、其他关联自然人

发行人的其他关联自然人包括：与上述关联自然人关系密切的家庭成员，包括配偶、年满18周岁的子女及其配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女配偶的父母。

（二）关联法人或其他组织

1、持有发行人5%以上股份的法人或其他组织

注：杭州伯乐、宁波赛智自2022年8月31日起为发行人关联方。

2、发行人控股股东、实际控制人控制的其他企业

3、发行人的控股子公司、参股公司

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4、其他关联法人或其他组织

除上述关联法人外，上述关联法人或关联自然人直接或者间接控制的，或者由关联自然人（独立董事除外）担任董事、高级管理人员的法人或其他组织情况如下：

独立董事楼翔持有其62.50%股权并担任总经理、执行董事；原独立董事杨虎进持有其25.00%股权并担任副总经理

（三）报告期内曾经的关联方

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十、关联交易

（一）报告期内全部关联交易的简要汇总表

（二）经常性关联交易

1、向董事、监事、高级管理人员支付薪酬

2、与Demx的关联交易

Demx系公司实际控制人陈灏于境外设立的软件代理公司，主要从事工业软件代理销售。对于Demx的境内客户，通常委托发行人提供软件安装调试和培训服务，公司按Demx销售总额的8%收取销售服务费。报告期内，仅2019年发生关联销售金额为32.93万元，占公司当期营业收入的比重为0.28%。

3、上述关联交易是否仍将持续

公司关联方Demx已于2020年6月注销，公司未来不会与其再发生关联交易。

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报告期内，发行人经常性关联交易占当期营业收入比重极小，不存在严重影响公司经营独立性的情形、不构成对关联方的依赖，不存在通过关联交易调节发行人收入利润或成本费用，亦不存在对公司利益输送的情形。

（三）偶发性关联交易

1、与陈灏的关联交易

（1）关联担保

报告期内，公司及其控股子公司接受关联方担保情况，具体情况如下：

2018年8月5日，上海索天软件科技有限公司与中国光大银行股份有限公司上海奉贤支行签订《固定资产暨项目融资借款合同》，约定由中国光大银行股份有限公司上海奉贤支行向上海索天软件科技有限公司提供人民币1,900.00万元的贷款，贷款期限由2018年8月7日至2023年6月6日。就此项合同，陈灏与中国光大银行股份有限公司上海奉贤支行签署《保证合同》，为此项合同提供连带责任担保，担保金额为1,900万元，保证期间为债务人履行主合同项下债务期限届满起2年。截至2022年6月30日，上海索天软件科技有限公司已经提前全部偿还该银行贷款。

（2）关联方资金拆借

①向关联方Demx的资金拆借

2019年及2020年，由于公司及子公司资金紧张，考虑支付便利性以及时效性，存在公司向实际控制人控制的公司Demx临时资金拆借，委托Demx对外捐赠、支付顾问费及支付境外采购成本的情形，具体情形如下：

a.对外捐赠。报告期内，公司曾向美国得克萨斯大学达拉斯分校捐款用于赞助该校在计算机及工程领域的研究。公司向该学校捐助，支持该学校在CAE技术领域展开更多基础研究的同时，提升公司知名度，吸引更多海外人才为公

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司后续的研发服务。报告期内，公司累计向达拉斯分校捐赠32.76万美元，其中美国子公司直接捐赠16.98万美元，委托Demx支付15.78万美元。b.支付顾问费。2019年，公司向Demx拆借资金，由Demx向索辰科技聘请的研发顾问支付顾问费，合计发生金额10万美元。

②与实际控制人之间的资金拆借

2019年初，公司存在应收控股股东陈灏款项497.01万元，主要形成原因系：

2018年，公司代陈灏缴纳股权转让个人所得税397.01万元，同时存在陈灏向公司的资金拆借100.00万元。陈灏分别于2019年1月、2019年11月将公司代缴的个人所得税、资金拆借款归还给公司。

（四）期末关联方往来款项余额汇总

报告期内各期末，发行人与关联方之间往来款项余额汇总如下：

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（五）报告期内发生的关联交易履行公司章程规定的情况及独立董事意见

报告期内，发行人发生的关联交易均履行了《公司章程》等公司规章制度规定的审议程序。

发行人独立董事就2019年度至2021年度的关联交易事项发表意见如下：

2、与关联方发生的关联交易系为公司正常经营业务所需，属正常商业行为，遵守了自愿、等价的原则，定价公允合理，所发生的关联交易符合公司的利益，不存在损害公司和其他股东利益的情况。

3、公司已在《公司章程》、《独立董事工作制度》等各项治理规章制度中规定了关联交易公允的决策程序，为保护中小股东的利益、避免不公允交易提供了制度保障。

2022年1-6月，发行人除向董事、监事、高级管理人员支付薪酬外，不存在其他关联交易事项。

十一、报告期内关联方的变化情况

杭州伯乐执行事务合伙人暨私募基金管理人为浙江赛智伯乐股权投资管理有限公司，宁波赛智执行事务合伙人暨私募基金管理人为宁波赛智慧金创业投资管理有限公司，宁波赛智慧金创业投资管理有限公司系浙江赛智伯乐股权投资管理有限公司持股100%之孙公司。

鉴于杭州伯乐和宁波赛智之间存在上述关系，为减少股东减持可能对发行人股价造成的不利影响，维护中小投资者的投资利益，杭州伯乐、宁波赛智于

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二、产品特点、业务模式、行业竞争程度、外部市场环境等影响因素及其变化趋势，及其对发行人未来盈利（经营）能力或财务状况可能产生的具体影响或风险公司是一家专注于CAE软件研发、销售和服务的高新技术企业，为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等军工集团及中科院下属科研院所等提供多学科覆盖的工程仿真软件及仿真产品开发服务。报告期内，受益于国内工业软件市场的持续发展，以及国防军工、航空航天、兵器船舶等领域软件国产化需求的快速提升，公司业绩持续增长。

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（一）主要产品特点对发行人未来经营能力或财务状况的影响

CAE软件是一种综合性、知识密集型信息产品，广泛应用于航空航天、国防装备、船舶海洋、重型机械、核工业、电子电器、地面交通等众多高端制造场景。CAE软件产品存在以下两个特点：

①产品开发难度大、研发投入高

CAE软件本质是把物理和工程学科的理论模型做数学处理后得到的代数求解过程固化而成的计算机程序，且包括丰富的工程数据、模型和简单易操作的用户界面和结果分析功能。作为一种综合性、知识密集型信息产品，CAE融合了物理学、数学、工程学、计算机科学等多学科的算法和技术，涉及学科广，模型复杂，需要深厚的理论基础和持续的技术创新。上述因素导致CAE产品开发的技术门槛极高，需要长期的研发投入和人才储备，才能满足客户的产品需求，产品开发过程中，需要较高的研发投入。

②通用型产品的毛利率高

CAE软件技术门槛高的同时，作为一款通用型软件产品，当产品被研发成功且在市场中具有领先的技术优势时，可以以较低的成本拓展客户，实现市场规模的快速扩大，产品的销售毛利率相对较高。

上述原因导致公司是研发导向型的经营模式，公司客户的拓展、市场规模的扩大依赖于公司技术水平的不断提升、服务客户能力的持续增强。如果公司的高研发投入能够开发出市场中有竞争力的产品，则市场规模和盈利能力将快速提升，反之，如果高研发投入并没有形成市场、客户认可的产品，营业收入下降，则会对公司财务状况产生不利影响。

（二）业务模式及变化趋势对发行人未来经营能力或财务状况的影响

公司的具体业务模式参见本招股说明书“第六节业务与技术”之“一、

（二）主要经营模式”。公司现行的业务模式，是在长期发展中逐步建立起来

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的，与公司生产经营特点相适应。公司的业务模式在现阶段内保持相对稳定，不会发生较大变化。

（三）行业竞争程度及变化趋势对发行人未来经营能力或财务状况的影响

截至目前，全球CAE软件市场主要被欧美企业安西斯、达索、西门子、MSC等垄断，目前国内还没有一家产品被全球广泛应用的CAE软件企业，具体行业竞争情况参见本招股说明书“第六节业务与技术”之“二、（四）行业的竞争情况”。公司聚焦并深耕CAE工业软件，经过十余年的持续研发，公司已成为国内CAE软件行业的领军企业之一，产品覆盖流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科，产品性能得到国内众多军工单位和科研院所的认可，已被规模应用于国内国防军工、航空航天、兵器船舶等领域，并逐步向民用市场拓展。近年来，我国工业领域国产化的不断推进为公司发展带来了重要机遇，使得公司能够借助本土化优势，通过提升解决客户实际工程问题的能力来实现与境外同行的竞争，促使公司营业收入、利润规模的持续扩大。

（四）外部市场环境及其变化趋势，以及可能产生的影响或风险对发行人未来经营能力或财务状况的影响

在国家战略引领与政策支持下，我国工业软件行业正面临重要的发展机遇。促进工业软件产业的快速发展，是保障国防战略安全、推动我国产业结构调整升级、促进高端制造业发展、提升综合国力的重要手段。2017年以来，公司参与工业软件、高性能计算领域的六项重大科研专项，为公司进一步提升技术实力、丰富产品体系提供了重要平台和机遇。

未来，公司将顺应国家发展战略，持续加强研发投入，进行技术创新和升级，提升核心竞争力，实现主营业务的跨越式发展。

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三、财务报表

（一）合并资产负债表

单位：元

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（二）合并利润表

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（三）合并现金流量表

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四、审计意见

（一）审计意见

中汇会计师事务所（特殊普通合伙）出具了标准无保留意见的《审计报告》（中汇会审[2022]6776号）。中汇会计师事务所（特殊普通合伙）认为公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了公司2019年12月31日、2020年12月31日、2021年12月31日及2022年6月30日的合并及母公司的财务状况以及2019年度、2020年度、2021年度及2022年1-6月的合并及母公司的经营成果和现金流量。

（二）形成审计意见的基础

中汇会计师事务所（特殊普通合伙）按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了会计师在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，中汇会计事务所独立于公司，并履行了职业道德方面的其他责任。

（三）关键审计事项

关键审计事项是中汇会计师事务所（特殊普通合伙）根据职业判断，认为分别对2019年度、2020年度、2021年度及2022年1-6月期间财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，中汇会计师事务所（特殊普通合伙）不对这些事项单独发表意见。报告期内，中汇会计师事务所（特殊普通合伙）在审计中识别出的关键审计事项如下：

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1、收入确认

（1）事项描述

（2）审计应对

针对收入确认，会计师执行的主要审计程序包括：

②检查索辰科技与客户签订的合同的关键条款，并结合对管理层的访谈，评价收入确认的方法是否符合企业会计准则的要求。对于2020年1月1日以前的业务，分析判断商品所有权上的主要风险和报酬转移时点确定的合理性；对于2020年1月1日以后的业务，分析判断合同履约义务的识别、交易价格的分摊、控制权转移时点的合理性；

④执行分析性程序，包括销售收入、毛利率变动的合理性等；

⑤对主要客户进行访谈，获取客户的工商登记及营业范围等资料，了解客户与索辰科技的交易金额、交易条款等具体交易内容，核查索辰科技销售业务的真实性和交易实质；

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⑥对临近资产负债表日前后销售收入实施截止测试，确认收入是否记录于恰当的会计期间；

2、应收账款减值

截至2019年12月31日，公司应收账款余额为15,246.52万元，坏账准备余额为1,776.03万元；截至2020年12月31日，公司应收账款余额为16,179.64万元，坏账准备余额为2,234.51万元；截至2021年12月31日，公司应收账款余额为24,861.09万元，坏账准备余额为3,616.83万元；截至2022年6月30日，索辰科技应收账款余额为23,830.78万元，坏账准备余额为3,351.45万元。

由于管理层在确定应收账款预计可收回金额时需要运用重要会计估计和判断，且若应收账款不能按期收回或者无法收回对财务报表的影响重大，因此会计师将应收账款的减值识别为关键审计事项。

针对应收账款减值，会计师执行的主要审计程序包括：

②分析索辰科技应收账款减值会计估计的合理性，包括确定计提比例、应收账款组合的依据、单项计提坏账准备的判断等；

③执行应收账款函证程序及检查期后回款情况，并分析索辰科技应收账款的账龄和主要客户信誉情况，评价应收账款坏账准备计提的合理性；

④获取索辰科技坏账准备计提表，检查计提方法是否按照坏账政策执行，重新计算并确认坏账计提金额是否准确；

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3、研发费用

2019年度、2020年度、2021年度和2022年1-6月，公司研发费用分别为5,870.94万元、6,246.79万元和6,107.58万元和3,948.82万元，占营业收入的比例分别为50.68%、38.59%、31.70%和248.69%。由于研发费用对公司的经营成果具有重大影响，因此会计师将研发费用识别为关键审计事项。

针对研发费用，会计师执行的主要审计程序包括：

②检查重要研发项目立项报告、立项审批、支出预算及实际支出等情况；

④检查研发费用中外购技术服务费的采购合同、验收单、发票及付款单据，对主要供应商进行访谈并向其函证；

⑥检查研发费用中的间接费用的归集和分配是否正确；

⑦对临近资产负债表日前后研发费用实施截止测试，确认研发费用是否记录于恰当的会计期间。

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五、合并财务报表编制基础及合并范围

（一）财务报表编制基础

（二）持续经营能力评价

公司不存在导致对报告期末起12个月内的持续经营假设产生重大疑虑的事项或情况。

（三）合并范围

1、报告期内合并范围子公司情况

报告期内，公司合并财务报表范围内子公司如下：

2、报告期内合并范围变化情况

（1）2019年度合并范围变化情况

2019年度，发行人不存在合并范围变化的情况。

（2）2020年度合并范围变化情况

2020年6月，公司子公司香港索辰信息科技有限公司出资设立FasmoeEngineeringTechLimited。该公司于2020年6月19日注册成立，注册资本为英镑10,000元，均由香港索辰信息科技有限公司认缴出资，香港索辰信息科技有

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限公司出资占其注册资本的100%，拥有对其的实质控制权，故自该公司成立之日起，将其纳入合并财务报表范围。截至2020年12月31日，FasmoeEngineeringTechLimited的净资产为0.00万元，成立日至期末的净利润为0.00万元。

（3）2021年度合并范围变化情况

2021年度，发行人不存在合并范围变化的情况。

（4）2022年1-6月合并范围变化情况

2022年1-6月，发行人不存在合并范围变化的情况。

六、主要会计政策和会计估计

（一）收入

1、2020年1月1日前适用以下准则

公司于2019年度仍按照财政部于2006年颁布的《企业会计准则第14号——收入》，具体收入确认原则详见《审计报告》之“三”之“（二十二）收入”之“（以下与收入确认有关的会计政策适用于2019年度）”。

2、2020年1月1日起适用新收入准则

公司自2020年1月1日起执行财政部于2017年颁布的修订后的《企业会计准则第14号——收入》（以下简称“新收入准则”），具体收入确认原则详见《审计报告》之“三”之“（二十二）收入”之“（以下与收入确认有关的会计政策自2020年1月1日起适用）”。

3、收入确认的具体原则

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根据合同约定，公司完成仿真产品开发后向客户交付，并经客户验收合格时确认收入。

（3）其他业务

对于外购的硬件、软件模块销售业务，在相应的硬件、软件模块交付给客户后，并经客户验收合格时确认收入。

（二）金融工具

1、金融工具的分类、确认依据和计量方法

（1）金融资产和金融负债的确认和初始计量

公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。对于以常规方式购买金融资产的，公司在交易日确认将收到的资产和为此将承担的负债。

（2）金融资产的分类和后续计量

公司根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征将金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

①以摊余成本计量的金融资产

以摊余成本计量的金融资产，是指同时符合下列条件的金融资产：①公司管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；②该金融资产的合

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同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。该类金融资产在初始确认后采用实际利率法以摊余成本计量，所产生的利得或损失在终止确认、按照实际利率法摊销或确认减值时，计入当期损益。对于金融资产的摊余成本，应当以该金融资产的初始确认金额经下列调整后的结果确定：1）扣除已偿还的本金；2）加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额；3）扣除累计计提的损失准备。实际利率法，是指计算金融资产或金融负债的摊余成本以及将利息收入或利息费用分摊计入各会计期间的方法。实际利率，是指将金融资产或金融负债在预计存续期的估计未来现金流量，折现为该金融资产账面余额或该金融负债摊余成本所使用的利率。在确定实际利率时，公司在考虑金融资产或金融负债所有合同条款（如提前还款、展期、看涨期权或其他类似期权等）的基础上估计预期现金流量，但不考虑预期信用损失。

公司根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定利息收入，但下列情况除外：1）对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。2）对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，并且这一改善在客观上可与应用上述规定之后发生的某一事件相联系，应转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。

②以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，是指同时符合下列条件的金融资产：1）公司管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标。2）该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

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③以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

除上述①、②情形外，公司将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。在初始确认时，如果能够消除或显著减少会计错配，可以将金融资产不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。公司在非同一控制下的企业合并中确认的或有对价构成金融资产的，该金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

该类金融资产在初始确认后以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失计入当期损益。

（3）金融负债的分类和后续计量

公司将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债、财务担保合同及以摊余成本计量的金融负债。

①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损

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益的金融负债。在非同一控制下的企业合并中，公司作为购买方确认的或有对价形成金融负债的，该金融负债应当按照以公允价值计量且其变动计入当期损益进行会计处理。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债在初始确认后以公允价值进行后续计量，产生的利得或损失计入当期损益。

因公司自身信用风险变动引起的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值变动金额计入其他综合收益，除非该处理会造成或扩大损益中的会计错配。该金融负债的其他公允价值变动计入当期损益。终止确认时，将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。

②金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债

该类金融负债按照“（二）金融工具”之“2金融资产转移的确认依据及计量方法”的会计政策确定的方法进行计量。

③财务担保合同

财务担保合同，是指当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时，要求公司向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。

不属于上述①或②情形的财务担保合同，在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：①按照“（二）金融工具”之“5、融工具的减值”；②初始确认金额扣除按照“（一）收入”的收入确认方法所确定的累计摊销额后的余额。

④以摊余成本计量的金融负债

除上述①、②、③情形外，公司将其余所有的金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债。

该类金融负债在初始确认后采用实际利率法以摊余成本计量，产生的利得或损失在终止确认或在按照实际利率法摊销时计入当期损益。

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（4）权益工具

2、金融资产转移的确认依据及计量方法

金融资产转移，是指公司将金融资产（或其现金流量）让与或交付该金融资产发行方以外的另一方。金融资产终止确认，是指公司将之前确认的金融资产从其资产负债表中予以转出。

满足下列条件之一的金融资产，公司予以终止确认：（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；（2）该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；（3）该金融资产已转移，虽然公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产的控制。

若公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，且保留了对该金融资产的控制的，则按照继续涉入被转移金融资产的程度继续确认有关金融资产，并相应确认有关负债。继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使企业面临的风险水平。

金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：（1）被转移金融资产在终止确认日的账面价值；（2）因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：（1）终止确认部分在终止确认日的账面价值；（2）终止确认部分收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。对于公

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司指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的非交易性权益工具，整体或部分转移满足终止确认条件的，按上述方法计算的差额计入留存收益。

3、金融负债终止确认条件

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，公司终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。公司（借入方）与借出方之间签订协议，以承担新金融负债方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认原金融负债，同时确认一项新金融负债。公司对原金融负债（或其一部分）的合同条款做出实质性修改的，终止确认原金融负债，同时按照修改后的条款确认一项新金融负债。金融负债（或其一部分）终止确认的，公司将其账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。公司回购金融负债一部分的，按照继续确认部分和终止确认部分在回购日各自的公允价值占整体公允价值的比例，对该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。

4、金融工具公允价值的确定

金融资产和金融负债的公允价值确定方法见“（九）公允价值”。

5、金融工具的减值

公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款以及“（二）金融工具1（3）③”所述的财务担保合同进行减值处理并确认损失准备。预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，公司在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。

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对于由《企业会计准则第14号——收入》规范的交易形成的应收款项及租赁应收款，公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。

除上述计量方法以外的金融工具，公司按照一般方法计量损失准备，在每个资产负债表日评估其信用风险自初始确认后是否已经显著增加。如果信用风险自初始确认后已显著增加，公司按照整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，公司按照该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。

整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内（若金融工具的预计存续期少于12个月，则为预计存续期）可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存续期预期信用损失的一部分。

公司考虑所有合理且有依据的信息，包括前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，确定金融工具预计存续期内发生违约风险的相对变化，以评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。对于在单项工具层面无法以合理成本获得关于信用风险显著增加的充分证据的金融工具，公司以组合为基础考虑评估信用风险是否显著增加。若公司判断金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险，则假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。

6、金融资产和金融负债的抵销

当公司具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行该种法定权利，同时公司计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负

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债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。

（三）应收款项减值

1、应收票据减值

公司按照“（二）金融工具”之“5、金融工具的减值”所述的简化计量方法确定应收票据的预期信用损失并进行会计处理。在资产负债表日，公司按应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间的差额的现值计量应收票据的信用损失。当单项应收票据无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，公司根据信用风险特征将应收票据划分为若干组合，参考历史信用损失经验，结合当前状况并考虑前瞻性信息，在组合基础上估计预期信用损失，确定组合的依据如下：

按组合计提坏账准备的商业承兑汇票:

以账龄为信用风险组合的应收商业承兑汇票预期信用损失对照表：

公司按照“（二）金融工具”之“5、金融工具的减值”所述的简化计量方法确定应收账款的预期信用损失并进行会计处理。在资产负债表日，公司按应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间的差额的现值计量应收账款的信用损失。当单项应收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，公司

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根据信用风险特征将应收账款划分为若干组合，参考历史信用损失经验，结合当前状况并考虑前瞻性信息，在组合基础上估计预期信用损失，确定组合的依据如下：

以账龄为信用风险组合的应收账款预期信用损失对照表：

3、应收款项融资减值

公司按照“（二）金融工具”之“5、金融工具的减值”所述的一般方法确定应收款项融资的预期信用损失并进行会计处理。在资产负债表日，公司按应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间的差额的现值计量应收款项融资的信用损失。当单项应收款项融资无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，公司根据信用风险特征将应收款项融资划分为若干组合，参考历史信用损失经验，结合当前状况并考虑前瞻性信息，在组合基础上估计预期信用损失，确定组合的依据如下：

4、其他应收款减值

公司按照“（二）金融工具”之“5、金融工具的减值”所述的一般方法确定其他应收款的预期信用损失并进行会计处理。在资产负债表日，公司按应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间的差额的现值计量其他应收款的信用损失。当单项其他应收款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，公司根据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，参考历史信用损失经验，

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结合当前状况并考虑前瞻性信息，在组合基础上估计预期信用损失，确定组合的依据如下：

（四）存货

1、存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品、处在项目实施过程中的未完工项目成本等。

2、企业取得存货按实际成本计量。

3、企业发出存货的成本计量采用月末一次加权平均法。

4、低值易耗品和包装物的摊销方法

低值易耗品按照一次转销法进行摊销。包装物按照一次转销法进行摊销。

5、资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量

期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列

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计提存货跌价准备后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，导致存货的可变现净值高于其账面价值的，在原已计提的存货跌价准备金额内予以转回，转回的金额计入当期损益。

6、存货的盘存制度为永续盘存制。

（五）固定资产

1、固定资产确认条件

固定资产是指同时具有下列特征的有形资产：（1）为生产商品、提供劳务、出租或经营管理持有的；（2）使用寿命超过一个会计年度。

固定资产同时满足下列条件的予以确认：（1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；（2）该固定资产的成本能够可靠地计量。与固定资产有关的后续支出，符合上述确认条件的，计入固定资产成本；不符合上述确认条件的，发生时计入当期损益。

2、固定资产的初始计量

固定资产按照成本进行初始计量。

3、固定资产分类及折旧计提方法

固定资产自达到预定可使用状态时开始计提折旧，终止确认时或划分为持有待售非流动资产时停止计提折旧。如固定资产各组成部分的使用寿命不同或者以不同的方式为企业提供经济利益，则选择不同折旧率和折旧方法，分别计提折旧。各类固定资产折旧年限和折旧率如下：

说明：

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（1）符合资本化条件的固定资产装修费用，在两次装修期间与固定资产尚可使用年限两者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧。

（2）已计提减值准备的固定资产，还应扣除已计提的固定资产减值准备累计金额计算折旧率。

（3）公司至少于年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改变则作为会计估计变更处理。

（六）无形资产

1、无形资产的初始计量

2、无形资产使用寿命及摊销

对使用寿命有限的无形资产，估计其使用寿命时通常考虑以下因素：（1）运用该资产生产的产品通常的寿命周期、可获得的类似资产使用寿命的信息；

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使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。使用寿命不确定的无形资产不予摊销，但每年均对该无形资产的使用寿命进行复核，并进行减值测试。公司于每年年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，与以前估计不同的，调整原先估计数，并按会计估计变更处理；预计某项无形资产已经不能给企业带来未来经济利益的，将该项无形资产的账面价值全部转入当期损益。

3、内部研究开发项目支出的确认和计量

内部研究开发项目的支出，区分为研究阶段支出和开发阶段支出。划分研究阶段和开发阶段的标准：为获取新的技术和知识等进行的有计划的调查阶段，应确定为研究阶段，该阶段具有计划性和探索性等特点；在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等阶段，应确定为开发阶段，该阶段具有针对性和形成成果的可能性较大等特点。

内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，可证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。如不满足上述条件的，于发生时计入当期损益；无法区分研究阶段支出和开发阶段支出的，将发生的研发支出全部计入当期损益。

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（七）政府补助

1、政府补助的分类

2、政府补助的确认时点

3、政府补助的会计处理

政府补助为货币性资产的，按收到或应收的金额计量；为非货币性资产的，按公允价值计量；非货币性资产公允价值不能可靠取得的，按名义金额计量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

公司对政府补助采用的是总额法，具体会计处理如下：

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（八）递延所得税资产和递延所得税负债

1、递延所得税资产和递延所得税负债的确认和计量

公司根据资产、负债与资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差异，采用资产负债表债务法确认递延所得税。公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：（1）企业合并；（2）直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认由此产生的递延所得税资产，除非该可抵扣暂时性差异是在以下交易中产生的：

（1）该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额；

（1）商誉的初始确认，或者具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额；

根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间

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的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

（九）公允价值

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财务预测等。每个资产负债表日，本公司对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。

（十）主要会计政策和会计估计变更说明

1、会计政策变更

[注1]新金融工具准则改变了原准则下金融资产的分类和计量方式，将金融资产分为三类：按摊余成本计量、按公允价值计量且其变动计入其他综合收益、按公允价值计量且其变动计入当期损益。公司考虑金融资产的合同现金流量特征和自身管理金融资产的业务模式进行上述分类。权益类投资需按公允价值计量且其变动计入当期损益，但对非交易性权益类投资，在初始确认时可选择按公允价值计量且其变动计入其他综合收益，该等金融资产终止确认时累计利得或损失从其他综合收益转入留存收益，不计入当期损益。

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新金融工具准则将金融资产减值计量由原准则下的“已发生损失模型”改为“预期信用损失模型”，适用于以摊余成本计量的金融资产、合同资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款及财务担保合同。

[注2]新非货币性资产交换准则规定对2019年1月1日至本准则施行日之间发生的非货币性资产交换根据本准则进行调整，对2019年1月1日之前发生的非货币性资产交换，不需要进行追溯调整。

公司按照规定自2019年6月10日起执行新非货币性资产交换准则，对2019年1月1日存在的非货币性资产交换采用未来适用法处理，执行此项政策变更对变更当期及以后期间财务数据无影响。

[注3]新债务重组准则规定对2019年1月1日至本准则施行日之间发生的债务重组根据本准则进行调整，对2019年1月1日之前发生的债务重组，不需要进行追溯调整。

公司按照规定自2019年6月17日起执行新债务重组准则，对2019年1月1日存在的债务重组采用未来适用法处理，执行此项政策变更对变更当期及以后期间财务数据无影响。

[注4]原收入准则下，公司以风险报酬转移作为收入确认时点的判断标准。商品销售收入同时满足下列条件时予以确认：（1）公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；（2）公司既没有保留与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；（3）收入的金额能够可靠地计量；

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新收入准则的实施未引起公司收入确认具体原则的实质性变化，仅根据新收入准则规定中履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中增加列示合同资产或合同负债。[注5]新租赁准则完善了租赁的定义，公司在新租赁准则下根据租赁的定义评估合同是否为租赁或者包含租赁。对于首次执行日（即2021年1月1日）前已存在的合同，公司在首次执行日选择不重新评估其是否为租赁或者包含租赁。

（1）公司作为承租人

原租赁准则下，公司根据租赁是否实质上将与资产所有权有关的全部风险和报酬转移给公司，将租赁分为融资租赁和经营租赁。

新租赁准则下，公司不再区分融资租赁与经营租赁，对所有租赁（选择简化处理方法的短期租赁和低价值资产租赁除外）确认使用权资产和租赁负债。

对于首次执行日前的经营租赁，公司在首次执行日根据剩余租赁付款额按首次执行日公司增量借款利率折现的现值计量租赁负债，按照与租赁负债相等的金额计量使用权资产，并根据预付租金进行必要调整。公司在应用上述方法的同时根据每项租赁选择采用下列一项或多项简化处理：

①对将于首次执行日后12个月内完成的租赁作为短期租赁处理；

②计量租赁负债时，对具有相似特征的租赁采用同一折现率；

③使用权资产的计量不包含初始直接费用；

④存在续租选择权或终止租赁选择权的，根据首次执行日前选择权的实际行使及其他最新情况确定租赁期；

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⑤作为使用权资产减值测试的替代，根据《企业会计准则第13号——或有事项》评估包含租赁的合同在首次执行日前是否为亏损合同，并根据首次执行日前计入资产负债表的亏损准备金额调整使用权资产；

⑥对首次执行新租赁准则当年年初之前发生的租赁变更，不进行追溯调整，根据租赁变更的最终安排，按照新租赁准则进行会计处理。

（2）公司作为出租人

在新租赁准则下，公司作为转租出租人应基于原租赁产生的使用权资产，而不是原租赁的标的资产，对转租赁进行分类。对于首次执行日前划分为经营租赁且在首次执行日后仍存续的转租赁，公司在首次执行日基于原租赁和转租赁的剩余合同期限和条款进行重新评估，并按照新租赁准则的规定进行分类。重分类为融资租赁的，公司将其作为一项新的融资租赁进行会计处理。

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2、会计估计变更说明

本期公司无会计估计变更事项。

（1）合并资产负债表

①执行新金融工具准则

②执行新收入准则

③新租赁准则

除对本表列示的合并资产负债表项目进行调整外，首次执行新金融工具准则、新收入准则、新租赁准则未对其他合并资产负债表项目的首次执行当年年

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初账面价值产生影响。因一般企业财务报表格式要求的变化导致的未到期应收、应付利息列报项目重分类，同时在此表中反映。

（2）母公司资产负债表

①执行新收入准则

②新租赁准则

除对本表列示的母公司资产负债表项目进行调整外，首次执行新收入准则、新租赁准则未对其他母公司资产负债表项目的首次执行当年年初账面价值产生影响。

4．首次执行新金融工具准则调整信息

（1）公司金融资产在首次执行日按照修订前后金融工具确认计量准则的规定进行分类和计量结果对比如下：

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（2）公司金融资产在首次执行日原账面价值调整为按照修订后金融工具确认计量准则的规定进行分类和计量的新账面价值的调节表：

（3）公司在首次执行日原金融资产减值准备期末金额调整为按照修订后金融工具准则的规定进行分类和计量的新损失准备调节表：

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七、非经常性损益

根据中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号—非经常性损益（2008）》的规定，公司报告期非经常性损益明细情况如下：

八、税项

（一）主要税种及税率

1、主要税种及税率情况

公司报告期内适用的主要税种及税率如下：

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注：根据财税[2019]39号，自2019年4月1日起，增值税一般纳税人发生增值税应税销售行为或者进口货物，原适用16%税率的，税率调整为13%。

2、发行人存在不同企业所得税税率纳税主体的情况

注：根据中国香港地区适用的《税务条例》（香港法律112章），对于应评税利润不超过2,000,000港元的，按8.25%征收利得税；超过2,000,000港元部分的应评税利润，按16.5%征收利得税。

（二）税收优惠及批文

1、增值税

根据《财政部税务总局海关总署关于深化增值税改革有关政策的公告》（财政部税务总局海关总署公告2019年第39号），自2019年4月1日至2021年12月31日，允许生产、生活性服务业纳税人按照当期可抵扣进项税额加计10%抵减增值税应纳税额。根据2022年2月18日国家发展改革委等部门

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印发的《关于促进服务业领域困难行业恢复发展的若干政策》的通知（发改财金〔2022〕271号），2022年对生产、生活性服务业纳税人当期可抵扣进项税额继续分别按10%和15%加计抵减应纳税额。

2、企业所得税

2019年10月28日，索辰科技获得由上海市科学技术委员会、上海市财政局、国家税务总局上海市税务局联合颁发的《高新技术企业证书》，证书编号为GR201931001361，有效期为3年，公司自2019年1月1日起享受国家高新技术企业所得税优惠政策。故索辰科技2019年至2021年按15%计缴企业所得税。

根据《关于实施高新技术企业所得税优惠政策有关问题的公告》（国家税务总局公告2017年第24号），企业高新技术企业资格期满当年，在通过重新认定前，其企业所得税暂按15%的税率预缴，在年底前仍未取得高新技术企业资格的，应按规定补缴相应期间的税款。故就2022年1-6月，索辰科技暂按上述优惠税率预提预缴企业所得税。

索辰科技符合《高新技术企业认定管理办法》（国科发火[2016]32号）、《高新技术企业认定管理工作指引》（国科发火[2016]195号）规定的高新技术企业认定条件，在索辰科技继续保持符合高新技术企业认定条件的情况下，其高新技术企业证书续期预计不存在实质障碍。

根据财政部、税务总局、科技部财税《关于提高研究开发费用税前加计扣除比例的通知》（财税[2018]99号），企业开展研发活动中实际发生的研发费用，未形成无形资产计入当期损益的，在按规定据实扣除的基础上，在2018年1月1日至2020年12月31日期间，再按照实际发生额的75%在税前加计扣除；形成无形资产的，在上述期间按照无形资产成本的175%在税前摊销。根据《关于延长部分税收优惠政策执行期限的公告》（财政部、税务总局公告2021年第6号），前述税收优惠政策执行期限延长至2023年12月31日。报告期内，公司按上述规定申报了研究开发费用税前加计扣除。

根据《关于实施小微企业普惠性税收减免政策的通知》（财税[2019]13号），自2019年1月1日至2021年12月31日，对小型微利企业年应纳税所

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得额不超过100万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税；对年应纳税所得额超过100万元但不超过300万元的部分，减按50%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。根据《关于进一步实施小微企业所得税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2022年第13号）,为进一步支持小微企业发展，自2022年1月1日至2024年12月31日，对小型微利企业年应纳税所得额超过100万元但不超过300万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。根据《关于实施小微企业和个体工商户所得税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2021年第12号）规定，自2021年1月1日至2022年12月31日，对小型微利企业年应纳税所得额不超过100万元的部分，在《财政部税务总局关于实施小微企业普惠性税收减免政策的通知》（财税[2019]13号）第二条规定的优惠政策基础上，再减半征收企业所得税。上海索天软件科技有限公司2019-2021年度以及2022年1-6月均符合小型微利企业的判断标准，按照上述规定计缴企业所得税；嘉兴索辰信息科技有限公司2019-2020年度符合小型微利企业的判断标准，按照上述规定计缴企业所得税。

九、主要财务指标

（一）基本财务指标

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注1：2022年1-6月应收账款周转率、存货周转率已年化处理，下同。注2：上述财务指标计算公式：

流动比率＝流动资产÷流动负债；速动比率＝（流动资产－存货）÷流动负债；资产负债率＝负债总额÷资产总额；应收账款周转率＝营业收入÷平均应收账款；存货周转率＝营业成本÷平均存货；息税折旧摊销前利润＝利润总额＋财务费用利息支出＋折旧＋摊销；每股经营活动产生的现金流量＝经营活动产生的现金流量净额÷期末股本总额；每股净现金流量＝现金及现金等价物净增加额÷期末股本总额；归属于发行人股东的每股净资产＝归属于发行人股东的所有权益÷期末股本。

（二）净资产收益率及每股收益

按照中国证监会《公开发行证券公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》和《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露（2010年修订）》的要求，公司报告期内净资产收益率如下：

公司报告期内每股收益如下：

注1：加权平均净资产收益率的计算公式如下：

ROE＝P0÷（E0＋NP÷2＋Ei×Mi÷M0－Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0）其中：P0分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润；NP为归属于公司普通股股东的净利润；E0为归属于公司普通股股东的期初净资产；Ei为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；

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Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产次月起至报告期期末的累计月数；Mj为减少净资产次月起至报告期期末的累计月数；Ek为因其他交易或事项引起的、归属于公司普通股股东的净资产增减变动；Mk为发生其他净资产增减变动次月起至报告期期末的累计月数。注2：基本每股收益的计算公式如下：

EPS＝P0÷SS＝S0＋S1＋Si×Mi÷M0－Sj×Mj÷M0－Sk其中：P0为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S0为期初股份总数；S1为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数；Sk为报告期缩股数；M0报告期月份数；Mi为增加股份次月起至报告期期末的累计月数；Mj为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。注3：稀释每股收益的计算公式如下：

稀释每股收益＝P1÷（S0＋S1＋Si×Mi÷M0－Sj×Mj÷M0－Sk＋认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数）其中，P1为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调整。公司在计算稀释每股收益时，应考虑所有稀释性潜在普通股对归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润和加权平均股数的影响，按照其稀释程度从大到小的顺序计入稀释每股收益，直至稀释每股收益达到最小值。

十、财务可比公司选择

（一）财务可比公司选择标准

1、行业标准

根据《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所属行业为软件和信息技术服务业（I65），故选择“软件和信息技术服务业”公司作为同行业可比公司选择的行业标准。

2、数据可得性与可比性标准

在可比公司选择时，由于非上市公司未公开披露详细的财务及业务数据，难以获取所需比较数据，基于数据可得性原则，剔除非上市可比公司；因境外上市公司与境内企业客户类型、业务区域等不同，适用的会计准则不同，难以获得全部适用的可比数据，将境外可比公司披露的可对比数据作为选择范围。由于拟上市企业招股说明书中披露的信息较为详细，因此将已披露招股说明书的拟上市公司纳入选择范围。

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（二）财务可比公司选取过程与分析原则

公司从“软件和信息技术服务业”行业范围选择可比公司，并考虑数据可得性及可比性以及业务相似度因素加以筛选。

1、主要竞争对手作为同行业可比公司的选取过程

国内竞争对手安世亚太等为非上市公司，难以获得其准确的财务数据，因此未纳入同行业可比公司。

2、其他同行业可比公司的选取过程

目前国内尚无已经上市的以CAE软件开发为主营业务的上市公司，公司境内的主要竞争对手不存在可比的上市公司。公司所处细分行业为研发设计类工业软件，主要包括CAE、CAD、EDA、PDM等。国内上市公司中，以CAD为主营业务的公司为中望软件（688083.SH），以EDA为主营业务的公司为概伦电子（688206.SH）、华大九天（301269.SZ）和广立微（301095.SZ）。因此，公司基于业务相近原则，选择中望软件、概伦电子、华大九天和广立微为同行业可比公司。

3、财务可比公司的选择

中望软件、概伦电子、华大九天和广立微上述四家公司产品与公司的主要产品均为研发设计类工业软件，所属行业相近，但是前述三家公司产品销售的客户结构与公司存在明显差异。华大九天、概伦电子和广立微的EDA软件用于集成电路领域，中望软件产品服务于众多行业用户，如建筑绘图、装修设计、

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工业设计、工业制造等。公司开发的CAE软件适用于多个领域，但由于国外CAE软件起步早、市场积累久，目前在民用领域，市场主要被国外企业占领，公司产品目前主要面向国防军工、航空航天、兵器船舶等领域。产品主要应用领域决定了公司的主要客户均为军工单位及科研院所，由于行业特殊性，公司与上述客户合作过程中，展现出两个显著特点：①客户的采购具有明显的计划性，一般集中在下半年，特别是第四季度进行项目招标和验收；②军工单位和科研院所采购通常采用预算管理和集中采购制度，需要通过严格的预算、审批、合同签订、货款结算等流程，普遍存在付款周期较长的情况，销售回款相对滞后。

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如上表，华如科技、观想科技、佳缘科技的主营业务与公司存在差异，但经营模式、主要客户类型、与下游客户的结算模式与发行人具有一定可比性。

基于前述分析，在本章节分析中，与产品应用领域、客户结构无直接关系的财务指标，如毛利率、期间费用率、存货周转率等，公司与同行业可比公司进行比较。与产品应用领域、客户结构有直接关系的财务指标，如收入季节性

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分布、应收账款周转及坏账计提政策、经营活动现金流等指标，公司与军工领域软件企业进行比较。

十一、经营成果分析

公司是一家专注于CAE软件研发、销售和服务的高新技术企业。公司自成立以来，坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，专注于CAE核心技术的研究与开发，在实现自身技术持续提升、经营规模不断扩大的同时，为实现我国工业软件自主研发、核心技术自主可控的新局面贡献力量。

最近三年，受益于国内工业软件行业的快速发展，以及国防军工、航空航天、兵器船舶等领域软件国产化需求的持续旺盛，公司研发实力、技术水平进一步增强，产品体系不断丰富，客户群体加速拓展，销售收入持续增长。

报告期内，公司经营情况如下表所示：

2022年1-6月，公司经营成果与去年同期对比情况如下表所示：

注：2021年1-6月财务数据为未审数，下同。

2022年1-6月，公司实现营业收入1,587.82万元，同比增长79.17%；营业成本970.08万元，同比增长1,222.90%；营业成本相较去年同期大幅增长主要系2022年上半年仿真产品开发业务验收金额较大，模块采购成本较高所致。

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2022年1-6月与2021年1-6月公司均处于亏损状态，主要系公司营业收入存在明显的季节性特征，上半年营业收入金额较少，但各项费用在年内相对均匀发生，因此造成季节性亏损的情形。

（一）营业收入分析

1、营业收入构成及变动情况

报告期内，公司主营业务收入和其他业务收入及占比情况如下：

报告期内，公司分别实现主营业务收入9,656.59万元、16,137.67万元、19,130.01万元和1,585.68万元，2019年至2021年年均复合增长率为40.75%，2022年上半年主营业务收入同比增长78.92%。报告期内，公司主营业务收入快速增长的主要原因如下：

（1）CAE软件行业快速发展

近年来，受益于我国制造业的不断转型升级以及国家产业政策支持，工业软件在工业生产中的应用日益广泛，促使工业软件行业迅速发展。根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》的统计数据，国内工业软件产业规模占全球比重小（约6%），但增长率远高于全球水平，2016年至2020年，我国工业软件产业规模从1,194亿元增加至1,974亿元，年均复合增长率为13.39%。CAE软件作为工业软件中重要的细分领域，随着国家政策的支持以及“两化融合”的

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积极推进，国内市场需求持续提升，为公司主营业务规模的扩大提供了良好的市场机遇。

从企业层面，现代制造业的产品更新迭代快，产品复杂度、集成度越来越高，功能性越来越强，企业要保持产品的市场竞争力，就必须重视基于“正向设计”的原始创新。CAE软件是工业知识经验模块化、软件化、平台化的重要载体，在基于正向设计的数字化研制体系框架中，能够支撑数字化研发，是正向设计的重要实现手段。随着我国制造业水平的不断提升，越来越多的企业认识到原始创新、正向设计的重要性，对CAE软件的需求持续扩大。同时，在我国制造业转型的背景下，国内各大高校也更加注重对高端技术人才的培养，对CAE等工业软件的系统化学习和使用在工科院系教学、实践中逐步普及，为我国各制造业企业输送的专业人才增加，为CAE软件的普及提供了人才支撑。

（2）国防科技领域软件国产化建设大力推进

CAE仿真分析可以减少开发成本、缩短开发周期、实现物理仿真参数的优化，在国防军工、航空航天、兵器船舶等国防科技工业领域有着重要作用。

国内工业化进程中，一度存在“重硬件、轻软件”的现象，导致目前全球CAE软件主要被欧美企业垄断，不利于我国国防科技工业的自主化和国防信息安全。报告期内，随着我国国防科技领域软件国产化建设大力推进，军工单位及科研院所对工业软件的需求稳步提升，带动公司经营业绩快速增长。

（3）公司拥有较强的产品研发及客户响应能力

CAE软件开发需要数学、物理学、计算机科学、工程学等多学科人才和研究积累，具有学科跨度广、开发难度大、计算效率要求高的特点，目前国内深耕CAE软件领域的企业较少。公司经过十多年的研发积累，是国内少数具备自主知识产权的CAE软件开发企业，产品覆盖流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科，能够快速响应并满足客户对产品功能及技术的需求。

公司研发团队多年来聚焦国防科技工业领域，能够深挖用户需求，精准把握技术研发重点，协助客户解决实际的工程问题，从而获得客户的高度认可。

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2、主营业务收入分产品变动情况分析

报告期内，公司主营业务收入按具体业务的收入构成如下：

公司主营业务为CAE软件产品的研发、销售及服务，主营产品分为两大类，工程仿真软件和仿真产品开发。工程仿真软件是纯软件产品，为通用型的仿真工具软件，是公司核心技术的集中体现。最近三年，该类产品收入占主营业务收入的比重超过60%，为公司贡献的毛利约90%。由于公司主营业务具有明显的季节性，各期上半年实现收入的比重较低，2022年上半年由于部分仿真产品开发业务验收金额较大，导致工程仿真软件销售占比较低。

相较于通用型的工程仿真软件，公司的仿真产品开发业务具有定制化特征，主要面向军工单位及科研院所。由于国防军工领域各细分行业的特殊性，部分客户存在专业化、定制化的仿真需求，公司基于在CAE领域的核心技术及产品积累，根据客户的具体需求，为客户提供一体化、多方位的仿真产品，有利于公司建立与客户的长期合作关系，并拓展公司的业务范围。

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公司的仿真产品开发业务开拓依靠工程仿真软件业务积累的技术和市场口碑，仿真产品开发业务的开展有利于公司与客户长期的业务合作，加速公司工程仿真软件业务在客户中的推广和使用，两类业务相辅相成。

（1）工程仿真软件产品收入变动分析

报告期内，公司工程仿真软件产品分别实现收入6,673.67万元、12,376.14万元、13,266.68万元和360.33万元，2019年至2021年收入复合增长率为40.99%，收入持续增长的主要原因系：①报告期内，国防军工领域软件国产化趋势加速，主要军工集团及科研院所加大对国产工业软件的采购力度；

②公司紧抓机遇，加大客户拓展力度，客户数量持续增长，客户群体的扩大为销售收入增长奠定了良好基础。由于公司主营业务具有明显的季节性，2022年上半年验收确认收入的金额较低。

最近三年，公司各主要细分产品收入稳步增长，具体变动情况如下：

①单一学科仿真软件

报告期内，公司单一学科仿真软件实现销售收入分别为3,842.49万元、7,546.40万元、8,129.34万元和360.33万元，占公司主营业务收入的比重分比为

39.79%、46.76%、42.50%和22.72%。公司单一学科仿真软件按主要学科分类的收入构成明细如下：

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流体仿真是公司的技术优势领域之一，主要客户为军工单位，报告期内，公司流体仿真软件实现收入分别为1,170.76万元、3,140.99万元、2,602.61万元和184.58万元。2020年收入较2019年增长主要系当期中国航发下属单位C、中国船舶下属单位E等单位的采购增加。2021年，由于客户需求的变动，公司流体仿真软件销售收入同比略有下滑。

报告期内，公司结构仿真软件产品的收入分别为992.29万元、1,619.28万元、2,887.04万元和45.28万元，最近三年销售收入持续增长，主要系：①随着公司结构领域产品竞争力的提升，产品持续被客户应用于航空发动机、航天飞行器、国防装备等复杂结构的仿真分析中，中国航发、中国兵工、航天科技等客户对该类产品的采购持续增加；②由于结构类产品应用领域广泛，公司报告期内加强对民营客户群体的拓展，北京华盛扬科技有限公司、宁波源海博创科技有限公司等民营客户群体对公司结构类仿真产品采购增加。

报告期内，公司声学、光学、电磁仿真软件产品的收入分别为1,237.76万元、2,090.20万元、1,594.97万元和36.12万元，2020年销售收入增长主要系当期声学和电磁仿真软件销售收入增加，2021年销售收入减少主要系当期声学仿真软件收入减少。公司声学仿真软件主要用于多种环境下的声源和声传播仿真分析，主要客户为中国船舶、中国航发下属单位；电磁仿真软件主要应用于航天领域复杂电磁环境的电磁辐射、散射特性分析等，客户主要为航天科技、航天科工下属单位；光学仿真软件产品的主要客户为中科院长春光学精密机械与物理研究所。

报告期内，公司测控仿真产品收入分别为441.68万元、695.94万元、1,044.72万元和94.34万元，最近三年收入持续增长，客户主要为航天科工下属

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单位A、山东华宇航天空间技术有限公司等国有企业，主要用于工业控制系统全数字仿真等。

②多学科仿真软件

报告期内，公司工程仿真软件产品收入持续增长的同时，公司销售产品的复杂度、集成度不断提升，多学科仿真收入分别为1,386.01万元、3,915.32万元、4,210.44万元和0.00万元，2019年至2021年年均复合增长率为74.29%。

2020年，公司多学科仿真软件产品收入增长主要系当期客户群体的扩大且客户采购的产品单价提升。如航天科技下属单位A采购的多学科方案快速设计软件，中国航发下属单位C采购的复杂参数化仿真软件，中科院长春光学精密机械与物理研究所采购的多学科协同设计仿真系统等。

由于公司主营业务具有明显的季节性，2022年上半年多学科仿真软件产品未实现销售收入。

③工程仿真优化系统

报告期内，公司工程仿真优化系统业务收入分别为1,445.17万元、914.42万元、926.90万元和0.00万元，报告期内收入略有下降，占主营业务收入的比例分别为14.97%、5.67%、4.85%和0.00%。工程仿真优化系统是为客户提供仿真管理平台和开发系统，如需求分析软件、仿真数据管理系统、知识管理软件等，是公司在仿真领域业务范围的延伸。报告期内，公司工程仿真优化系统业务的客户主要包括中国兵工下属单位H、中国船舶下属单位F、山东华宇航天空间技术有限公司等。

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（2）仿真产品开发业务收入变动分析

（3）公司2021年销售收入增速低于2020年销售收入增速的原因分析

最近三年，公司营业收入变动如下表：

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2020年及2021年，公司营业收入同比增长率分别为39.73%和19.05%，2021年增速同比放缓主要系：2020年公司工程仿真软件收入销售同比增长

85.45%，增长迅速，2021年，公司工程仿真软件销售收入仅增长7.20%，工程仿真软件收入2021年增速下降的主要原因分析如下：

报告期内，公司销售收入集中于国防军工领域，主要客户为军工单位及科研院所，上述客户的采购具有一定的年度计划性。由于CAE软件行业的主要市场被安西斯、达索、西门子、MSC等企业占据，公司市场的拓展很大程度受军工领域CAE行业国产化进度的影响。报告期内，由于军工领域CAE软件国产化提速，公司工程仿真软件收入持续增长，但由于各期不同类型客户采购金额差异，导致各期收入增长率有所波动。公司工程仿真软件销售收入情况如下：

除新客户拓展外，公司近一半收入来自于老客户的复购，由于公司的客户相对集中，个别客户采购金额的变化，会对当期老客户复购金额产生重要影响。报告期内，公司为中国航发下属单位C持续开发高性能计算平台和仿真云平台两类业务，以此为契机，公司加强与该客户的合作，加大各类工程仿真软件产品在该客户的推广，最近三年，中国航发下属单位C向公司采购工程仿真软件金额分别为471.70万元、2,445.28万元和435.15万元，由于该客户2020年集中采购金额较大，导致当期对老客户的销售收入增长明显，而2021年由于来自该客户的销售收入减少，导致老客户复购的收入同比下降约8.34%。

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3、主营业务收入按客户情况分析

公司目前的客户群体主要为：军工单位、科研院所和民营企业。报告期内，公司主营业务收入按客户情况分析如下：

公司与科研院所的合作也主要针对军工领域，报告期内，公司与中科院下属长春光学精密机械与物理研究所、上海光学精密机械研究所、南京天文光学技术研究所等单位的合作日益密切，收入持续增长，公司除向上述科研单位销售多学科仿真软件外，还为部分科研院所提供定制化仿真软件开发服务。

报告期内，公司来自军工单位及科研院所的收入占主营业务收入的比例分别为91.29%、88.18%、83.91%和94.05%，占比较高。最近三年，来自军工单位及科研院所的收入占比下降主要系：公司产品拓展初期主要针对国防军工领域，随着公司产品成熟度的提升和公司市场影响力的扩大，公司逐步加强在国有和民营企业中的市场开拓力度，来自非国防科技领域的收入提升。

（2）拓展广泛的国有及民营客户群体，推动建立新的业绩增长点

报告期内，随着公司销售收入增长及持续承担国家工业软件领域的重大科研专项，公司品牌知名度不断提升，CAE软件产品的技术实力得到市场的高度

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认可。公司紧抓国内机遇，加强在民用领域的业务拓展，推动建立新的业绩增长点。

报告期内，公司来自民营企业的客户销售收入分别为841.07万元、1,907.78万元、3,078.05万元和0.00万元，占主营业务收入比重从2019年的

8.71%增加到2021年的16.09%。报告期内，与公司业务合作的民营客户主要包括两类，一类是航空航天、船舶、机械等领域的高端制造企业，如宁波源海博创科技有限公司、上海轩田工业设备有限公司等；另一类是专注于工业软件开发或工业应用系统集成企业，如中云开源数据技术（上海）有限公司、广州阳普智能系统科技有限公司等。

4、主营业务收入的季节性变化分析

报告期内，发行人销售收入存在较为明显的季节性特征，下半年为公司产品及服务的销售旺季，收入主要集中在第四季度。2019年至2021年，公司第四季度主营业务收入占全年比例分别为78.27%、65.17%和69.26%，第四季度收入占比较高，主要原因系：公司主要客户为军工单位及科研院所等，此类客户出于其项目成本预决算管理目的，大部分会在下半年加快推进其项目的进度，并通常于第四季度集中验收结算，使得公司下半年收入规模整体上优于上半年，具有一定季节性。

报告期各期，公司主营业务分季度收入情况如下：

公司产品销售及服务的收入季节性分布和军工领域软件行业可比公司的情况基本一致，第四季度收入占全年收入比重高系行业原因所致。最近三年，公司主营业务的收入分布与军工领域软件行业可比公司对比如下：

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如上表，军工领域软件行业可比公司佳缘科技、华如科技、观想科技三家公司的收入均呈现四季度占比较高的情形。上述三家公司第四季度收入占比的均值与公司第四季度的销售收入占比相近。因此，由于军工行业普遍存在第四季度集中交付验收的情形，公司收入季节性特征与可比公司相比不存在较大差异，收入季节性具有合理性。

5、主营业务收入按销售模式分析

报告期内，公司主营业务销售收入均为直销，不存在经销的情况。

6、主营业务收入按地区分析

报告期内，公司按地区的销售具体情况如下：

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报告期内，公司业务收入主要来自于华东地区和华北地区，上述区域销售收入合计分别占当年营业收入的71.41%、82.99%、72.88%和28.87%。

7、主营业务收入按行业领域分析

报告期内，公司按客户所属行业领域分类的销售具体情况如下：

报告期内，公司主营业务客户大多属于航空航天、国防装备、船舶海洋等国防科技领域，占所有客户贡献主营业务收入的90.00%、88.52%、83.66%和

94.05%，整体占比较高。近年来，国内工业软件领域国产化趋势不断上升，尤其是在国防科技领域，考虑到我国国防科技工业的自主化和国防信息安全，军工单位及科研院所对信息安全及核心软件技术自主可控的需求强烈，对工业软件的需求稳步提升。公司优先从军工单位及科研院所切入市场，通过服务好军工领域客户，不断实现技术提升和规模扩大，是公司成立以来的发展战略。

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8、其他业务收入

报告期内，公司其他业务收入具体情况如下：

报告期内，公司其他业务收入金额分别为1,927.61万元、48.39万元、

139.39万元和2.14万元，主要是配套产品销售和代理软件销售收入。公司在与客户合作过程中，少数客户在向公司采购工程仿真软件等产品的同时，要求公司采购一些可独立使用的显示器、服务器等硬件以及可单独使用的非仿真软件，公司将其识别为单项履约义务，确认为配套产品销售收入。2019年，公司当期代理销售国外同类仿真软件，实现收入693.79万元，2020年及以后，公司未再有代理销售同类软件的情形。

9、现金回款情况

报告期内，公司发生一笔现金收款，金额为5.80万元，客户为上海广坤信息技术有限公司，对应业务发生于2015年。2019年，该客户以现金向公司付尾款5.80万元，现金付款的原因系：当期该公司处于注销清算阶段，无法用银行账户付款，故使用现金支付。

报告期内，公司发生的现金收款已按照《财务管理制度》履行了必要的审批程序，公司与交易对手方不存在关联关系，不存在体外循环或虚构业务的情形。公司将继续加强现金交易的管控，并尽量避免现金交易。

（二）营业成本分析

1、营业成本构成分析

报告期内，公司营业成本构成情况如下：

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报告期内，公司营业成本分别为4,078.77万元、2,908.70万元、5,147.63万元和970.08万元。2020年，营业成本下降主要是当年公司业务结构变化，减少了部分毛利率较低的仿真产品开发业务所致。2021年，营业成本同比增长

76.97%，主要原因系：公司与中国航发下属单位C等核心客户的合作扩大，仿真产品开发业务规模增长，高性能平台、仿真云平台等项目的开展使得对应的硬件成本增加。

2、主营业务成本分析

报告期内，公司主营业务成本分产品的变动情况如下：

（1）主营业务成本构成分析

公司两大类主营产品中，工程仿真软件为纯软件产品收入，其成本构成中，不存在硬件成本和模块采购成本，主要是直接人工成本，因此，工程仿真软件成本占主营业务成本的比重较低。仿真产品开发业务是公司根据客户需求，定制化提供的仿真解决方案，通常为软硬件集成产品，产品成本中除直接人工外，硬件及模块采购成本较高，导致仿真产品开发业务成本在各期主营业务成本中的占比较高。

（2）主营业务分产品成本构成分析

①工程仿真软件

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报告期内，公司工程仿真软件产品的成本分别为199.23万元、539.50万元、

511.25万元和21.36万元。公司的工程仿真软件产品为纯软件产品，不包括硬件和模块采购，成本由直接人工及其他费用构成。报告期内，公司工程仿真软件产品的直接人工成本分别为126.26万元、

462.54万元、442.97万元和13.98万元。公司工程仿真软件的人工成本主要是工程化技术支持和安装培训成本。工程化技术支持：公司研发出的各类工程仿真软件由标准化的前处理、后处理、求解器等模块构成，研发定型以后，公司向不同客户销售时，同类产品通常不会有较大改动。但CAE软件用于解决工程仿真的实际问题，部分客户会根据其应用场景、自身已具备的软件系统、数据库等差异，要求公司针对特定的应用场景提供技术支持服务，包括工程仿真模板定制、算例开发、服务器适配等，以帮助客户快速的将工具软件应用到实际研发环节中。前述针对客户的具体工程化要求，发生的人工支出为工程化技术支持成本。安装培训成本是指公司产品交付时，为客户提供现场安装及人员培训工作产生的人工成本。2020年，公司直接人工成本大幅上升，主要是：①当期工程仿真软件产品销售收入从2019年的6,673.67万元增长到12,376.14万元，增幅为85.45%；②产品销售规模增长的同时，产品应用的场景更加多样化，部分产品销售过程中发生的工程化技术支持成本增加，如为中科曙光开发的“流体、水动力、结构、多学科仿真软件”及为中国航发下属单位C开发的某型号结构仿真软件等，耗费的人工成本较高。

2021年，公司直接人工成本同比2020年略有下降，主要由于当期销售的具体产品类型和客户构成差异产生。

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2022年1-6月，由于公司主营业务收入具有明显的季节性，当期工程仿真业务销售收入金额较低，对应发生的营业成本较少。报告期内，公司工程仿真软件产品成本中，其他费用分别为72.97万元、

76.96万元、68.29万元和7.39万元，主要为折旧、办公费、房租费用、差旅费等，报告期内保持基本稳定。

②仿真产品开发业务

公司的仿真产品开发业务是公司根据细分工程领域客户的具体需求，为客户提供定制化的仿真解决方案。公司以仿真产品或技术为核心，配套外购的软、硬件模块，通过二次开发或系统集成向客户交付包含公司软件和第三方软硬件的系统或为客户提供仿真系统二次开发服务，客户可以利用软件进行模拟仿真分析。系统核心功能的实现依赖于公司的工程仿真软件及仿真核心技术。

报告期内，公司仿真产品开发业务的成本分别为2,534.05万元、2,324.86万元、4,516.20万元和946.76万元，占公司主营业务成本的比重分别为92.71%、

81.17%、89.83%和97.79%。

公司仿真产品开发业务通常为客户提供软硬件一体化的产品，各期均需根据项目实施的需要，采购一定金额的硬件设备，如服务器等，导致各期营业成本中，原材料占比相对较高。2020年及2021年，营业成本中原材料金额大幅上涨的主要原因系：①公司仿真产品开发的销售收入持续增长；②公司为中国航发下属单位C开发的高性能计算平台、仿真云平台等项目需要的服务器等硬件设备较多。

报告期内，公司仿真产品开发产品的营业成本中，直接人工的金额分别为

95.83万元、178.20万元、109.71万元和62.37万元，直接人工成本和各期具体

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3、其他业务成本分析

报告期内，公司其他业务成本具体情况如下：

报告期内，公司其他业务成本分别为1,345.49万元、44.35万元、120.17万元和1.95万元，主要是各期配套产品销售和代理软件销售对应的软硬件采购成本。公司在与客户合作过程中，少数客户在向公司采购工程仿真软件等产品的同时，要求公司采购一些可独立使用的显示器、服务器等硬件以及可独立使用的非仿真软件，公司将其识别为单项履约义务，确认为配套产品销售收入和对应成本。2019年，公司当期代理销售国外同类仿真软件，确认成本275.32万元，2020年及以后，公司未再开展同类型业务。

（三）毛利及毛利率分析

1、营业毛利分析

报告期内，公司综合毛利构成情况如下表：

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报告期内，公司主营业务毛利占综合毛利的比重分别为92.24%、99.97%、

99.86%和99.97%，占比较高。

2、主营业务毛利分析

报告期各期，公司主营业务各细分业务的毛利及其占比情况如下：

公司仿真产品开发业务主要是为国防军工领域客户提供定制化仿真产品开发，收入持续增长，但由于该业务毛利率不高，毛利贡献相对较低。

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3、综合毛利率分析

报告期内，公司综合毛利率分别为64.79%、82.03%、73.29%和38.91%，综合毛利率变化主要受主营业务产品销售结构变动影响。报告期内，公司各类产品的毛利率变动如下：

公司主营业务产品主要分为工程仿真软件、仿真产品开发两大类，其中工程仿真软件为纯软件产品，毛利率较高，超过90%；仿真产品开发为定制化解决方案，按照客户的具体需求，通常会采购一定的软硬件模块，成本中原材料和模块采购成本占比较高，毛利率相对较低。

报告期内，公司工程仿真软件产品的销售占比分别为57.61%、76.46%、

68.85%和22.69%，公司综合毛利率随该类产品销售占比的变动而有所波动，2020年综合毛利率上升，2021年及2022年1-6月下降。

4、分产品毛利率变动分析

公司工程仿真软件可细分为单一学科仿真软件、多学科仿真软件和工程仿真优化系统。上述三类产品均为纯软件产品，不包括硬件，产品毛利率整体较高，产品成本为人工成本和分摊的折旧、办公费、房租等其他费用。

报告期内，三类细分产品的毛利率情况如下：

①单一学科仿真软件毛利率变动分析

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报告期内，公司单一学科仿真软件产品的毛利率分别为96.83%、95.61%、

95.44%和94.07%，产品毛利率较高且保持稳定。单一学科软件产品标准化程度较高，产品前期的开发投入主要体现在研发费用中，研发产品定型后销售给具体客户时，产品主要功能不会有改动，导致产品销售时的成本较少，毛利率较高，符合公司所处研发设计类工业软件行业高毛利的特点。由于CAE软件用于解决工程仿真的实际问题，部分客户会根据其应用场景、自身已具备的软件系统、数据库等差异，要求公司针对特定的应用场景提供技术支持服务，包括工程仿真模板定制、算例开发、服务期适配等，以帮助客户快速的将工具软件应用到实际研发环节中。由于不同客户的工程应用场景不同，公司为客户提供的工程化技术支持服务存在差异，导致产品毛利率因各期客户结构的变动而有所波动。

②多学科仿真软件毛利率变动分析

2019年、2020年和2021年，公司多学科仿真软件产品的毛利率分别为

97.86%、95.42%、97.23%。多学科仿真软件是多类学科耦合的通用型软件，经过持续的研发，公司已拥有多款跨学科的标准化仿真软件，为客户提供多目标优化计算引擎，用户可以根据复杂工况环境调用合适的算法模块，包括热-结构耦合、热-流体-结构耦合、热-结构-光学耦合、流体-水动力-结构耦合等，通过多学科、多目标优化计算，帮助用户快速寻找满足复杂约束条件的最佳设计方案。2020年，公司多学科仿真软件产品毛利率相比2019年、2021年略低，主要系公司当期销售给部分客户的流体-水动力-结构耦合多学科仿真软件需满足客户特定DCU系统的运行和计算要求，发生的工程化技术支持成本较多，降低了多学科仿真软件产品的整体毛利率。

③工程仿真优化系统毛利率变动分析

2019年、2020年和2021年，公司工程仿真优化系统毛利率分别为96.69%、

96.82%和97.42%，报告期内毛利率整体较为稳定。

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报告期内，公司仿真产品开发业务的毛利率分别为15.05%、38.19%、

22.98%和22.74%，毛利率整体波动较大。仿真产品开发是为客户提供的定制化业务，各期销售的产品类型存在较大的差异，导致毛利率波动较大。

不同于纯软件的工程仿真软件产品，公司仿真产品开发业务通常为客户提供软硬件、多模块一体化的产品，各期均需根据项目实施的需要，采购一定金额的硬件设备和软件模块，硬件和软件模块采购成本相对较高的项目毛利率通常较低。

2020年，公司仿真产品开发业务毛利率大幅提升的原因系：2019年，公司部分仿真产品开发业务实施过程中，发生的模块采购成本较高，占当期收入的比重达到48.39%；2020年，公司调整产品结构，减少部分外采模块占比较高的业务，当期软件仿真产品开发业务中，模块采购较少，模块采购占当期仿真产品开发业务收入的比例下降到11.66%。

2021年，仿真产品开发业务毛利率同比下降15.22个百分点，主要原因系：

公司给中国航发下属单位C开发的高性能计算平台、仿真云平台等项目需要的服务器等硬件设备较多，硬件成本增加，毛利率下降。

2022年1-6月，公司仿真产品开发业务毛利率较低主要系：公司为中核集团下属单位A和中国兵工下属单位F提供的仿真产品开发业务实施过程中，发生的模块采购成本较高所致。

5、与可比公司毛利率的比较

（1）国内上市公司

公司主营业务为CAE软件的研发、销售和服务，国内上市公司中尚无以CAE软件开发为主营业务的企业。CAE软件所处细分行业为研发设计类工业软件，研发设计类工业软件主要包括CAE、CAD、EDA等。国内上市公司中，以CAD为主营业务的公司为中望软件（688083.SH），以EDA为主营业务的公司为概伦电子（688206.SH）、华大九天（301269.SZ）和广立微（301095.SZ）。因此，公司基于业务相近原则，选择中望软件、概伦电子、华大九天和广立微为同行业可比公司。

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同时，公司产品主要应用于国防科技领域，主要客户为军工单位及科研院所，公司基于产品应用领域相近的原则，选择观想科技（301213.SZ）、佳缘科技（301117.SZ）、华如科技（301302.SZ）三家公司作为军工领域软件企业可比公司。

公司与上述两个领域的同行业可比公司综合毛利率对比如下：

由于公司及同行业可比公司均有两类以上业务，不同类业务毛利率间差异较大，不同业务收入占比的差异和变动，会导致综合毛利率的差异。

公司主要产品中，仿真产品开发业务是根据客户需求定制化设计、开发的软硬件一体化业务，其毛利率的变动主要是各期实施的产品、项目不同，与同行业公司的各类业务不具有可比性。

公司工程仿真软件产品与同行业可比公司同类业务的毛利率对比分析如下：

报告期内，公司工程仿真软件产品毛利率与研发设计类工业软件同行业可比公司可比业务的对比如下：

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报告期内，公司工程仿真软件产品毛利率与军工领域软件企业的可比业务毛利率对比如下：

注：观想科技2021年年报及2022年半年报、华如科技2022年半年报中未披露其软件产品的毛利率。

如上表，公司工程仿真软件产品的毛利率高于同行业可比公司的原因主要系：军工领域软件企业主要是根据客户需求提供定制化软件开发服务，即先签合同，再开发产品，因此，开发过程中需要的人力投入、委托开发成本等相对

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较高。公司的工程仿真软件产品为具有通用性的工业软件，在与客户签订合同前，产品已经基本定型，合同签订后，公司主要是根据客户的具体应用场景等做一些针对性的技术支持和安装培训，整体投入的人力成本相对较低，产品毛利率高。

（2）境外上市公司

公司与境外同行业上市公司安西斯、达索、西门子、海克斯康的毛利率对比如下：

注：西门子会计年度期间为上年10月1日至当年9月30日，半年度期间为上年度10月1日至当年3月31日，下同。

国外竞争对手毛利率波动整体较为稳定，发行人毛利率波动较大，主要系发行人主营业务中，包括纯软件的工程仿真软件和软硬件一体的仿真产品开发，两类业务毛利率差异较大，各期毛利率随产品结构的变动而有较大波动。安西斯、达索业务以软件为主，综合毛利率较高，海克斯康业务包含工业软件及传感仪、精密测量仪器等硬件设备，综合毛利率相对较低，西门子业务除软件外，还包含自动化设备等，其软件板块（DigitalIndustries）收入占比较低，约27%，因此综合毛利率最低。

6、其他业务毛利率分析

报告期内，公司其他业务毛利率具体情况如下：

报告期内，公司其他业务毛利率分别为30.20%、8.36%、13.78%和9.09%。报告期内，配套产品销售业务毛利率较低，主要系配套产品销售主要是满足公

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司主营业务开展的需求，非公司核心业务。2019年，公司代理销售国外同类仿真软件，毛利率相对较高，2020年及以后，公司未再开展同类型业务。

（四）期间费用

报告期内，公司的期间费用总额分别为9,175.16万元、9,739.71万元、9,616.94万元和5,905.64万元，占营业收入的比例分别为79.20%、60.17%、

49.91%和371.93%，主要由研发费用和管理费用构成。最近三年，公司期间费用总额整体稳定，由于公司经营的规模效应逐步凸显，期间费用率逐年下降。由于公司主营业务存在销售季节性，2022年上半年实现收入较低，但销售费用、管理费用、研发费用等各项期间费用在各季度均衡发生，导致上半年期间费用率较高。

1、销售费用

（1）销售费用构成和变动情况

报告期内，公司销售费用具体构成如下：

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报告期各期，公司销售费用分别为1,092.53万元、950.40万元、796.21万元和544.38万元，销售费用率分别为9.43%、5.87%、4.13%和34.28%。公司销售费用主要由职工薪酬、折旧摊销费、差旅费和业务招待费构成，上述四项合计占销售费用总额的比重分别达到76.78%、81.20%、95.04%和92.20%。

公司产品为研发导向型，且聚焦于国防军工领域，随着公司近年来技术的不断成熟及承担多项国家工业软件领域重大科研专项，公司的市场知名度显著提升，有利于公司不断拓展客户、扩大销售规模。最近三年，公司销售费用人工薪酬总体保持稳定，薪酬占销售费用的比重随其他费用的减少而增加，2022年上半年，公司扩大主要业务区域的营销网络建设，销售人员薪酬由于销售人员数量增加而上升。

2019年、2020年，公司发生的租赁费主要为销售部门分摊的办公室租赁支出；折旧摊销费主要是销售部门使用固定资产的折旧及销售部门分摊的总部办公楼折旧费用。2021年，公司执行新租赁准则，长期的办公室租赁确认为使用权资产，使用权资产折旧计入折旧摊销费用，折旧摊销费增加。

公司业务宣传费2020年同比2019年减少主要系：2019年，公司制作了AR和VR宣传动画片，动画设计、制作、效果渲染等支出81.49万元。

2020年及2021年，公司差旅费和业务招待费减少主要是受新冠疫情影响，公司销售人员出差及业务招待活动相应减少。2022上半年，由于公司销售团队扩张并积极拓展客户，业务招待活动增多，对应费用支出增长。

（2）销售费用率与可比上市公司对比情况

报告期内，发行人和可比上市公司销售费用率情况对比如下：

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公司多年来深耕于国内CAE行业，在国内军工单位和科研院所中具有较强的品牌效应，客户相对集中且粘性较大，销售拓展成本相对较低，导致公司销售费用率低于可比公司。

最近三年，公司销售费用率低于中望软件，主要原因系：公司研发的各类CAE软件主要聚焦于国防科技领域，客户相对集中，而中望软件的客户群体广泛，开拓客户、提供销售服务的支出相对较高。

最近三年，公司销售费用率低于华大九天、广立微和概伦电子，主要原因系：华大九天和概伦电子开发的EDA软件产品，应用于集成电路领域，客户主要为境内外半导体企业，而公司主要客户为国内军工单位和科研院所，产品面临的市场竞争和客户结构不同，在销售端投入的人力物力存在差异。

2、管理费用

（1）管理费用构成和变动情况

报告期内，公司管理费用具体构成如下：

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报告期内，公司管理费用支出分别为2,058.71万元、2,522.19万元、2,552.65万元和1,324.50万元，管理费用率分别为17.77%、15.58%、13.25%和

83.42%。最近三年，公司在积极扩大销售规模的同时，合理把控公司各类管理费用支出，使得管理费用率逐年降低，管理活动的规模效应开始凸显。

公司的管理费用主要为职工薪酬、中介费、租赁费和折旧摊销费，报告期内，上述费用合计占管理费用比重分别为82.11%、85.28%、89.72%和88.12%。

公司管理费用中的职工薪酬，为公司支付给行政、人力、财务等管理部门人员的工资薪金，报告期内保持基本稳定。

公司管理费用中的中介费主要是支付证券公司、审计机构、律师事务所等中介机构的服务费和差旅费。

公司管理费用中的租赁费主要是公司及子公司、各分支机构的办公场所租赁费用。

报告期内，管理费用中的折旧与摊销主要是为公司行政、人力、财务等管理部门根据使用面积分摊的办公楼和土地使用权的折旧摊销费用，以及电脑等办公用品的折旧费用。

（2）管理费用率与可比公司对比情况

报告期内，发行人和可比上市公司管理费用率情况如下：

最近三年，发行人管理费用率与可比公司平均水平相近。2019年，公司管理费用率略高于可比上市公司平均水平主要系该年度公司处于市场开拓期，营业收入规模较小，管理费用率相对较高。2020年和2021年，公司营业收入规模大幅增长，同时公司提高管理效率，管理人员薪酬、中介费和租赁费等管理

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费用主要项目基本保持稳定，使得管理费用率下降，略低于可比公司平均水平。2022年1-6月，由于公司主要客户为军工单位及科研院所，主营业务收入具有季节性，相比于同行业可比公司，公司第四季度收入集中，导致上半年销售收入较少，但管理费用在各季度均衡发生，导致管理费用率远高于可比公司。

（1）研发费用明细构成

报告期内，公司研发费用具体构成如下：

报告期各期，公司研发费用分别为5,870.94万元、6,246.79万元、6,107.58万元和3,948.82万元，公司持续地进行研发投入，以保持公司技术研发的前瞻性和领先性。研发费用主要由职工薪酬、技术服务费和折旧摊销构成，上述三项合计占研发费用总额的比重分别达到97.50%、99.23%、96.42%和97.90%。报告期内，公司研发费用中，职工薪酬金额分别为2,809.93万元、3,252.21万元、3,852.68万元和2,337.74万元，占当期研发费用的比例为

47.86%、52.06%、63.08%和59.20%。公司计入研发费用的职工薪酬费用主要为研发人员的工资、奖金及福利费等，薪酬增加主要系研发人员数量和平均薪酬增长。

公司研发费用中的技术服务费主要系公司将软件开发中的非核心模块委外开发费用及软件模块的测试服务费。测试服务费主要系公司委托外部机构对公司设计的软件进行测试的支出。非核心模块委外开发包括两部分：一类是软件研发的部分前后处理模块，另一类是针对具体工程模型的工程应用模块。

（1）前后处理模块委外：CAE软件产品主要由前处理、后处理、求解器三大模块。公司在产品开发过程中，核心模块求解器均为公司自主研发，部分

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前后处理模块，如图形数据处理、可视化流程建模、网格兼容性验证等模块，公司出于成本效益的考虑，将其委外开发，以提升公司研发人员的研发效率。

（2）工程应用模块委外：公司在部分研发项目执行过程中，需要将目标行业或领域的工程问题数字化、模型化，才能进行模型的建立和输入，该部分针对具体工程应用场景的数字化模块公司委托第三方开发。

（2）报告期内研发项目情况

报告期内，公司研发项目主要围绕核心业务和核心技术展开，具体研发项目情况如下：

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（3）研发费用率与可比上市公司对比情况

报告期内，发行人和可比上市公司研发费用率情况如下：

作为国内少数聚焦CAE行业的企业，公司高度重视产品的技术开发和创新，持续进行大量研发投入。由于公司与可比公司的具体产品、研发布局等方面存在一定差异，导致在研发投入比例方面亦有所不同。报告期内，公司研发费用总体相对稳定，2019年，公司研发费用率高于可比公司平均水平，随着公司各项研发成果逐步产品化及得到客户的认可，公司营业收入规模快速增长，研发费用率降低，2021年略低于可比公司平均水平。2022年1-6月，由于公司主要客户为军工单位及科研院所，主营业务收入具有季节性，上半年销售收入较少，但研发费用在各季度均衡发生，导致研发费用率较高。

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4、财务费用

报告期内，公司财务费用具体构成如下：

报告期内，公司的财务费用分别为152.98万元、20.32万元、160.50万元和

87.94万元，财务费用率分别为1.32%、0.13%、0.83%和5.54%。公司财务费用主要为银行借款的利息支出和手续费支出，占各期营业收入比例较小。报告期内，由于公司经营规模不断扩大，公司通过银行借款满足部分日常资金需求。

5、期间费用率与境外竞争对手对比情况

发行人在报告期内研发费用率、销售及管理费用率与境外竞争对手对比情况如下：

注：安西斯、西门子等境外企业未单独列示销售费用及管理费用，而是将上述两项期间费用合并列示，因此本文对比中将上述两项费用合并列示。

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2019-2021年，发行人研发费用率较高，主要系发行人与上述公司相比还处于发展阶段，业务规模基数较小，未实现规模效应，导致研发费用率较高。报告期初，发行人管理和销售费用率与国外同行业公司的平均值相近，报告期内，随着公司收入规模扩大，期间费用率降低，2020年及2021年，发行人管理和销售费用率低于同行业可比公司，主要系公司目前销售集中于国内的军工领域，销售和管理人员数量相对少，而国外同行业公司通常在全球有业务广泛布局且产品类型众多，对应管理成本较高。

（五）利润表其他项目分析

1、政府补助

2019年、2020年、2021年和2022年1-6月，公司确认的政府补助金额分别为1,017.94万元、924.91万元、2,751.88万元和638.53万元。政府补助金额较大，主要系公司参与多项国家级、省级科研项目，收到的财政补助较多。

2022年1-6月，公司计入损益的各项政府补助明细情况如下：

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注1：项目A分别于2020年、2021年收到2,316.40万元、621.42万元补助款；注2：项目C分别于2021年、2022年1-6月收到1,010.00万元、172.00万元补助款。2021年度，公司计入损益的各项政府补助明细情况如下：

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2020年度，公司计入损益的各项的政府补助明细情况如下：

2019年度，公司计入损益的各项的政府补助明细情况如下：

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报告期内，公司的上述政府补助均计入非经常性损益。

2、其他收益

报告期内，公司其他收益具体构成如下：

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报告期内，公司的其他收益分别为1,084.46万元、1,009.35万元、2,942.81万元和736.07万元。公司收到的其他收益除政府补助外，主要为增值税即征即退，报告期内分别为155.63万元、62.24万元、414.64万元和90.28万元。

3、信用减值损失和资产减值损失

报告期内，公司信用减值损失为应收账款坏账损失、应收票据坏账损失和其他应收款坏账损失，明细如下：

报告期内，公司的信用减值损失分别为775.37万元、509.96万元、1,383.68万元和-270.98万元，主要为应收账款坏账损失。其中2021年应收账款坏账损失较高，主要系公司最近三年收入规模扩大，2021年末应收账款增加。

2020年、2021年及2022年1-6月，公司按照新收入准则的要求，将客户尚未支付的质保金确认为合同资产。公司资产减值损失为合同资产减值损失，公司按照对应应收账款预期信用损失的计提比例确认了减值损失，明细如下：

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4、营业外收入

报告期内，公司2019年度、2020年度、2021年度和2022年1-6月的营业外收入金额分别为151.01万元、3.59万元、229.02万元和0.25万元，主要为政府补助。计入营业外收入的政府补助项目为股权融资资助款和公司股改奖励款。

5、营业外支出

报告期内，公司2019年度、2020年度、2021年度和2022年1-6月的营业外支出金额分别为369.23万元、66.15万元、0.01万元和0.02万元，主要包括对外捐赠，提前退租违约金，资产报废、毁损损失等支出，2020年度、2021年度和2022年1-6月的营业外支出相对较少，对公司经营成果不构成重要影响。

2019年及2020年，公司对外捐赠是向德克萨斯大学达拉斯分校的捐赠，支持该学校在CAE技术领域展开更多基础研究的同时，更主要是提升公司知名度，吸引更多海外人才为公司后续的研发服务。2019年，公司位于浦东新区的办公楼投入使用，公司将原租赁办公场所退租，产生提前退租违约金188.59万元。

（六）缴税情况

1、报告期内主要税项情况

报告期内，公司及其子公司适用的主要税率以及享受的税收优惠的具体情况参见本招股说明书“第八节财务会计信息与管理层分析”之“八、税项”。

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2、税金及附加

报告期内，公司的税金及附加构成情况如下：

3、所得税费用

报告期内，公司的所得税费用构成情况如下：

会计利润与所得税费用调整过程如下：

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十二、资产质量分析

发行人报告期各期末的资产总额分别为33,859.85万元、48,629.07万元、61,018.66万元和56,135.54万元，具体情况如下表所示：

报告期内，公司的资产总体呈上升趋势，主要系：一方面，随着公司技术实力提升、客户群体扩大，报告期内，公司经营状况持续向好，营业收入逐年增加，应收账款、合同资产、固定资产、无形资产等不断增长；另一方面，报告期内，公司吸收股东增资，货币资金等资产增加。

从资产构成看，报告期各期末公司流动资产占总资产的比例分别为74.51%、

75.08%、72.00%和68.77%，占比较高，符合公司软件企业轻资产运营的业务特征。公司流动资产主要由货币资金、应收账款等构成，非流动资产主要由固定资产、无形资产等构成。

（一）流动资产构成及其变动分析

报告期各期末，发行人流动资产的构成如下表：

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发行人流动资产主要由货币资金、交易性金融资产、应收账款、存货和其他流动资产构成，各期末上述资产占流动资产比重分别为97.11%、94.76%、

94.61%和95.10%。上述资产的具体情况分析如下：

1、货币资金

报告期内，发行人货币资金明细如下：

报告期各期末，公司货币资金相对充足，分别为10,206.00万元、16,542.95万元、15,943.46万元和12,878.36万元，占流动资产的比例分别为

40.45%、45.31%、36.29%和33.36%。公司货币资金主要由银行存款构成。2020年末，公司货币资金余额较上年同期增长较快，主要是当期销售商品、提供劳务收到的现金增加，同时，收到的政府补助款增加。2022年6月30日，公司货币资金相比2021年末减少主要系当期支付人工薪酬等期间费用。

2、交易性金融资产

2021年末及2022年6月30日，公司持有的交易性金融资产为银行理财产品，金额分别为3,002.18万元和500.36万元，公司按照新金融工具准则的要求，计入以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。具体情况如下：

3、应收账款

报告期内，公司应收账款基本情况如下：

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（1）应收账款余额变动的合理性分析

公司主要客户为军工单位和科研院所，通常约定在产品交付并经客户验收后，客户按照其内部付款计划以电汇方式进行结算。军工单位和科研院所采购通常采用预算管理和集中采购制度，需要通过预算、审批、合同签订、货款结算等流程，周期相对较长，导致公司各期末应收账款余额较大。

报告期各期末，公司应收账款余额分别为15,246.52万元、16,179.64万元、24,861.09万元和23,830.78万元，总体呈增长趋势，主要系由于营业收入规模增长所致。2019年至2021年，公司营业收入年均复合增长率为28.97%，应收账款余额年均复合增长率为27.70%，应收账款变动情况与收入变动趋势一致。

2020年末及2021年末，公司应收账款逐年增加，主要原因系：

①报告期内销售规模持续扩大

报告期内，国内军工单位和科研院所在工业设计仿真软件领域的国产化需求持续提升，公司依托自主研发技术优势，不断完善产品功能，开发新产品，在客户群体不断扩大的同时，与主要客户的合作持续深化，软件产品销售规模大幅增长，销售收入增加，相应应收账款余额同步增加。

②公司主要客户的付款周期相对较长

公司报告期内主要客户为国内军工单位和科研院所，一方面，客户受内部预算管理制度的影响，往往集中于第四季度对项目进行验收，公司据此确认收入，造成期末应收账款规模较大；另一方面，上述客户的付款周期受客户整体项目进度、内部审批等因素的影响而普遍较长，使得公司应收账款期末余额随营业收入增长而逐年增长。

1-1-285

公司各期末应收账款金额相对较高主要是受公司客户付款周期的影响。与同样为军工单位、科研院所提供软件服务的公司华如科技、观想科技、佳缘科技相比，公司应收账款周转情况与上述公司的应收账款周转情况基本一致，具体对比如下：

单位：次/年

（2）应收账款账龄分析

报告期各期末，公司应收账款账龄构成如下表所示：

2019年末、2020年末、2021年末和2022年6月30日，公司1年以内应收账款余额占比分别为46.44%、55.69%、51.66%和51.85%，2年以内的应收账款占总额的比例分别为82.59%、78.53%和79.13%和80.32%，公司账龄结构与公司业务特点、客户性质相符。公司客户主要为军工单位和科研院所，客户资信较好，发生坏账的风险较小。

（3）应收账款坏账计提情况分析

应收款项坏账准备计提政策参见本招股说明书“第八节财务会计信息与管理层分析”之“六、（二）金融工具”，公司严格按照应收账款坏账计提政策计提坏账准备。

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报告期内，公司应收账款坏账准备期末余额分别为1,776.03万元、2,234.51万元、3,616.83万元和3,351.45万元，占应收账款余额的比例对应为

11.65%、13.81%、14.55%和14.06%。

报告期内，公司不存在单项计提坏账的应收账款，应收账款按信用风险特征组合计提坏账准备，不同账龄的应收账款坏账计提情况如下：

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与同样为军工单位、科研院所提供软件服务的公司华如科技、观想科技、佳缘科技相比，公司应收账款坏账计提政策与上述公司的应收账款坏账计提政策不存在重大差异，公司相对谨慎，具体对比如下：

（4）应收账款客户分析

截至2022年6月30日，应收账款余额前5名客户的具体明细如下：

截至2021年12月31日，应收账款余额前5名客户的具体明细如下：

截至2020年12月31日，应收账款余额前5名客户的具体明细如下：

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截至2019年12月31日，应收账款余额前5名客户的具体明细如下：

4、应收票据

报告期各期末，公司应收票据金额分别为367.08万元、47.32万元、0.00万元和0.00万元，期末应收票据均为商业承兑汇票。

公司主要客户为国内军工单位和科研院所，少数客户存在商业承兑汇票结算货款的情形。对于商业承兑汇票，公司已按预期信用损失法充分计提了坏账准备；对于在收入确认时以应收账款进行初始确认后转为商业承兑汇票结算的情形，公司按照账龄连续计算的原则对商业承兑汇票计提坏账准备。待商业承兑汇票到期，客户兑付后，对商业承兑汇票进行终止确认。

公司仅2019年、2020年期末存在应收票据，对应坏账计提情况如下。

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2019年末，公司应收票据的开票方为客户航天科工下属单位A，公司于2019年12月收到商业承兑汇票，航天科工下属单位A于2020年2月兑付。

2020年末，公司应收票据的开票方为客户南京国睿信维软件有限公司，公司于2020年12月收到商业承兑汇票，南京国睿信维软件有限公司于2021年1月兑付。

5、其他应收款

报告期各期末，公司其他应收款账面价值分别为227.33万元、143.56万元、

228.44万元和184.05万元，按性质分类的明细构成如下：

公司各期末其他应收款主要为房租押金、投标保证金等。

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6、存货

报告期各期末，公司存货账面价值分别为306.78万元、3,703.88万元、

332.62万元和1,648.87万元，占流动资产的比例分别为1.22%、10.15%、0.76%和4.27%，其明细构成情况如下：

公司各期末存货全部为未完工项目成本，即公司执行中的合同项目在资产负债表日尚未完工结转的成本，金额变动主要受公司各报告期末未完工项目执行进度的影响。

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2021年末，公司未完工项目成本主要是为客户中核集团下属单位A开发的专用软件开发平台项目尚未得到客户验收，与该项目对应的人工成本、外购模块等计入存货。2022年6月末，公司未完成项目成本主要是为客户上海轩田工业设备有限公司开发的数字化工艺与仿真系统、为客户航天科工下属单位D开发的快速论证设计系统及为客户北京赛诺思创科技有限公司开发的物理实验综合管理平台等项目尚未得到客户验收，与该项目对应的外采硬件和模块等计入存货。报告期各期末，公司存货中的未完工项目成本不存在需要计提存货跌价准备的情形。

7、合同资产

2020年末、2021年末和2022年6月30日，公司合同资产分别为1,499.88万元、1,853.36万元和1,664.42万元，占流动资产的比例分别为4.11%、4.22%和4.31%。公司合同资产主要为客户尚未支付的质保期1年以内的质保金。公司2020年1月1日起实施新收入准则，该部分应收款项不属于企业无条件收取合同对价的权利，因此确认为合同资产。

8、预付款项

报告期内，公司预付款项金额分别为135.19万元、220.73万元、287.05万元和41.20万元，主要为预付的供应商采购款。公司主营业务为CAE软件的研发、销售和服务，由于CAE软件开发模型复杂、涉及的学科广，为提高公司研发人员的开发效率，公司将部分非核心技术环节委托给第三方；同时，公司持续进行产品开发需采购多领域的开发支持软件、数据库等。上述原因导致公司报告期各期均存在一定金额的委外开发和软件采购，公司根据与供应商合同的约定，预付部分款项。

报告期各期末，公司预付款款项明细情况如下：

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9、其他流动资产

公司其他流动资产主要包括预付费用、增值税留抵税额、预交税费等，具体明细如下：

（二）非流动资产构成及其变动分析

报告期内，发行人非流动资产的构成如下表：

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报告期内，公司非流动资产金额逐年上升，主要原因系发行人固定资产和无形资产增加。公司非流动资产主要由固定资产、在建工程、无形资产、递延所得税资产、其他非流动资产组成，报告期内，上述资产合计占非流动资产的比重分别为99.71%、99.70%、98.87%和99.22%。

1、固定资产

公司的固定资产包括房屋及建筑物、运输设备、电子设备等，采用年限平均法计提折旧。报告期各期末，固定资产账面价值分别为4,329.79万元、4,116.59万元、9,625.93万元和9,456.53万元。

报告期内，发行人固定资产的构成情况如下表：

2021年末，公司固定资产增加主要是公司嘉兴实验基地工程达到可使用状态，由在建工程结转固定资产，导致房屋及建筑物原值增加5,773.22万元。

报告期内，公司固定资产不存在账面价值高于可回收金额的情况，不存在需要计提固定资产减值准备的情形。

2、在建工程

报告期各期末，公司在建工程金额分别为339.37万元、1,789.25万元、

0.00万元和0.00万元，主要为嘉兴实验基地工程建设项目。

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（1）2021年末，公司在建工程的具体情况如下：

公司在2021年末之前已将所有在建工程转为固定资产，总额为5,773.22万元。

（2）2020年末，公司在建工程的具体情况如下：

公司2020年末在建工程中，在建工程为嘉兴实验基地工程，本期增加1,449.88万元。

（3）2019年末，公司在建工程的具体情况如下：

公司2019年末在建工程中，主要包括嘉兴实验基地工程和上海办公楼房屋工程。其中，上海办公楼房屋工程已于2019年底完工并转为固定资产，转固金额为3,861.17万元。同时，嘉兴实验基地工程项目本期增加313.37万元。

公司各期末在建工程均不存在减值的情形。

3、无形资产

报告期各期末，公司无形资产净值分别为2,333.51万元、4,632.22万元、5,529.47万元和5,191.25万元，占非流动资产比例分别为27.04%、38.22%、

32.36%和29.61%，为公司所拥有的土地使用权和软件。

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报告期内，公司无形资产增加主要是软件资产增加。CAE软件结构复杂、开发难度大、涉及到的学科多，公司在开发过程中，需要购买其它通用开发软件，有利于提升公司产品性能、提高开发效率。报告期各期末，公司无形资产不存在减值。

4、递延所得税资产

报告期各期末，公司递延所得税资产构成情况如下：

注：2021年末和2022年6月末公司未经抵消的递延所得税负债分别为0.33万元和0.05万元，经抵消后以净额列示的递延所得税资产为622.93万元和1,340.37万元。

报告期各期末，公司递延所得税资产分别为1,574.92万元、1,027.54万元、

623.26万元和1,340.42万元，2019年至2021年整体呈下降趋势，主要是随着公司盈利能力提升，未弥补亏损形成的递延所得税资产减少。2021年末，公司不存在因未弥补亏损而产生的递延所得税资产，期末递延所得税资产主要由应收账款和其他应收款等计提坏账准备形成；2022年1-6月，递延所得税资产增加主要是公司销售收入存在季节性，上半年实现的销售金额较少，且当期研发费用等支出较大，导致公司形成大额未弥补亏损。

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5、其他非流动资产

报告期各期末，公司其他非流动资产分别为26.77万元、518.25万元、1,116.54万元和1,406.36万元，主要系预付长期资产款与质保期超过1年的质保金，其明细构成情况如下：

（三）资产周转能力分析

1、资产周转能力指标分析

报告期各期末发行人的营运能力指标如下表所示：

报告期各期末，公司应收账款周转率分别为0.94、1.18、1.10和0.15，公司客户的销售回款期在1-2年，2019年至2021年，应收账款周转率与客户回款周期基本一致。由于销售季节性，2022年上半年实现的销售收入较低，导致当期计算的应收账款周转率也较低。

2、资产周转能力和可比上市公司比较分析

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（1）应收账款周转率

报告期各期末，发行人应收账款周转率和军工领域软件上市公司应收账款周转率对比情况如下：

如上表，与军工领域软件上市公司相比，2019年至2021年，公司的应收账款率与可比公司不存在明显差异，公司的销售回款符合行业特点。2022年1-6月公司应收账款周转率偏低，其主要原因系公司当期实现的销售收入较少。

（2）存货周转率

报告期各期末，发行人的存货周转率与工业软件行业可比上市公司对比情况如下：

报告期各期末，公司存货周转率低于中望软件，主要原因系：公司除软件产品销售外，还存在仿真产品开发业务，仿真产品开发实施周期长，且需要采购配套的硬件设备，导致公司2020年末存货金额较大，影响了2020年及2021年的存货周转率。

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十三、偿债能力及流动性分析

（一）主要债务分析

报告期各期末，公司负债构成如下表：

报告期内，公司负债以流动负债为主，流动负债占负债总额的比例分别为

77.69%、80.97%、64.66%和66.42%。

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1、短期借款

2019年末、2020年末、2021年末和2022年1-6月，公司短期借款分别为

0.00万元、2,521.17万元、2,020.08万元和1,020.89万元，占负债比重分别为

0.00%、13.79%、14.78%和8.23%。公司短期借款主要用于公司日常经营资金周转，如支付员工工资、期间费用、支付供应商款项等。

2、应付账款

报告期各期末，公司应付账款余额分别为2,028.51万元、2,282.54万元、2,544.68万元和3,062.29万元，期末应付账款金额随经营规模的扩大而持续增加。

报告期各期末，公司应付账款余额前五大供应商情况如下：

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截至报告期末，发行人应付账款中无应付持公司5%以上表决权股份的股东单位款项的情况。

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3、预收款项及合同负债

公司的预收款项为预收货款，2019年末，公司预收款项金额为1,197.73万元，占负债的比重为17.93%。2020年，根据新收入准则的要求，公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。对同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示，2020年末、2021年末和2022年1-6月，公司合同负债分别为3,433.99万元、287.75万元和809.17万元。公司主要产品分为工程仿真软件和仿真产品开发两大类，其中，软件产品交付周期相对较短，客户通常在产品验收后付款。仿真产品开发的合同履行周期相对较长，且需要为客户配套采购硬件产品，部分客户会根据合同约定支付一定比例的预付款。报告期末，公司预收合同款项变动情况如下：

截至2022年6月30日，合同负债主要客户的具体明细如下：

截至2021年12月31日，合同负债主要客户的具体明细如下：

截至2020年12月31日，合同负债主要客户的具体明细如下：

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截至2019年12月31日，预收款项前5名客户的具体明细如下：

报告期内，公司2020年末的合同负债金额整体较大的原因系：公司当期为中国航发下属单位C开发的仿真云平台、高性能计算平台项目开发周期长，配套硬件采购金额大，公司为减少资金占用，与客户签订的合同中预收款项比例较高。

4、应交税费

报告期各期末，公司应交税费分别为692.43万元、577.83万元、1,583.49万元和987.15万元，占当期负债总额的比例为10.37%、3.16%、11.58%和

7.96%。

5、其他应付款

报告期各期末，公司其他应付款为364.11万元、3,334.21万元、180.87万元和175.93万元，占当期负债总额的比例为5.45%、18.23%、1.32%和1.42%。具体明细如下：

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公司未结算费用主要为已计提但尚未支付的各类期间费用，如关联方Demx代付费用、员工报销款等费用。2020年末，公司其他应付款金额大幅上升，主要是公司2020年承担国家重大科研专项A项目的牵头单位，财政资金到账后，公司应付给项目参研单位的科研合作款增加，主要明细如下：

6、一年内到期的非流动负债

报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债分别为382.70万元、1,403.25万元、1,534.76万元和1,599.72万元，占当期负债总额的比例为5.73%、

7.67%、11.23%和12.89%。具体情况如下：

7、长期借款

报告期各期末，公司长期借款为抵押、保证借款，主要用于上海索天购置房产、嘉兴实验基地工程建设及研发资金投入，具体情况如下：

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8、递延收益

2020年和2021年的递延收益相较2019年的递延收益增长较大，主要系2020年新增政府补贴项目A项目，计入递延收益金额为1,846.06万元。

（二）公司偿债能力分析

1、偿债能力指标分析

报告期内，发行人的流动比率、速动比率、资产负债率、息税折旧摊销前利润及利息保障倍数情况如下表所示：

报告期各期末，发行人的流动比率分别为4.86、2.47、4.97和4.68，速动比率分比为4.80、2.22、4.93和4.48，各期末流动资产、速动资产均能覆盖流动负债，短期偿债能力较强，财务风险较低。

2020年末，公司流动比率和速动比率下降主要系公司当期流动负债增加，主要原因包括：①2020年承担国家重大科研专项A项目的牵头单位，财政资金到账后，公司应付给项目参研单位的科研合作款增加；②公司当期为中国航发

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下属单位C开发的高性能计算平台、仿真云平台业务项目开发周期长，涉及的硬件采购金额大，公司预收一定比例的合同款，合同负债金额大幅增加。报告期内，公司息税折旧摊销前利润分别为-872.46万元、4,846.11万元、7,729.65万元和-3,274.36万元。2019年至2021年，公司前期研发的成效逐步显现，产品种类及布局进一步完善，促使公司销售规模持续扩大，盈利能力稳步增强，公司利息保障倍数分别为-4.95、44.09和25.66，2020年以来，随着资产规模扩大和盈利能力提升，公司具有较强的偿债能力。2022年上半年，由于销售季节性，公司当期收入较低，导致息税折旧摊销前利润亏损。

2、偿债能力和同行业上市公司比较分析

2019年末、2020年末、2021年末和2022年1-6月，公司与同行业可比上市公司的偿债能力指标比较情况如下：

如上表，公司流动比率和速动比率与华大九天相比差异较小。

2020年末，公司流动比率与速动比率低于概伦电子和广立微的主要原因系：

2020年上述两家可比公司进行了增资扩股，引入股东后，资产大幅增长，上述两家可比公司当期货币资金、交易性金融资产大幅增加。

2021年末，公司流动比率与速动比率低于中望软件的原因系：中望软件于2021年3月在科创板上市，首发募集资金后，流动资金大幅增加。

（三）现金流量分析

报告期各期，公司现金流量基本情况如下：

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1、经营活动现金流量

报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额分别为-661.26万元、7,793.46万元、-5,055.12万元和-3,118.48万元。具体情况如下表所示：

报告期内，发行人经营活动现金流入分别为11,971.95万元、23,900.92万元、12,300.31万元和3,761.86万元，对应流出量分别为12,633.22万元、16,107.46万元、17,355.44万元和6,880.33万元。公司经营活动现金流入主要受销售回款的影响，受各期客户付款进度的影响，公司报告期内现金流入金额波动较大。经营活动现金流出随着公司业务规模的扩大而增加。

（1）销售商品、提供劳务收到的现金分析

报告期内，公司销售商品、提供劳务收到的现金分别为10,128.13万元、17,431.95万元、7,636.08万元和3,309.49万元，2019年与2021年低于同期营业收入，主要原因为：（1）公司产品主要向军工单位及科研院所销售，军工单位和科研院所采购通常采用预算管理和集中采购制度，需要通过预算、审批、合同签订、货款结算等流程，付款周期相对较长；（2）公司军品客户采购计划性较强，使得公司收入集中确认在每年的下半年，特别是第四季度，期末应收账款较大。

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2020年，公司当期销售回款大幅增加主要原因系：①2020年是“十三五”规划的收尾阶段，军工单位及科研院所客户的回款整体加快；②公司当期为中国航发下属单位C实施的仿真云平台、高性能计算平台项目由于开发周期长，需要采购的配套设备多，根据双方约定，公司当期向客户收取预付款3,550.43万元（含税）。

2021年，公司当期销售回款减少主要原因系：①2021年，公司销售收入持续增长，但是收入主要集中于第四季度，2021年销售收入对应的款项回款比例相对较低；②公司2021年为中国航发下属单位C实施且验收完成的仿真云平台、高性能计算平台项目确认收入4,677.02万元，对应款项于2020年预收3,550.43万元（含税）。

（2）收到的其他与经营活动有关的现金

报告期内，公司收到的其他与经营活动有关的现金具体如下：

2020年、2021年，公司收到的代收代付科研合作经费主要系：2020年，公司担任国家重大科研专项—A项目的牵头单位，项目政府补助款由财政全部拨款给公司，再由公司支付给各参研单位及验证单位。

（3）支付的其他与经营活动有关的现金

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（4）经营活动现金流量净额与净利润匹配分析

报告期内，公司净利润与经营活动产生的现金流量净额间的关系如下：

2021年，公司经营活动产生的现金流量净额低于同期净利润，主要原因系：

①经营性应收项目增加

2021年，公司营业收入同比增加19.05%，但是受客户付款进度及第四季度收入集中的影响，期末应收账款增加。公司产品主要向军工单位和科研院所客户销售，上述客户的采购一般集中在下半年进行项目招标和验收，使得公司收入集中确认在每年的下半年，特别是第四季度。同时，军工单位和科研院客户普遍存在付款周期较长的情况，一般平均于公司确认收入后1-2年回款。上述原因导致公司2021年末应收账款增加。

②合同负债的减少

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2020年末，公司合同负债金额3,433.99万元，主要是预收客户中国航发下属单位C的款项。公司为客户中国航发下属单位C开发的仿真云平台、高性能计算平台项目系2020年签署合同，2021年交付客户并经客户验收。产品由于开发周期长，配套的硬件采购金额大，为减少公司的资金压力，公司与客户合同中约定的预付款比例较高，导致2020年经营活动现金流增加，期末合同负债金额较高，2021年对应产品确认收入后，合同负债减少。2022年1-6月公司经营活动产生的现金流量净额与去年同期对比情况如下表所示：

公司2022年1-6月、2021年1-6月经营活动产生的现金流量净额均为负，主要系公司主要客户军工单位和科研院客户付款周期相对较长所致。2022年1-6月，经营活动产生的现金流量净额相较去年同期增长，主要系公司销售回款相较去年同期有所增加，同时公司购买商品、接受劳务支付的现金相较去年同期下降所致。

2、投资活动现金流量

报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-201.01万元、-4,961.44万元、-7,618.63万元和1,357.83万元。具体情况如下表所示：

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报告期各期，投资活动现金流入分别为1,892.63万元、2,617.57万元、0.00万元和3,021.35万元，主要为收到的银行理财产品本金及对应的投资收益。报告期内，投资活动现金流出分别为2,093.64万元、7,579.01万元、7,618.63万元和1,663.52万元，主要为公司用于购建新固定资产、无形资产支付的现金。公司投资支付的现金为购买银行理财产品等。

2022年1-6月公司投资活动产生的现金流量净额与去年同期对比情况如下表所示：

2022年1-6月，投资活动产生的现金流量净额相较去年同期大幅增长，主要系公司2022年上半年赎回3,000.00万元银行理财所致。

3、筹资活动现金流量

报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为9,443.06万元、4,167.97万元、12,075.63万元和-1,325.73万元。具体情况如下表所示：

报告期各期，公司筹资活动现金流入主要包括两部分：①公司增资扩股，于2019年、2021年分别取得股东投资款1.00亿元、1.20亿元；②公司为维持

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日常经营活动，2020年、2021年分别向银行借款取得现金6,800.00万元、4,491.70万元。

报告期内，公司筹资活动现金流出主要为偿还银行短期借款及相应利息，支付其他与筹资活动有关的现金主要为支付使用权资产的房租、偿还关联方借款等。2022年1-6月公司筹资活动产生的现金流量净额与去年同期对比情况如下表所示：

2022年1-6月，筹资活动产生的现金流量净额相较上年同期下降，主要系当期公司无新增借款，同时偿还借款所致。

（四）资本性支出分析

1、报告期内的重大资本性支出

报告期内，公司重大资本性支出主要为购置土地、新建厂房、购买设备，2019年、2020年、2021年和2022年1-6月购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为1,093.64万元、4,979.01万元、4,618.63万元和1,163.52万元。

2、未来可预见的重大资本性支出

公司未来可预见的重大资本性支出主要为募集资金投资项目，具体内容请见本招股说明书第九节“募集资金运用”。

（五）股利分配情况

报告期内，公司由于持续加强对CAE软件产品的研发，开发新产品、拓展新领域，研发投入及购置固定资产、无形资产的资本化支出较高，营运资金相对紧张，未分配股利。

（六）公司流动性的变化趋势及应对措施

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2021年末和2022年6月末，公司资产负债率分别为22.41%和22.10%，有息负债占比不高。报告期内，公司流动资产能够完全覆盖流动负债，公司资产流动性较好、有息负债金额较少，目前及可预见未来不会发生重大不利变化。但由于公司主要客户为军工单位及科研院所，客户的回款周期通常在公司确认收入后的1-2年，回款周期整体较长，若公司应收账款无法及时收回，将对公司资产流动性产生不利影响，公司存在应收账款发生坏账的风险，具体内容请参见本招股说明书“第四节风险因素”之“三、应收账款收回风险。”

发行人目前已建立多项措施以应对流动性风险：

①申请首发上市，加强直接融资。公司申请本次发行上市后，资本实力将显著增强，有利于快速提升公司的流动性水平。

③加强应收账款管理，提升资金周转效率。随着公司应收账款余额增长，公司加大对应收账款的管理，明确销售人员和收款人员的职责权限，加大落实回款计划，并执行稳健的坏账计提政策以防范坏账风险。

十四、持续经营能力分析

CAE软件具有学科跨度广、开发难度大、计算效率要求高等特点，广泛应用于国防军工、航空航天、兵器船舶、重型机械、5G通讯、地面交通、动力设备等众多高端制造场景。截至目前，全球CAE软件市场主要被欧美企业安西斯、达索、西门子、MSC等垄断，目前国内还没有一家产品被全球广泛应用的CAE软件企业。公司聚焦并深耕CAE工业软件，经过十余年的持续研发，公司已成为国内CAE软件行业的领军企业之一，产品覆盖流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多个学科，并形成跨学科的仿真软件，产品性能得到国内众

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多军工单位和科研院所的认可，已被规模应用于国内国防军工、航空航天、兵器船舶、核工业等领域，并逐步向民用市场拓展。

报告期内，受益于国内工业软件市场的持续发展，以及国防军工领域软件国产化需求的快速提升，公司业绩持续增长。2019年至2021年，发行人分别实现营业收入11,584.20万元、16,186.06万元、19,269.40万元，最近三年年均复合增长率为28.97%；净利润分别为-1,259.12万元、3,264.87万元、5,035.64万元，保持高速增长态势，公司盈利能力稳步增强。

公司将以本次发行上市为契机，通过募集资金投资项目的顺利实施，不断巩固和增强公司在行业的市场优势地位，进一步提升盈利能力。

基于上述分析，公司管理层认为，公司具备持续经营能力，未来发展前景广阔，报告期及可预见的未来，不存在对公司持续经营有重大不利影响的事项，但公司未来的经营业绩和盈利能力可能会受到一些风险因素的影响，具体情况参见本招股说明书“第四节风险因素”。

十五、资产负债表日后事项、或有事项及其他重要事项

（一）资产负债表日后事项

截至本招股说明书签署日，发行人不存在需要说明的资产负债表日后事项。

（二）或有事项

截至本招股说明书签署日，发行人不存在需要说明的或有事项。

（三）其他重要事项

截至本招股说明书签署日，发行人不存在需要说明的其他重要事项以及重大担保、诉讼等事项。

十六、财务报告审计截止日后的财务信息及主要经营状况

财务报告审计截止日至本招股说明书签署日，公司总体经营情况良好，公

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司的主要经营模式、主要产品、主要客户、税收政策等其他可能影响投资者判断的重大事项未发生其他重大变化。

2022年1-9月与2021年1-9月公司均处于亏损状态，主要系公司营业收入存在明显的季节性特征，前三季度营业收入金额较少，但各项费用在年内相对均匀发生，因此造成季节性亏损的情形。2022年1-9月，公司营业收入较上年同期下降34.79%，净利润、归属于母公司所有者扣除非经常性损益后的净利润较上年同期相比，亏损幅度扩大40.82%、44.25%，主要原因如下：

2022年1-9月，公司经营业绩下降明显，主要系公司2022年3月-6月受疫情的影响，项目推进速度放缓，部分工程仿真软件项目无法按期安装调试和培训，部分仿真产品开发类项目无法在客户现场实施；而去年同期中国航发下

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属单位C的高性能计算平台等项目在2021年7月验收，确认销售收入4,677.02万元，导致营业收入下降。同时，2022年前三季度，公司为提升技术实力、丰富产品体系，持续加大研发投入使得研发费用增加，净利润减少。

纳入非经常性损益的主要项目和金额如下：

2022年1-9月归属于母公司所有者的非经常性损益净额为1,604.83万元，较上年1-9月增加55.62%，主要是由于计入当期损益的政府补助增加所致。

公司预计2022年的营业收入为25,200.00万元至28,000.00万元，较上年

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增长超过30%，2020年-2022年复合增长率预计24.78%-31.53%；预计归属于母公司所有者的净利润为5,700万元至6,900.00万元，较上年增长13.19%至

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第九节募集资金运用和未来发展规划

一、募集资金运用概况

（一）募集资金的投资方向、使用安排

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（二）募集资金投资项目对同业竞争及公司独立性的影响

（三）募集资金使用管理制度

（四）募集资金重点投向科技创新领域的具体安排

二、募集资金投资项目具体情况

（一）研发中心建设项目

1、项目基本情况

本项目通过租赁新的办公场地、购入软硬件设备和引进技术人才，改善研发环境和辅助设备，对声学仿真软件、结构仿真软件、电磁仿真软件、光学仿真软件及多物理场仿真软件、CADforCAEPlexian进行持续优化升级研发；提升公司自主研发能力、科技成果转化能力和试验检测能力，强化前沿技术研发实力，切实增强公司整体技术水平，进而提升产品质量和性能，提高客户满意度，增强客户黏性，提高公司盈利能力和整体实力。

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2、项目建设的必要性

（1）进一步提升技术优势，提升产品竞争力

当前，新一代信息技术与实体经济加速融合，推动制造业加快向数字化网络化和智能化转型。智能制造的实现离不开工业软件的支持。随着3D、虚拟现实、物联网、大数据、云计算、人工智能等新技术逐渐进入工程仿真领域，工业软件对工业元素描述更精确、更细致，仿真模型得到持续动态优化，软件与工业实际应用结合更紧密，工程仿真软件是工业软件未来发展重点。公司通过募集资金投资项目建设，将进一步完善公司各项核心技术，提升公司研发人员的科研攻关能力，提高技术创新与需求转化速度，满足新产品开发和新领域需要，增强产品技术竞争力。

（2）改善研发环境，吸引优秀研发人才，保持公司创新能力

基于公司的技术储备和下游合作单位的产品需求，公司已经储备了若干研发项目，这些项目资金需求大、研发难度大、技术要求高、实验耗时长、项目管理复杂，现有的研发场地、实验环境、人才储备等难以满足需要。

研发中心的建设为公司持续的研发投入提供了进一步的资金保障，作为企业开展产品设计研发的主要平台，研发中心是提升公司自主创新能力建设的关键一环。公司尚处于成长期，只有不断加强人才建设，完善研发团队，才能保持公司的创新能力。本项目实施将扩充研发团队、提升研发软硬件配置，有助

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于吸引国内外专家及专业技术人才的加入，进而为公司研发创新能力及技术水平提供保障，持续提高公司的核心竞争力。

（3）项目建设是加快我国CAE软件国产化进程的重要举措

研发类高端工业软件是我国工业化的痛点。我国虽已是全球第一大工业国，但是我国工业软件整体发展水平大幅落后于欧美发达国家，根据《中国工业软件产业白皮书（2020）》，2019年中国工业软件市场仅占全球大约6%的份额。我国自主研发的工业软件面临“管理软件强，工程软件弱。低端软件多，高端软件少”的现状，95%的研发设计类工业软件依赖进口。在CAE软件领域，国内市场前十大供应商全部为境外企业，关键技术环节自主可控性低。我国CAE软件市场国产替代、高端化、定制化需求迫切，行业未来发展仍有较多壁垒需要突破，高端市场国产化的需求空间较大。深挖客户需求并针对客户个性化需求进行定制开发的能力是供应商增强竞争力和增加客户粘性的重要手段。研发中心项目建设可以提升公司研发能力，应对广泛的下游应用客户和不同的行业需求，满足对CAE软件的高端化定制需求，加快我国CAE软件国产化进程。

3、项目建设的可行性分析

（1）国家产业政策的支持

软件是新一代信息技术的灵魂，是数字经济发展的基础，是制造强国、网络强国、数字中国建设的关键支撑。发展软件和信息技术服务业，对于加快建设现代产业体系具有重要意义。“十四五”时期是我国开启全面建设社会主义现代化国家新征程的第一个五年，全球新一轮科技革命和产业变革深入发展，工业软件行业得到国家产业政策的大力扶持，迎来新的发展阶段。

2020年10月，中央全面深化改革委员会第十四次会议审议通过《关于深化新一代信息技术与制造业融合发展的指导意见》。提出将新一代信息技术，特别是我国所掌握的领先技术应用到制造业领域，与制造业进行融合发展，加强对制造业全要素、全流程、全产业链的管理和改造，提升制造业的数字化、网络化和智能化水平。2021年11月，工信部印发《“十四五”软件和信息技

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术服务业发展规划》，提出围绕软件产业链，加速“补短板、锻长板、优服务”，夯实开发环境、工具等产业链上游基础软件实力，提升工业软件、应用软件、平台软件、嵌入式软件等产业链中游的软件水平，增加产业链下游信息技术服务产品供给，提升软件产业链现代化水平。上述产业政策的出台和实施，对促进我国工业软件行业发展提供了强有力的政策支持和良好的政策环境，为公司本次募投项目实施奠定了扎实基础。

（2）雄厚的研发实力及丰富的研发成果是项目建设的基础

丰富的项目研发经验和可靠的研发能力，保障了公司在未来行业技术竞争中立于优势地位。截至报告期末，公司拥有发明专利21项，软件著作权196个。

（3）公司具备完备的研发体系

公司自成立以来，一直秉承“探索仿真技术，成就客户创新”的理念，专注于CAE核心技术的研究与开发，在实现工程仿真软件行业技术革新、开辟下游行业新应用场景的同时，为我国实现工业软件自主研发、核心技术自主可控和国产化的新局面贡献重要力量。公司已建立了先进、高效的研发体系，公司一直以来始终重视人才队伍的培养和建设，不断引进高端人才，形成不断扩大的优秀研发团队与深厚的人才储备，满足公司技术研发的需求。公司的核心团队在CAE技术应用领域具有十年以上的从业经验，能深刻了解下游客户的核心需

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4、项目与公司现有主要业务、核心技术之间的关系

本次募集资金将投向于研发中心建设项目，项目的目的是持续优化和迭代创新公司现有产品。项目是基于公司战略规划和发展目标审慎制定的，是对公司现有产品的升级和丰富，有利于公司技术创新和产品迭代、扩张销售规模、提高市场占有率、提升核心竞争力。本次募投项目以公司现有主营业务和核心技术为基础，与公司的研发能力、运营能力和管理能力相适应。公司经过多年的发展，已经构建了成熟的研发体系，积累了丰富的研发经验，拥有专业的技术和管理团队，具备从事募投项目所需的市场、人员、技术及管理经验。

5、项目投资概算

6、项目实施进度安排

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7、项目环保情况

本项目建设研发中心，不同于常规生产性项目，不存在废气、废水、废渣等工业污染物。

本项目施工规模较小，以办公场所装修及设备等安装为主，不涉及土建工程、运输物料等，无重大污染。

8、其他

本项目由公司实施，已取得投资项目备案，国家代码为：2206-310115-04-05-995025，不涉及新取得土地或房产情况，不涉及与他人合作情况，不涉及向实际控制人、控股股东及其关联方收购资产的情况。

（二）工业仿真云项目

本项目拟研发和建设工业仿真云平台，包括应用层云端CAE仿真软件研发、平台服务层平台生态体系建设等两部分。云端CAE仿真软件研发是将公司涉及流体、结构、光学、声学、电磁、测控及多学科等多个方向的仿真软件部署到云端，包括前处理器、求解器和后处理器等模块的云化。借助索辰工业仿真云平台的云端CAE仿真软件，用户可以随时随地进行模拟仿真，无需下载安装软件，在任何一台电脑上都可以打开网页进行仿真分析。

（1）深耕CAE软件全产业链，实现公司发展战略

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本项目的成功实施是公司对CAE软件全产业生态链的提升。项目的核心是将云计算技术与设计仿真核心技术相融合，工业设计仿真软件向SAAS方式转变，将CAE软件产品云化，以云服务的方式，为用户提供设计建模、仿真分析、数据存储、专家支持及面向特定场景仿真应用等功能。云平台针对个人用户、企业用户、企业管理员等不同类型的用户提供不同的仿真云门户，用户借助公司的CAE智慧云平台，可以实现随时随地进行模拟仿真分析。本项目将传统CAE软件部署至云端，一方面为软件厂商提供可持续性收入、提升利润率和客户粘性、减少盗版使用；另一方面，为企业用户减少硬件/人力成本、减少一次性支出、实现按需购买。

（2）有利于降低中小企业研发创新成本，拓展更多客户群体

随着企业制造能力和生产效率提升、产品同质化和企业竞争的不断加剧。中小企业不仅需要降低成本，更需要创新，研发出能符合大企业功能性能要求的低成本产品，甚至需要产品功能和性能方面具有独到之处，来赢得大企业的订单。因此，中小企业不能再满足于在标准之下的制造，也不能完全依靠大型企业的图纸来加工，需要对原来的产品进行创新。但中小企业缺经费、缺人才、缺技术，无法搭建完全独立的仿真体系，利用先进科研方法和技术资源增加产品附加值、提升企业竞争力。

本项目的成功实施通过降低仿真应用经费、人才和技术上的壁垒，满足激发中小企业创新活力的需要。

首先，依托云端CAE仿真软件，企业使用仿真服务经费上的壁垒下降。在此基础上，企业无需维持庞大的IT团队以及硬件设备，降低成本；企业从买断式付费转变为订阅制付费，减少一次性支出；由于服务模块化、弹性化，企业可以按需灵活购买，提升IT资源的利用效率。

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最后，依托公司多学科覆盖的仿真核心技术，企业使用仿真服务技术上的壁垒下降。公司深耕CAE软件行业领域十余年，通过持续的研究开发、技术积累和产业化实践，以设计仿真为核心，基于多年积累的在流体、结构、光学、声学、电磁、测控等学科领域的设计仿真优势，能够为多行业、多应用场景的中小企业需求提供仿真服务。基于上述优势，考虑到工业仿真云平台市场规模巨大，本项目成功实施以后，公司将有望拓展更多中小客户群体，为公司未来发展奠定新的增长极。

（1）公司掌握CAE软件应用云化的技术关键，保障项目的技术可行性

本项目将云计算技术与工程仿真核心技术相融合，工程仿真软件向SAAS方式转变，将CAE软件产品云化，以云服务的方式，为用户提供设计建模、仿真分析、数据存储、专家支持及面向特定场景仿真应用等功能。

公司依托多年在流体、结构、电磁、声学、光学及多学科方向核心算法的持续研发投入和技术创新，形成拥有自主知识产权且多学科覆盖的仿真核心技术，构建了项目的技术基础。同时，公司采用全新的CAD建模思路，即保证建模过程中始终使模型具有封闭无缝隙的特点，在模型传递给CAE软件时不需要对CAD模型进行修复就可以生成CAE网格模型，并在软件中进行自动模型修复，有效解决从CAD模型到CAE模型的屏障。

综上所述，公司掌握CAE软件应用云化的技术关键，保障项目在技术上的可行性。

（2）公司拥有专业的研发团队，保障项目研发过程有序进行

公司主营业务为CAE软件研发、销售和服务，所处行业属于知识、技术密集型的行业，因此人才是公司最为核心的竞争力之一。公司自成立以来，十分注重对高端技术人才的引进及培养，经过十几年的行业沉淀，目前公司拥有一支层次合理、结构稳定、技术过硬、经验丰富、专业背景涵盖医用物理、数学、

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计算机、工程、材料、机械等多个学科的高素质专业人才队伍，为公司技术突破和产品迭代更新提供了充足的人力基础。

公司研发人员为129人，占员工总数的比重为63.86%，其中，硕士及以上学历人数为61人（博士25人），占研发人员比重为47.29%。高素质、经验丰富的执行团队为项目研发过程有序、顺利地进行奠定了基础。

（3）公司有丰富的工业知识和经验，保障项目规划符合市场需求

工业软件是工业知识的载体。工业知识包含工业领域知识、行业知识、专业知识、标准和规范等，是工业软件的内涵。没有丰富的工业知识和经验积累，对于只学过计算机专业的工程师，难以设计出先进的、符合工业领域真实需求的工业软件。

公司深耕CAE软件行业十余年，在持续的研究开发、技术积累和产业化实践中积攒了丰富的工业知识和项目经验。同时，公司技术人员拥有较为丰富的专业知识和研发经验，专业背景涵盖物理、数学、计算机、工程、材料、机械等多个学科。在此基础上，公司对行业和客户需求的理解保障了本项目的规划符合市场需求，并有望凭借本地化服务优势抢占更多市场份额。

本项目是基于公司现有核心技术，实现仿真技术在云端的具体实施。属于目前主营业务的延伸，不会改变公司的主营业务模式。

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本项目建设内容为工业仿真云平台的开发、推广及其应用生态的建设，不同于常规生产性项目，不存在废气、废水、废渣等工业污染物。

本项目施工规模较小，以办公场所装修及设备安装为主，不涉及土建工程、运输物料等，无重大污染。

本项目由公司实施，已取得投资项目备案，国家代码为：2206-310115-04-05-341621，不涉及新取得土地或房产情况，不涉及与他人合作情况，不涉及向实际控制人、控股股东及其关联方收购资产的情况。

（三）年产260台DEMX水下噪声测试仪建设项目

本项目在嘉兴科技城购置土地40亩地，新建建筑面积约40,000.00平方米。本项目主要分为三部分建设，分别是制造水下噪声测试仪、检测数据及实验服务以及工程技术软件的销售与技术服务。项目建设成功后，将形成的稳定产品和服务能力如下：

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（1）拓展公司产品线，扩大经营规模

公司主营业务为CAE软件研发、销售和服务。公司坚持面向世界科技前沿，面向国家重大需求，依托多年在流体、结构、电磁、声学、光学、测控等多学科方向核心算法的持续研发投入和技术创新，已形成拥有自主知识产权且多学科覆盖的仿真核心技术。

同时，公司拟在嘉兴索辰建设共享仿真试验中心，未来将成为集软件研发与实验一体的示范基地，工程物理试验测试包括风洞试验室、声学检测实验室、大型设备耐候性监测实验室、非接触测量实验室等。这些试验室对内可以用来验证公司CAE软件产品仿真的准确性，也可对外提供技术服务，依据不同客户具体的工程试验要求，进行定制化的工程物理试验服务。上述新增的产品和服务都能为公司增加销售收入，增加公司的盈利增长点。

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（2）有利于高质量研发人才的引进，提升企业的整体研发试验力量目前，公司在上海、北京都地已建立软件研发基地，由于场所、人才等方面的限制，在大型设备耐候性监测试验服务、非接触式测量试验、流体与气体扩散试验方面，还没有形成对外服务能力。

（1）业务资质和前期积累的客户资源，为项目实施奠定了基础

公司于2007年被评定为软件企业，于2010年被评定为高新技术企业，并取得与公司业务相匹配的军工业务资质。公司在2018年第14届全国高性能计算学术年会上获得“国产自主CAE软件产品创新大奖”，在2018年第14届中国CAE工程分析技术年会上获得“中国CAE最佳实践案例奖”，在2019年第15届中国CAE工程分析技术年会上获得“中国数字仿真自主软件创新奖”。

通过多年的市场推广和客户开发，公司积累了优质的客户资源，覆盖国防军工、航空航天、兵器船舶、重型机械、地面交通、动力设备等行业。报告期内，公司主要客户群体为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等九大军工集团及中科院下属的科研院所等。

因此，业务资质和前期积累的客户资源，为今后本项目的市场开拓提供了坚实的基础。

（2）公司具有深厚的技术积累，保障项目顺利运营

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公司始终注重研发及创新，高度重视科技成果与产业应用的深度融合，不断提升新理念、新技术转化为工程仿真软件或仿真产品开发的效果，为国防军工现代化、工业信息化的建设贡献重要的力量。公司已经形成了流体、结构、电磁、声学、光学、测控等各领域的多项核心技术。

上述三项专利为本项目声学产品生产、气体扩散研究等奠定了一定的技术基础。

（3）本项目建设获得了当地政府在政策、场地等方面的支持

2016年，浙江提出《关于补齐科技创新短板的若干意见》，激活企业创新主体、推动重大创新项目、打通科技成果转化通道，补齐科技创新第一短板，率先建成创新型省份和科技强省。同时，在研发机构建设、引进培育重大创新项目等方面给予重大财政支持，最高3,000万，同时将设立20亿元省科技成果转化引导基金，全力支持科技创新补短板。2015年，嘉兴科技城成功创建省级高新技术产业园区，属于浙江省四大科技平台之一，以网络信息技术产业和高端装备制造业为主导产业，进一步在科技体制改革和技术创新推动转型升级等方面先行先试。公司已在嘉兴市科技城购置40亩土地，规划建设40,000平方米建筑物，完全能够满足项目研发、实验、生产和技术中心场地要求。

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本次募集资金将投向于年产260台DEMX水下噪声测试仪建设项目，项目是基于公司战略规划和发展目标审慎制定的，是对公司现有流体、声学等学科业务产品的升级和丰富，有利于公司技术创新和产品迭代、扩张销售规模、提升核心竞争力。本次募投项目以公司现有主营业务和核心技术为基础，与公司的研发能力、销售能力、运营能力和管理能力相适应。公司经过多年的发展，已经构建了成熟的研发体系，积累了丰富的研发经验，拥有专业的技术和管理团队，具备从事募投项目所需的市场、人员、技术及管理经验。

6、项目实施进度计划

本项目企业自拿到土地起建设周期为24个月。项目的施工与设备安装必须按照国家的专业技术规范和标准执行，装修工程及设备安装、人员培训的进度安排见下表：

本项目已取得环评备案，备案号为201933040200000063。

（1）废水的治理措施

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本项目外排废水主要为生活污水，生活污水经单独生活污水处理设施处理后达标入网排放，废水排放执行GB8978-1996《污水综合排放标准》三级标准。

（2）废气的治理措施

本项目水下噪声测试仪的生产过程主要为设备的装配过程，无废气产生；实验和软件开发项目均不存在生产过程。

（3）噪声的治理措施

选用低噪声设备，合理布局，并采取隔噪，减噪措施。

①充分考虑布局的合理性、有效性，高噪声车间应尽可能远离厂内公建、行政、生活区。

②厂区合理布局。在厂区布局设计时，应尽量考虑将主车间设置在厂中心，周围建造仓库、原材料储存库等辅助房，这样可阻挡主车间的噪声传播，尽量把主车间的噪声影响限制在厂区范围内，降低噪声对外界的影响。

③在厂区四周种植绿化隔离带，选择吸声能力及吸收废气能力强的树种。

④加强设备的日常维修、更新，确保所有设备尤其是噪声污染设备处于正常工况。

（4）固体废弃物处置

生产过程中不产生工业废物；生活垃圾委托环卫部门及时清理，卫生填埋。

本项目在嘉兴科技城购置土地40亩地，新建建筑面积约40,000.00平米，已取得浙江省企业投资项目备案，项目代码为2019-330402-40-03-808351。

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本项目实施不涉及与他人合作情况，不涉及向实际控制人、控股股东及其关联方收购资产的情况不涉及向实际控制人、控股股东及其关联方收购资产的情况。本次发行上市的董事会召开前，该项目已启动实施，公司前期已投入6,590.00万元，上述资金不进行募集资金置换，募集资金拟投入12,210.00万元。

（四）营销网络建设项目

本项目拟在上海、北京、成都、西安、武汉等7个城市分三年增设营销中心。由于公司客户主要为军工单位及科研院所，潜在客户在北京、上海、成都、西安等7个主要城市较为集中，如航天科工、航天科技、中国船舶等集团在前述城市下属单位较多，公司选择客户相对集中的重点城市并进行营销网络建设。本项目建设有利于公司深化在全国主要业务区域发展和渠道建立，将提升公司在全国的市场占有率和品牌影响力。另外，营销中心的增设，可为公司提供信息资源与业务资源，补充服务能力，提升公司价值。本项目投资主要用于场地租赁和装修、软硬件购置、办公设备购置、人员薪资、市场开发和品牌推广。

（1）项目实施有利于公司更好的挖掘市场需求、服务客户

公司主要的客户为军工单位及科研院所，客户遍布全国，公司相比于国外竞争对手的优势之一，就是公司更优质、全面的本地化服务。公司目前在部分城市营销网络广度、密度不足，使得公司在部分区域业务的深度服务能力不够，尤其是疫情发生以来，跨地区人员流动受到一定限制，影响了公司的客户服务能力，是公司进一步提升业绩的掣肘之一。本项目拟在上海、北京、成都、西

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安、武汉等7个城市分三年增设营销中心，基于营销网络广度、密度的大幅提升，各渠道商的业务覆盖面将更为集中，有利于为客户提供更具特色的深度服务，同时更好的挖掘市场需求，提升公司的综合竞争力。

（2）分散公司的销售力量布局，提升公司应对突发事件的能力公司目前主要的销售力量在公司总部上海，但是公司的客户分散在全国各地区。自2020年新冠疫情发生以来，疫情多次反复，为公司人员的客户拓展活动带来了诸多不便。因此，公司在客户或潜在客户相对集中地城市建设营销中心，有利于公司分散销售力量，提升公司应对突发事件的能力，有利于公司业绩的平稳持续发展。

（3）提升公司影响力，为公司营收规模稳健增长提供保障

作为国内领先的CAE软件提供商，公司目前在国内市场积累了一定的技术和市场优势。但是为了进一步扩大国内市场，尤其是中大型企业市场，公司需要进一步提升品牌影响力，增强国内市场布局及推广力度，提高品牌知名度和美誉度的同时，完善国内营销网络和营销团队的布局。

（1）公司具有高效的营销管理体系和管理团队作为保障

公司经过多年的市场探索，建立了高效的营销管理体系。历经多年的探索和发展，伴随着业务领域的不断拓展、服务模式的不断创新、企业规模的持续扩大，公司已经形成一套完整的营销管理制度和符合自身的营销模式，公司的管理层均具备多年的本行业营销、技术和管理经验，对各细分领域市场具有极高的敏感性和前瞻性，善于分析市场、把握机会，为公司发展制定合理的销售规划。

营销服务网络建设的高效性和管理制度对于公司主营业务的正常运营和拓展起到了至关重要的作用。公司拥有一批高素质的研发、管理及市场营销团队，并具有积极的创业精神和扎实的工作作风，具备丰富的行业管理经验，对市场

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和技术发展趋势具有一定的把握能力，领导公司继续保持长期、稳定及健康的成长，为项目的实施提供了管理保证。

（2）良好的品牌形象及市场地位为项目实施提供了保障

公司多年来深耕工程仿真软件市场，目前已成为国内的技术领先企业之一，在行业内树立了良好的口碑和品牌知名度，现有用户对公司产品认知程度和接受程度较高，有利于公司产品在日益激烈的行业竞争中脱颖而出，为公司跨区域的业务拓展奠定了市场基础，有效保障了本项目建设的顺利实施。

本项目的实施主要目的是提升公司的销售能力，为公司产品销售、主营业务规模的扩大提供进一步保障，同时，也能提升公司的客户服务能力和市场需求挖掘能力，提升公司综合竞争力。

按营销中心划分的投资明细见下表：

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本项目建设期为36个月（3年）。第一年在北京、上海、成都、西安四个城市建设营销中心；第二年在武汉、沈阳建设营销中心；第三年在深圳建设营销中心。项目建设完成以后，将显著提高公司的产品在各个营销中心所覆盖区域的品牌知名度，进而提升公司产品的市场占有率。

本项目为营销网络建设，不同于常规生产性项目，不存在废气、废水、废渣等工业污染物。

本项目已取得投资项目备案，国家代码为：2206-310115-04-05-925465，不涉及新取得土地或房产情况，不涉及与他人合作情况，不涉及向实际控制人、控股股东及其关联方收购资产的情况。

（五）补充流动资金

1、项目概况

为保障公司在发行上市后继续保持快速、健康发展，公司综合考虑了行业发展趋势、自身经营特点、财务状况及未来发展规划，拟将本次募集资金中的30,000.00万元用于补充流动资金，以满足公司生产经营的资金需求，优化资本结构，为公司后续巩固市场地位、拓展市场空间打下坚实基础。

2、项目实施的必要性

报告期内，公司规模快速扩张，客户覆盖范围和新签订单金额逐年增长，市场地位与产品竞争力不断上升，公司营业收入三年年均复合增长率达28.97%。公司在培育和引进高端人才、CAE关键技术和产品研发投入等方面均需要大量且持续的流动资金，补充流动资金具有必要性。

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三、公司的战略规划，报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果，未来规划采取的措施

（一）公司的战略规划

公司将基于国产替代背景，在学科全覆盖基础上完善产品功能，进一步深度介入国防军工、航空航天及兵器船舶等市场；同时，凭借CAE多学科覆盖产品线及模块化系统平台开发前端优势，将业务纵向延伸试验测试服务；在产品线层次，基于丰富的产品线与完整的产业链业务，公司业务向新兴领域拓展，构建国产工程仿真软件全产业链生态圈；提供工业仿真智慧云平台，构建云仿真生态环境。未来，公司将遵循自主研发的发展战略，依靠自身的创新能力和技术优势，持续开发新产品、开拓新市场，促进公司持续、稳步、健康发展，努力成为具有国际竞争力的CAE软件全产业链的综合解决方案提供商。

（二）公司的报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果

1、重视CAE软件技术原创研发，提高技术壁垒

公司自成立以来，一直秉承“探索仿真技术，成就客户创新”的理念，专注于CAE核心技术的研究与开发。截至报告期末，公司已形成多项CAE核心技术，取得21项发明专利、196项软件著作权，并储备了多项非专利技术。通过持续的研发投入，公司不断提高工程领域的产品性能问题解决能力，结合国防军工、航空航天、兵器船舶、核工业等行业独特工程应用需求，开发出多款工程仿真软件。截至报告期末，发行人及子公司共拥有软件著作权196项，发明专利21项。2019年以来，公司在《科学与技术》《噪声与振动》《科学技术创新》《应用数学进展》等期刊发表专业论文13篇。公司于2007年被评定为软件企业，于2010年被评定为高新技术企业。公司在2018年第14届全国高性能计算学术年会上获得“国产自主CAE软件产品创新大奖”，在2018年第14届中国CAE工程分析技术年会上获得“中国CAE最佳实践案例奖”，在2019年第15届中国CAE工程分析技术年会上获得“中国数字仿真自主软件创新奖”。

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CAE软件领域是集流体、结构、电磁、声学、光学、测控等众多学科技术综合运用的成果，是一个多学科交叉、知识密集型的产业，涉及的学科跨度大、技术复杂程度高，企业研发技术的沉淀与工程项目的经验积累是一个长期的过程。长期以来，公司坚持以自主创新为驱动，通过持续的研究开发、技术积累和产品创新，掌握了一系列核心技术，且不断突破并积累领先的核心算法经验，构筑了业内领先的核心技术壁垒优势。

2、深耕行业，积极参与国家级项目

基于公司在国内CAE领域的核心技术优势，公司参与了六项国家级重点专项，其中一项为牵头单位，五项为参研单位。2020年2月，公司与中船重工、航空工业下属科研院所及单位、中科院下属科研院所、上海交通大学等7家单位，共同承担国家重大科研专项—A项目，公司为牵头单位，其他7家军工单位及科研院所为参研单位或验证单位。同时，公司作为参研单位，还参与分别由中国航发、中科院牵头的两项国家重大科研专项—B项目和C项目，独立承担其中若干子课题研发任务。2017年至今，公司参与“国家重点研发计划”——“高性能计算”下的三项重点专项，分别为“高性能应用软件协同开发优化平台与工具”专项、“大型船舶与海洋工程流固耦合与流声耦合高性能应用软件系统”专项、“中小企业数值模拟与计算应用社区”专项，三项重点专项均为重大共性关键技术与应用示范类专项，公司分别负责面向流体和结构自主软件的开发和集成、大规模计算仿真和优化设计的示范应用、智能化工作流管理与远程交互可视化技术研究等子课题的研发攻关任务。

3、注重骨干人才培养

公司高度重视人才的培养，将人才培养作为公司重中之重。一方面，为了保证人才引进和招聘质量，公司建立了一套严格完善的人才选拔机制。首先搭建了具备丰富多样的人才引进渠道；其次制定了严格的招聘制度、流程和标准，在人员招聘上做到公开、公平、公正、科学合理，在保证人员的素质和质量的基础上，引进各类优秀人才；另一方面，公司根据业务的需要定期或不定期举行各种培训、加速人才的成长，为公司未来的业务发展打下基础。

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4、重视品牌形象建设

公司多年来深耕CAE软件市场，目前已成为国内的知名企业之一，在行业内树立了良好的口碑和品牌知名度，现有用户对公司产品认知程度和接受程度较高，有利于公司产品在日益激烈的行业竞争中脱颖而出，为公司跨区域的业务拓展奠定了市场基础。

5、积极开拓优质客户

通过多年的市场推广和客户开发，公司主要客户群体为中国航发、中国船舶、航空工业、航天科技、航天科工、中国电子、中国电科、中核集团、中国兵工等九大军工集团及中科院下属的科研院所等。由于政府或军工业务具有连续性，公司积累的政府、军队等客户资源将为公司的盈利持续性提供良好保障。在业务拓展方面长年积累的丰富的经验和客户资源，为今后公司的市场开拓提供了坚实的基础。

（三）未来规划采取的措施

1、坚持技术和创新驱动，持续加强产品研发

公司未来将遵循自主研发的发展战略，依靠自身的创新能力和技术优势，持续开发新产品、开拓新市场，促进公司持续、稳步、健康发展，努力成为具有国际竞争力的CAE软件全产业链的综合解决方案提供商。

公司的研发实力对于企业的发展具有关键的意义，而研发水平高低很大程度上取决于研发队伍的素质。公司自成立以来，便十分注重对高端技术人才的引进及培养，经过十几年的行业沉淀，目前公司已经具备一支层次合理、结构稳定、技术过硬、经验丰富的高素质专业人才队伍。公司拥有多名海内外知名技术专家组成的专家团队，在重点项目、创新型项目的解决方案设计以及国家重点项目前沿技术研发中起牵头和指导作用。同时，以雄厚的资金实力作为支撑，公司致力于技术上的突破创新，立志研发世界一流产品。

2、品牌营销及管理能力

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企业经营的是品牌，它是企业无形资产的总和。从商品运营到资本运营，不管企业拥有多少资产，但如果没有创建强势的品牌，企业必将面临困境，其长久发展的能力也得不到保证。品牌创建比市场营销更具战略性，它使得企业经营战略更加明确。打造索辰品牌，需要公司全体员工共同的努力。目前，公司从战略层面上已经制定了品牌营销的发展战略，募投项目中的营销网络建设项目，其作用之一也是为了提升公司的品牌知名度以及品牌覆盖率。

3、加强人才引进与培养，为公司发展提供智力保障

在团队建设方面将进一步重点培养和引进集物理工程、模型处理、机械结构、软件工程等多领域人才的科研开发队伍，加强专业管理团队建设，形成公司以人才为核心的软实力。公司内部员工对公司的业务状况及运营理念熟悉，已经融入公司的企业文化之中，与公司有着共同的价值观与使命感，而且忠诚度较高，容易接受指挥和领导，易于沟通和协调，易于贯彻执行方针决策，易于发挥组织效能。而新员工的加入，会带来新的观点和新的思想，为公司的企业文化注入一股新的活力，对于需要高度的创新意识的企业文化有重要意义，有利于公司经营管理和产品创新，防止企业文化的内部僵化。

4、加强产学研协作，掌握最新行业动态

未来公司将坚持“产学研”相结合的技术创新路线，以合作项目为纽带，全面展开并深化与国内外科研机构、优秀院校以及科研专家的战略合作，与科研院所的教授、博士等高端人才建立交流的渠道，充分利用外部资源，及时把握行业技术最新研究方向，掌握行业发展新知识、新技术，为公司技术创新提供有力支持。

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第十节投资者保护

一、投资者关系的主要安排

（一）信息披露制度和程序

1、信息披露制度

公司制定了《信息披露管理制度》，对公司信息披露的基本原则、信息披露的一般要求、信息披露的内容、信息披露的程序、信息披露的职责、保密措施、监督管理等做了详细规定。

2、信息披露程序

定期报告披露程序：

（3）董事会审议通过；

（4）监事会对董事会编制的定期报告进行审核，以监事会决议的形式提出书面审核意见；

（5）董事、高级管理人员对定期报告签署书面确认意见；

（7）董事会秘书或证券事务代表报上交所审核后公告。

临时报告披露程序：

（1）公司涉及董事会、监事会、股东大会决议，独立董事意见的信息披露遵循以下程序：

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①负责信息披露事务部门根据董事会、监事会、股东大会召开情况及决议内容编制临时报告；独立董事意见直接由董事会秘书或证券事务代表报上交所审核后公告；

②以董事会名义发布的临时报告应提交董事长审核签发；

③以监事会名义发布的临时报告应提交监事会主席审核签发；

④董事会秘书或证券事务代表报上交所审核后公告。

（2）公司重大事项的报告、传递、审核、披露程序：

③董事会秘书将审定、审批的信息披露文件提交上海证券交易所审核，经审核后在指定媒体上公开披露。

（二）投资者沟通渠道的建立情况

公司制定了《投资者关系管理制度》，规定投资者关系工作的基本原则包括充分披露信息原则、合规披露信息原则、平等对待投资者原则、诚实守信原则、高效低耗原则、互动沟通原则。

公司尽可能通过多种方式与投资者进行及时、深入和广泛的沟通，并借助互联网等便捷方式，提高沟通效率、保障投资者合法权益。公司可多渠道、多层次地与投资者进行沟通，沟通方式应尽可能便捷、有效，便于投资者参与。公司与投资者沟通的方式包括但不限于：（1）公告（包括定期报告和临时报告）；（2）股东大会；（3）公司网站、信息披露指定媒体；（4）一对一沟通；

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（三）未来开展投资者关系管理的规划

公司通过信息披露与交流，加强与投资者及潜在投资者之间的沟通，增进投资者对公司的了解和认同，提升公司治理水平，以实现公司整体利益最大化和保护投资者合法权益。

公司将通过充分的信息披露加强与投资者的沟通，促进投资者对公司的了解和认同，提高公司的诚信度，树立公司在资本市场的良好形象，树立尊重投资者、尊重投资市场的管理理念，建立与投资者互相理解、互相尊重的良好关系，形成服务投资者、尊重投资者的企业文化。通过建立与投资者之间通畅的双向沟通渠道，促进公司诚信自律、规范运作，提高公司透明度，改善公司的经营管理和治理结构。投资者关系管理的最终目标是实现公司价值最大化和股东利益最大化。

公司将加强与中小投资者的沟通和交流，建立和投资者沟通的有效渠道，定期与投资者见面。

二、股利分配政策

（一）发行后的股利分配政策和决策程序

根据《公司章程（草案）》和《上海索辰信息科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市后三年（含上市当年）内股东分红回报规划》，本次发行完成后，公司的股利分配政策如下：

1、股利分配的基本原则

公司实行连续、稳定的利润分配政策，具体利润分配方式应结合公司利润实现状况、现金流量状况和股本规模进行决定。公司董事会和股东大会在对利润分配政策的决策和论证过程中，应当充分考虑独立董事和公众投资者的意见。

2、股利分配的决策程序和机制

（1）公司董事会应根据所处行业特点、发展阶段和自身经营模式、盈利水平、资金需求等因素，研究和论证公司现金分红的时机、条件和最低比例、调

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整的条件及其决策程序要求等事宜，拟定利润分配预案，独立董事发表明确意见后，提交股东大会审议。独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议。监事会应当就利润分配的提案提出明确意见。

（3）股东大会审议利润分配方案前，应通过多种渠道主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见和诉求，及时答复中小股东关心的问题。

（4）公司因特殊情况无法按照既定的现金分红政策或最低现金分红比例确定当年利润分配方案时，应当披露具体原因以及独立董事的明确意见。

（6）如因公司外部经营环境或者自身经营状况发生较大变化而需要对《公司章程》确定的利润分配政策进行调整或者变更的，应当经过详细论证后根据《公司章程》规定履行相应的决策程序，并经出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过。调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和上交所的有关规定。

3、股利分配的具体政策

（1）股利分配的形式

公司可以采取现金、股票、现金与股票相结合或法律、法规允许的其他方式分配股利；凡具备现金分红条件的，公司原则上应当优先采用现金分红的利润分配方式。在满足公司现金支出计划的前提下，公司可根据当期经营利润和现金流情况进行中期现金分红。

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公司原则进行年度利润分配，在有条件的情况下，公司董事会可以根据公司经营状况提议公司进行中期现金分红。

（3）公司实行现金分红的条件

在满足①公司该年度实现的可分配利润（即公司弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值；②审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；③公司无重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金项目除外）的情况下，公司应当进行现金分配，且每年以现金方式分配的利润（包括中期已分配的现金红利）不少于当年实现的可分配利润的10%或连续三年以现金方式累计分配的利润不少于该三年实现的年均可分配利润的30%；在不满足前述条件的情况下，公司可根据实际情况确定是否进行现金分配。

重大投资计划或重大现金支出指以下情形之一：

1）公司未来12个月内拟对外资本投资、实业投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计净资产的50%，且超过3,000万元；

2）公司未来12个月内拟对外资本投资、实业投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超过公司市值的50%以上；

3）公司未来十二个月内拟对外资本投资、实业投资、收购资产或者购买设备的累计支出达到或者超过公司最近一期经审计总资产的30%。

（4）公司实行现金分红的比例

公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：

1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%；

2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%；

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3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%。公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。“重大资金支出安排”的标准参照前述“重大投资计划或重大现金支出”标准执行。

（5）公司发放股票股利的条件

公司主要的分红方式为现金分红。在履行上述现金分红之余，在公司符合上述现金分红规定，且营业收入快速增长，股票价格与股本规模不匹配，发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，公司董事会可以提出发放股票股利的利润分配方案交由股东大会审议。在公司有重大投资计划或重大现金支出等事项发生或者出现其他需满足公司正常生产经营的资金需求情况时，公司可以采取股票方式分配股利。

公司采用股票股利进行利润分配的，应当以给予股东合理现金分红回报和维持适当股本规模为前提，并综合考虑公司成长性、每股净资产的摊薄等因素。

（二）本次发行前后股利分配政策的差异情况

三、发行人本次发行前滚存利润的分配安排和已履行的决策程序

经公司2022年第一次临时股东大会决议，本次发行完成后，公司首次公开发行股票前的滚存的未分配利润由发行后新老股东依其所持股份比例共同享有。

四、股东投票机制

《公司章程（草案）》及其附件《股东大会议事规则》对股东投票机制作

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出了规定，包括采取累积投票制选举公司董事、中小投资者单独计票机制、法定事项采取网络投票方式召开股东大会进行审议表决、征集投票权等，具体内容如下：

股东大会就选举董事、监事进行表决时，根据本章程的规定或者股东大会的决议，应当实行累积投票制。独立董事和非独立董事实行分开投票。

股东大会审议影响中小投资者利益的重大事项时，对中小投资者表决应当单独计票。单独计票结果应当及时公开披露。

股东大会将设置会场，以现场会议形式召开，公司还将提供网络投票的方式为股东参加股东大会提供便利。股东通过上述方式参加股东大会的，视为出席。股东可以亲自出席股东大会，也可以委托代理人代为出席和表决。

公司董事会、独立董事、持有百分之一以上有表决权股份的股东或者依照法律、行政法规或者国务院证券监督管理机构的规定设立的投资者保护机构，可以作为征集人，自行或委托证券公司、证券服务机构，公开请求公司股东委托其代为出席股东大会，并代为行使提案权、表决权等股东权利。

五、承诺事项

具体内容参见本招股说明书“附件1承诺事项”。

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第十一节其它重要事项

一、重大合同

（一）销售合同

截至2022年6月30日，发行人已履行和正在履行的金额1,000.00万元以上，对公司报告期内生产经营、财务状况或公司未来发展具有重大影响的销售合同如下：

（二）采购合同

截至2022年6月30日，发行人已履行和正在履行的金额500.00万元以上，对公司报告期内生产经营、财务状况或公司未来发展具有重大影响的采购合同如下：

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（三）借款合同

截至2022年6月30日，发行人正在履行的1,000.00万元以上的重大借款合同如下：

（四）授信合同

截至2022年6月30日，发行人正在履行的授信协议如下：

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截至报告期末，该授信项下正在履行的借款为索辰科技于2021年10月8日申请的450万元借款，借款期限为12个月

（五）其他重大合同

1、购房合同

2018年6月15日，子公司上海索天与御河硅谷（上海）建设发展有限公司签订《上海市商品房预售合同》，以3,897.21万元的价格向后者购买了位于上海市浦东新区五星路676弄27号房屋及土地使用权。2019年9月19日，上海索天取得了《不动产权证书》。

2、工程施工合同

二、对外担保

截至报告期末，发行人不存在对外担保情形。

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三、重大诉讼或仲裁事项、重大违法行为

（一）发行人的重大诉讼或仲裁事项

截至本招股说明书签署日，发行人不存在对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项。

（二）控股股东或实际控制人、控股子公司，发行人董事、监事、高级管理人员和核心技术人员的刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项

截至本招股说明书签署日，发行人控股股东、控股子公司，发行人董事、监事、高级管理人员和核心技术人员不存在作为一方当事人可能对发行人产生影响的刑事诉讼、重大诉讼或仲裁事项。

（三）董事、监事、高级管理人员和核心技术人员最近3年涉及行政处罚、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案调查情况

截至本招股说明书签署日，发行人董事、监事、高级管理人员和核心技术人员最近3年不存在涉及行政处罚、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案调查情况。

四、控股股东、实际控制人报告期内的重大违法行为

发行人控股股东、实际控制人报告期内不存在重大违法行为。

1-1-352

本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

年月日

1-1-353

本人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

发行人控股股东、实际控制人：______________

陈灏

1-1-354

本公司已对招股说明书进行了核查，确认不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

项目协办人：______________

保荐代表人：____________________________

程韬陈佳一

保荐机构总经理：_______________

李军

保荐机构董事长、法定代表人：______________

周杰

海通证券股份有限公司

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本人已认真阅读上海索辰信息科技股份有限公司招股说明书的全部内容，确认招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对招股说明书真实性、准确性、完整性、及时性承担相应法律责任。

保荐机构董事长：_______________

1-1-356

本所及经办律师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的法律意见书无矛盾之处。本所及经办律师对发行人在招股说明书中引用的法律意见书的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

经办律师：__________________________________________

金奂佶李博然楼晶晶

律师事务所负责人：______________

张学兵

北京市中伦律师事务所

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本所及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本所出具的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所鉴证的非经常性损益明细表等无矛盾之处。本所及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的审计报告、内部控制鉴证报告及经本所鉴证的非经常性损益明细表等的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

签字注册会计师：____________________________

章祥徐云平

会计师事务所负责人：______________

余强

中汇会计师事务所（特殊普通合伙）

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本机构及签字注册资产评估师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的资产评估报告无矛盾之处。本机构及签字注册资产评估师对发行人在招股说明书中引用的资产评估报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

签字注册资产评估师：____________________________

章波柴山

资产评估机构负责人：______________

俞华开

坤元资产评估有限公司

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本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

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本机构及签字注册会计师已阅读招股说明书，确认招股说明书与本机构出具的验资复核报告无矛盾之处。本机构及签字注册会计师对发行人在招股说明书中引用的验资复核报告的内容无异议，确认招股说明书不致因上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

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第十三节附件

按照《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第41号——科创板公司招股说明书》的规定，以下文件为本招股说明书附件：

（一）发行保荐书；

（二）上市保荐书；

（三）法律意见书；

（四）财务报表及审计报告；

（五）公司章程（草案）；

（八）内部控制鉴证报告；

（九）经注册会计师鉴证的非经常性损益明细表；

（十）中国证监会同意发行人本次公开发行注册的文件；

（十一）其他与本次发行有关的重要文件。

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附件1承诺事项

（一）关于股份锁定的承诺

1、公司控股股东、实际控制人及其控制主体出具的承诺

公司控股股东、实际控制人陈灏承诺：

“一、自索辰科技在中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市之日起36个月内，本人不转让或者委托他人管理本人在索辰科技首次公开发行股票并上市之前直接或间接持有的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本人直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本人仍应遵守上述承诺。

二、在上述承诺锁定期届满后，本人若仍然担任索辰科技的董事、监事或高级管理人员，在任职期间每年转让的股份不超过本人直接或间接所持有索辰科技股份总数的25%，在不再担任董事、监事或高级管理人员后半年内不转让本人所直接或间接持有的索辰科技股份。

三、作为索辰科技核心技术人员，自所持首发前股份限售期满之日起4年内，本人每年转让的首发前股份不得超过上市时所直接或间接持有索辰科技首发前股份总数的25%，减持比例可累积使用，在自索辰科技离职后半年内不转让本人所直接或间接持有的索辰科技首发前股份。

四、本人在索辰科技股票上市前直接或间接取得的索辰科技股份如在锁定期满后两年内减持的，该等股票的减持价格将不低于发行价；索辰科技上市后6个月内，如索辰科技股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，本人在索辰科技股票上市前直接或间接取得的索辰科技股份的锁定期限自动延长6个月。上述发行价指索辰科技首次公开发行A股股票的发行价格；若上述期间索辰科技发生派发股利、送红股、转增股本、增发新股或配股等除息、除权行为，则上述价格将按照中国证监会、上海证券交易所有关规定进行相应调整。

五、上述股份锁定承诺不因本人不再作为索辰科技实际控制人而终止，亦不因本人职务变更、离职等原因而终止。

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公司股东宁波辰识、宁波普辰、上海索汇承诺：

“一、自索辰科技在中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市之日起36个月内，本企业不转让或者委托他人管理本企业在索辰科技首次公开发行股票并上市之前直接或间接持有的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本企业直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本企业仍应遵守上述承诺。

二、本企业在索辰科技股票上市前取得的索辰科技股份如在锁定期满后两年内减持的，该等股票的减持价格将不低于发行价；索辰科技上市后6个月内，如索辰科技股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，本企业在索辰科技股票上市前取得的索辰科技股份的锁定期限自动延长6个月。上述发行价指索辰科技首次公开发行A股股票的发行价格；若上述期间索辰科技发生派发股利、送红股、转增股本、增发新股或配股等除息、除权行为，则上述价格将按照中国证监会、上海证券交易所有关规定进行相应调整。

三、上述股份锁定承诺不因本企业不再受索辰科技实际控制人控制而终止。

2、间接持有公司股份的公司董事、高级管理人员出具的承诺

间接持有公司股份的公司董事、高级管理人员兼核心技术人员王普勇承诺：

“一、自索辰科技在中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市之日起12个月内，本人不转让或者委托他人管理本人在索辰科技首次公开发行股票并上市之前直接或间接持有的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本人直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本人仍应遵守上述承诺。

二、在上述承诺锁定期届满后，本人若仍然担任索辰科技的董事、监事或

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高级管理人员，在任职期间每年转让的股份不超过本人直接或间接所持有索辰科技股份总数的25%，在不再担任董事、监事或高级管理人员后半年内不转让本人所直接或间接持有的索辰科技股份。

五、上述股份锁定承诺不因本人职务变更、离职等原因而终止。

间接持有公司股份的公司董事、高级管理人员谢蓉、毛为喆、杜莉承诺：

二、在上述承诺锁定期届满后，本人若仍然担任索辰科技的董事、监事或高级管理人员，在任职期间每年转让的股份不超过本人直接或间接所持有索辰科技股份总数的25%，在不再担任董事、监事或高级管理人员后半年内不转让

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本人所直接或间接持有的索辰科技股份。

三、本人在索辰科技股票上市前直接或间接取得的索辰科技股份如在锁定期满后两年内减持的，该等股票的减持价格将不低于发行价；索辰科技上市后6个月内，如索辰科技股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，本人在索辰科技股票上市前直接或间接取得的索辰科技股份的锁定期限自动延长6个月。上述发行价指索辰科技首次公开发行A股股票的发行价格；若上述期间索辰科技发生派发股利、送红股、转增股本、增发新股或配股等除息、除权行为，则上述价格将按照中国证监会、上海证券交易所有关规定进行相应调整。

四、上述股份锁定承诺不因本人职务变更、离职等原因而终止。

3、间接持有公司股份的公司监事出具的承诺

间接持有公司股份的公司监事兼核心技术人员原力承诺：

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间接持有公司股份的公司监事贾钧元、唐宇倩承诺：

三、上述股份锁定承诺不因本人职务变更、离职等原因而终止。

4、公司提交首次公开发行股票申请前12个月内新增股东出具的承诺

公司提交首次公开发行股票申请前12个月内新增股东国发基金、航空基金、海南锦玉满堂承诺：

“一、自索辰科技在中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市之日起12个月内，本企业不转让或者委托他人管理本企业在索辰科技首次公开发行股票并上市之前直接或间接持有的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本企业直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本企业仍应遵守上述承诺。

二、在索辰科技于中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市后，自本企业取得索辰科技首发前股份之日起36个月内，本企业不转让或者委托他

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人管理本企业在索辰科技首次公开发行股票并上市之前取得的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本企业直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本企业仍应遵守上述承诺。

5、公司其他股东出具的承诺

①林峰承诺：

二、本人在索辰科技股票上市前取得的索辰科技股份如在锁定期满后两年内减持的，该等股票的减持价格将不低于发行价；索辰科技上市后6个月内，如索辰科技股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，本人在索辰科技股票上市前取得的索辰科技股份的锁定期限自动延长6个月。上述发行价指索辰科技首次公开发行A股股票的发行价格；若上述期间索辰科技发生派发股利、送红股、转增股本、增发新股或配股等除息、除权行为，则上述价格将按照中国证监会、上海证券交易所有关规定进行相应调整。

②公司其他股东潍坊数维、杭州伯乐、宁波赛智、上海旸谷、浙江沃丰、国开科创、上海建元、嘉兴福余、北京国鼎、海宁合鑫、宁波盈胜、舟山瀚理、宁波朗盛、苏州明昕、海宁慧鑫、宁波宝顶赢、北京佳贝、上海建辕承诺：

“一、自索辰科技在中国境内首次公开发行A股股票并在证券交易所上市之日起12个月内，本企业/本人不转让或者委托他人管理本企业/本人在索辰科

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技首次公开发行股票并上市之前直接或间接持有的索辰科技股份，也不由索辰科技回购该部分股份。因索辰科技进行权益分派等导致本企业/本人直接或间接持有索辰科技的股份发生变化的，本企业/本人仍应遵守上述承诺。

（二）关于持股意向和减持意向的承诺

二、本人在锁定期满后两年内减持在公司股票上市前取得的公司股份的，减持价格不低于发行价（如公司上市后有派息、送股、资本公积转增股本、配股及增发等除权除息事项，发行价将相应进行调整）。

四、本人减持所持有的公司股份（且减持前本人与本人一致行动人合计持有公司5%以上股份）时，本人将按照届时有效的规则提前将减持计划以书面方式通知公司，并按照证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。

五、本人因司法强制执行、执行股权质押协议、赠与、可交换债换股、股票权益互换等减持股份的，应当遵循上述承诺。

六、如本人违反上述承诺或法律强制性规定减持公司股票的，本人承诺接受以下约束措施：1）将在股东大会及中国证券监督管理委员会指定的披露媒体上公开说明违反上述减持意向或法律强制性规定减持公司股票的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉；2）持有的公司股份自违反上述减持意向或法

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律强制性规定减持公司股票之日起6个月内不得减持。”公司控股股东、实际控制人陈灏控制的公司股东宁波辰识、宁波普辰、上海索汇承诺：

二、本企业在锁定期满后两年内减持在公司股票上市前取得的公司股份的，减持价格不低于发行价（如公司上市后有派息、送股、资本公积转增股本、配股及增发等除权除息事项，发行价将相应进行调整）。

四、本企业减持所持有的公司股份（且减持前本企业与本企业一致行动人合计持有公司5%以上股份）时，本企业将按照届时有效的规则提前将减持计划以书面方式通知公司，并按照证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。

五、本企业因司法强制执行、执行股权质押协议、赠与、可交换债换股、股票权益互换等减持股份的，应当遵循上述承诺。

六、如本企业违反上述承诺或法律强制性规定减持公司股票的，本企业承诺接受以下约束措施：1）将在股东大会及中国证券监督管理委员会指定的披露媒体上公开说明违反上述减持意向或法律强制性规定减持公司股票的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉；2）持有的公司股份自违反上述减持意向或法律强制性规定减持公司股票之日起6个月内不得减持。”

宁波赛智、杭州伯乐作为合计持有公司5%以上股份的股东，承诺如下：

“一、自本承诺函签署之日至本企业或宁波赛智/杭州伯乐中的一方不再持有公司股份期间，本企业就所持有的公司股份与宁波赛智/杭州伯乐保持一致行

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二、本企业作为与宁波赛智/杭州伯乐合计持有公司5%以上股份的股东，就持股意向及减持意向事宜承诺：

（三）本企业减持所持有的公司股份（且减持前本企业与本企业一致行动人合计持有公司5%以上股份）时，本企业将按照届时有效的规则提前将减持计划以书面方式通知公司，并按照证券交易所的规则及时、准确地履行信息披露义务。

（四）本企业因司法强制执行、执行股权质押协议、赠与、可交换债换股、股票权益互换等减持股份的，应当遵循上述承诺。

（五）如本企业违反上述承诺或法律强制性规定减持公司股票的，本企业承诺接受以下约束措施：1）将在股东大会及中国证券监督管理委员会指定的披露媒体上公开说明违反上述减持意向或法律强制性规定减持公司股票的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉；2）持有的公司股份自违反上述减持意向或法律强制性规定减持公司股票之日起6个月内不得减持。”

（三）关于稳定股价的措施和承诺

为维护公众投资者的利益，增强投资者信心，公司就上市后三年内公司股价低于每股净资产的情形制定了如下稳定股价措施：

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1、启动股价稳定措施的具体条件

2、稳定公司股价的具体措施

根据股价稳定预案，在不导致公司不满足法定上市条件，不导致公司控股股东或实际控制人履行要约收购义务的情况下，股价稳定措施采取如下顺序与方式：

（1）在触发稳定股价措施后，公司实际控制人或其控制的股东将在10个交易日内向公司送达增持公司股票书面通知（以下简称“增持通知书”），增持通知书应包括增持主体、增持股份数量、增持价格、增持期限、增持目标及其他有关增持的内容。公司实际控制人将在触发增持股票措施之日起3个月内，按照持股比例增持公司股票，合计增持总金额不低于500万元人民币，增持股票的数量不超过增持前公司股份总数的2%。在实施增持股票期间，若公司股票连续20个交易日的收盘价均已高于公司最近一年经审计的每股净资产，或者继续增持股票将导致公司不满足法定上市条件，或者继续增持股票将导致公司实际控制人或其控制的股东履行要约收购义务，公司实际控制人或其控制的主体将中止实施增持股票措施。在触发增持股票义务后，若实际控制人或其控制的股东未向公司送达增持通知书或虽送达增持通知书但未按披露的增持计划实施，则公司有权将该年度及以后年度应付实际控制人或其控制的股东的现金分红款项收归公司所有，直至累计金额达500万元止。

（2）在触发稳定股价措施后，公司实际控制人或其控制的股东无法实施增持股票措施，或者增持股票措施实施完毕后公司股票连续20个交易日的收盘价仍低于公司最近一年经审计的每股净资产，公司董事（不含独立董事）、高级管理人员将实施增持公司股票的程序。公司董事（不含独立董事）、高级管理

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人员将在触发增持股票措施之日起3个月内履行增持义务，个人增持的总金额不低于上一年度自公司取得税后工资总额的30%。在实施增持股票期间，若公司股票连续20个交易日的收盘价均已高于公司最近一年经审计的每股净资产，或者继续增持股票将导致公司不满足法定上市条件，或者继续增持股票将导致公司实际控制人或其控制的股东履行要约收购义务，公司董事（不含独立董事）、高级管理人员将中止实施增持股票措施。

（3）在触发稳定股价措施后，公司实际控制人、董事（不含独立董事）、高级管理人员无法实施增持股票措施，或者增持股票措施实施完毕后公司股票连续20个交易日的收盘价仍低于公司最近一年经审计的每股净资产后，公司将在10个交易日内召开董事会，依法作出实施回购股票的决议，并提交股东大会批准并履行相应公告程序。公司股东大会批准实施回购股票的议案后，公司将依法履行相应的公告、备案及通知债权人等义务（如需）。公司将在股东大会决议作出之日起3个月内回购股票，回购总金额不低于1,000万元人民币，回购股票的数量不超过回购前公司股份总数的2%。在实施回购股票期间，若公司股票连续20个交易日的收盘价均已高于公司最近一年经审计的每股净资产，或者继续回购股票将导致公司不满足法定上市条件，公司将中止实施回购股票措施。

3、稳定股价预案的修订权限

任何对稳定股价预案的修订均应当经公司股东大会审议通过，且须经出席股东大会的股东所持有表决权的三分之二以上同意通过。

4、稳定股价预案的执行

5、稳定股价预案的约束措施

（1）公司实际控制人未按约定实施增持计划的，公司有权责令实际控制人在限期内履行增持股票承诺，实际控制人仍不履行的，公司有权扣减其应向实

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际控制人及其控制的股东支付的分红。

6、公司及公司实际控制人、董事（不含独立董事）和高级管理人员关于稳定股价出具的承诺

公司承诺：

公司实际控制人陈灏，陈灏控制的公司股东宁波辰识、宁波普辰、上海索汇，及公司董事（不含独立董事）和高级管理人员承诺：

（四）对欺诈发行上市的股份购回承诺

公司对欺诈发行上市的股份回购及购回事项出具承诺如下：

“1、在公司投资者缴纳股票申购款后且股票尚未上市交易前，如因公司本次发行并上市的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断公

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司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响，进而被中国证券监督管理委员会确认构成欺诈发行并撤销发行注册决定的，对于已发行但尚未上市交易的新股，公司承诺将在中国证券监督管理委员会等有权部门确认后5个工作日内启动股份购回程序，按照投资者所缴纳股票申购款加算银行同期存款利息对已缴纳股票申购款的投资者进行退款。

“1、在公司投资者缴纳股票申购款后且股票尚未上市交易前，如因公司本次发行并上市的招股说明书有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断公司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响，进而被中国证券监督管理委员会确认构成欺诈发行并撤销发行注册决定的，对于已发行但尚未上市交易的新股，本人/本企业承诺将促使公司在中国证券监督管理委员会等有权部门确认后5个工作日内启动股份购回程序，按照投资者所缴纳股票申购款加算银行同期存款利息对已缴纳股票申购款的投资者进行退款。本人/本企业将就前述退款义务与公司承担连带责任，但是能够证明自己没有过错的除外。

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（五）填补被摊薄即期回报的措施及承诺

1、公司关于首次公开发行股票后填补被摊薄即期回报的措施

（1）积极实施募投项目，加强募集资金管理

（2）加强经营管理和内部控制，提升经营效率和盈利能力

公司未来几年将进一步提高经营和管理水平，提升公司的整体盈利能力。公司将努力提高资金的使用效率，完善并强化投资决策程序，提升资金使用效率，节省公司的财务费用支出。公司也将加强企业内部控制，发挥企业管控效能。推进全面预算管理，优化预算管理流程，加强成本管理，强化预算执行监督全面有效地控制公司经营和管控风险。

（3）进一步完善利润分配制度，强化投资者回报机制

2、公司董事、高级管理人员的承诺

公司全体董事、高级管理人员出具承诺：

“1、不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；

2、对董事和高级管理人员的职务消费行为进行约束；

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3、不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动；

4、由董事会或薪酬与考核委员会制订的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

5、若公司后续推出股权激励政策，则拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；

6、切实履行公司制订的有关填补回报措施以及本承诺，若违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担相应的责任。”

（六）利润分配政策的承诺

“本公司将严格执行本公司为首次公开发行股票并在科创板上市制订的《公司章程（草案）》《公司股票上市后三年（含上市当年）分红回报规划》中规定的利润分配政策及分红回报规划，若本公司未能执行上述承诺内容，将采取下列约束措施：

（1）本公司将在股东大会及中国证监会指定报刊上公开说明未履行的具体原因并向公司股东和社会公众投资者道歉。

（2）若因本公司未执行该承诺而给投资者造成直接经济损失的，本公司将在该等事实被中国证监会或人民法院等有权部门作出最终认定或生效判决后，依法赔偿投资者损失。本公司将严格履行上述承诺，自愿接受监管机构、社会公众的监督，若违反上述承诺将依法承担相应责任。

（七）关于避免同业竞争的承诺

公司实际控制人陈灏承诺：

“1、本人及本人控制的其他企业、组织或机构（索辰科技除外，下同）目前没有、将来亦不会在中国境内外以任何方式（包括但不限于自营、合营或者联营）直接或间接控制任何与索辰科技主营业务直接或间接产生竞争且对索辰科技构成重大不利影响的业务或企业，本人及本人控制的其他企业、组织或机构亦不生产、使用任何与索辰科技相同或相似或可以取代的产品或技术。

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2、如果索辰科技认为本人及本人控制的其他企业、组织或机构从事了对索辰科技的业务构成竞争且对索辰科技构成重大不利影响的业务，本人将愿意以公平合理的价格将该等资产或股权转让给索辰科技。

3、如果本人及本人控制的其他企业、组织或机构将来可能存在任何与索辰科技主营业务产生直接或间接竞争且对索辰科技构成重大不利影响的业务机会，应立即通知索辰科技并尽力促使该业务机会按索辰科技能合理接受的条款和条件首先提供给索辰科技，索辰科技对上述业务享有优先权。

4、若索辰科技将来开拓新的业务领域，而导致本人及本人控制的其他企业、组织或机构所从事的业务与索辰科技构成竞争且对索辰科技构成重大不利影响，本人及本人控制的其他企业、组织或机构将终止从事该业务，或由索辰科技在同等条件下优先收购该业务所涉资产或股权（权益），或遵循公平、公正的原则将该业务所涉资产或股权转让给无关联关系的第三方。

5、本人及本人控制的其他企业、组织或机构不向与索辰科技或索辰科技的下属企业（含直接或间接控制的企业）所生产的产品或所从事的业务构成竞争且对索辰科技构成重大不利影响的其他公司、企业或其他机构、组织或个人提供专有技术或提供销售渠道、客户信息等商业秘密。

6、本人承诺，因违反本承诺函的任何条款而导致索辰科技和其他股东遭受的一切损失、损害和开支，将予以赔偿。本承诺函自本人签字之日起生效，直至本人不再为索辰科技控股股东、实际控制人或其一致行动人为止。

7、本人以上事项如有变化，本人将立即通知索辰科技和索辰科技为本次上市聘请的中介机构。因上述本事项发生变化而需要重新签署承诺函的，本人将重新签署承诺函以替换本承诺函。

8、本人在本承诺函中所作出的保证和承诺均代表本人及本人控制的其他企业、组织或机构而作出。”

（八）关于规范并减少关联交易的承诺

公司实际控制人陈灏，陈灏控制的公司股东宁波辰识、宁波普辰、上海索汇，及公司全体董事、监事、高级管理人员承诺：

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“1、本人/本企业将尽可能地避免和减少本人/本企业及本人/本企业控制的其他企业、组织或机构（不含索辰科技，下同）与索辰科技及其下属企业之间的关联交易。

2、对于无法避免或者因合理原因而发生的关联交易，本人/本企业及本人/本企业控制的其他企业、组织或机构将根据有关法律、法规和规范性文件以及索辰科技公司章程的规定，遵循平等、自愿、等价和有偿的一般商业原则，履行法定程序与索辰科技签订关联交易协议，并确保关联交易的价格公允，原则上不偏离市场独立第三方的价格或收费的标准，以维护索辰科技及其股东（特别是中小股东）的利益。

3、本人/本企业保证不利用在索辰科技中的地位和影响，通过关联交易损害索辰科技及其股东（特别是中小股东）的合法权益。本人/本企业及本人/本企业控制的其他企业、组织或机构保证不利用本人/本企业在索辰科技中的地位和影响，违规占用或转移索辰科技的资金、资产及其他资源，或违规要求索辰科技提供担保。

4、如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，本人/本企业将向索辰科技赔偿一切直接和间接损失，且承担相应的法律责任。

宁波赛智、杭州伯乐作为合计持有公司5%以上股份的股东即公司关联方，就规范并减少关联交易事宜承诺：

“1、本企业将尽可能地避免和减少本企业及本企业控制的其他企业、组织或机构与索辰科技及其下属企业之间的关联交易。

2、对于无法避免或者因合理原因而发生的关联交易，本企业及本企业控制的其他企业、组织或机构将根据有关法律、法规和规范性文件以及索辰科技公司章程的规定，遵循平等、自愿、等价和有偿的一般商业原则，履行法定程序与索辰科技签订关联交易协议，并确保关联交易的价格公允，原则上不偏离市场独立第三方的价格或收费的标准，以维护索辰科技及其股东（特别是中小股

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东）的利益。

3、本企业保证不利用在索辰科技中的地位和影响，通过关联交易损害索辰科技及其股东（特别是中小股东）的合法权益。本企业及本企业控制的其他企业、组织或机构保证不利用本企业在索辰科技中的地位和影响，违规占用或转移索辰科技的资金、资产及其他资源，或违规要求索辰科技提供担保。

4、如以上承诺事项被证明不真实或未被遵守，本企业将向索辰科技赔偿一切直接和间接损失，且承担相应的法律责任。

（九）依法承担赔偿责任的承诺

1、公司出具的承诺

公司出具承诺：

“1、公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，公司对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。

2、公司招股说明书如有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，并已由中国证监会或人民法院等有权部门作出公司存在上述事实的最终认定或生效判决的，公司将依据该等最终认定或生效判决确定的赔偿主体范围、赔偿标准、赔偿金额等赔偿投资者实际遭受的直接损失。”

2、公司实际控制人及其控制的股东出具的承诺

公司实际控制人陈灏及其控制的公司股东宁波辰识、宁波普辰、上海索汇出具承诺：

“1、公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，本人/本企业对其真实性、准确性、完整性承担相应

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的法律责任。

2、公司招股说明书如有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，并已由中国证监会或人民法院等有权部门作出公司存在上述事实的最终认定或生效判决的，本人/本企业将依据该等最终认定或生效判决确定的赔偿主体范围、赔偿标准、赔偿金额等赔偿投资者实际遭受的直接损失。”

3、公司董事、监事、高级管理人员出具的承诺

公司全体董事、监事、高级管理人员出具承诺：

“1、公司首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，本人对其真实性、准确性、完整性承担相应的法律责任。

2、公司招股说明书如有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，并已由中国证监会或人民法院等有权部门作出公司存在上述事实的最终认定或生效判决的，本人将依据该等最终认定或生效判决确定的赔偿主体范围、赔偿标准、赔偿金额等赔偿投资者实际遭受的直接损失。”

（十）关于未履行承诺事项的约束性措施的承诺

（1）在股东大会及中国证监会指定的披露媒体上公开说明未履行承诺的具体原因并承诺向股东和社会公众投资者道歉；

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（2）对公司该等未履行承诺的行为负有个人责任的董事、监事、高级管理人员调减或停发薪酬或津贴；

（3）给投资者造成损失的，公司将向投资者依法承担赔偿责任。

（1）在股东大会及中国证监会指定的披露媒体上公开说明未履行承诺的具体原因；

（2）尽快研究将投资者利益损失降低到最小的处理方案，并提交股东大会审议，尽可能地保护公司投资者利益。”

“如本人/本企业在公司本次发行上市中所作出的公开承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的，将采取以下措施：

1、如本人/本企业非因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，本人/本企业需提出新的承诺并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕：

（2）不得转让本人/本企业所直接或间接持有的公司股份；因被强制执行、公司重组、为履行保护投资者利益等必须转股的情形除外；

（3）暂不领取公司分配利润中归属于本人/本企业的部分；

（4）本人/本企业未履行公开承诺事项，给投资者造成损失的，依法赔偿投资者损失。

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2、如本人/本企业因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，需提出新的承诺并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕：

（2）尽快研究将投资者利益损失降低到最小的处理方案，尽可能地保护公司投资者利益。”

3、公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员出具的承诺

公司全体董事、监事、高级管理人员、核心技术人员出具承诺：

“如本人在公司本次发行上市中所作出的公开承诺未能履行、确已无法履行或无法按期履行的，将采取以下措施：

1、如本人非因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，本人需提出新的承诺并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕：

（2）不得转让本人所直接或间接持有的公司股份；因被强制执行、公司重组、为履行保护投资者利益等必须转股的情形除外；

（4）本人未履行公开承诺事项，给投资者造成损失的，依法赔偿投资者损失。

2、如本人因不可抗力原因导致未能履行公开承诺事项的，需提出新的承诺并接受如下约束措施，直至新的承诺履行完毕或相应补救措施实施完毕：

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4、公司其他股东出具的承诺

除上述股东外的公司其他股东出具承诺：

（2）本人/本企业未履行公开承诺事项，给投资者造成损失的，依法赔偿投资者损失。

（十一）关于股东信息披露专项承诺

发行人出具承诺：

“截至本承诺函出具之日，本公司不存在法律法规规定禁止持股的主体直接或间接持有本公司股份的情况。

截至本承诺函出具之日，本公司首次公开发行A股股票并在科创板上市的

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保荐机构海通证券股份有限公司间接持有本公司少量股份（穿透后持有本公司股份的比例不超过万分之一），该等持股系通过本公司合伙企业股东国发基金穿透5层以上层级的持股，并非海通证券股份有限公司针对本公司进行投资；除前述情况外，本次发行的中介机构或其负责人、高级管理人员、经办人员不存在直接或间接持有本公司股份或其他权益的情形。

截至本承诺函出具之日，本公司股东不存在以本公司股权进行不当利益输送的情况。”

（十二）证券服务机构出具的承诺

1、保荐机构海通证券出具的承诺

本次发行的保荐机构海通证券出具承诺：

“海通证券承诺因本公司为发行人首次公开发行股票制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本公司将依法赔偿投资者损失。”

2、审计机构、验资机构、验资复核机构中汇会计师事务所（特殊普通合伙）出具的承诺

本次发行的审计机构、验资机构、验资复核机构中汇会计师事务所（特殊普通合伙）出具承诺：

“本所为发行人首次公开发行股票并在科创板上市制作、出具的文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。如因本机构为发行人首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，本所将依法赔偿投资者损失。”

3、发行人律师北京市中伦律师事务所出具的承诺

本次发行的发行人律师北京市中伦律师事务所出具承诺：

“本所为发行人本次发行上市制作、出具的上述法律文件不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。如因本所过错致使上述法律文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并因此给投资者造成直接损失的，本所将依法与发行

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4、评估机构坤元资产评估有限公司出具的承诺

本次发行的评估机构坤元资产评估有限公司出具承诺：

“如因本机构为上海索辰信息科技股份有限公司首次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，在该等事项依法认定后，将依法赔偿投资者损失。”

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附件2发行人商标情况表

截至报告期末，发行人及子公司拥有注册商标19项，具体情况如下：

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注：发行人以继受方式取得上表中注册号为36503582、36547107的2项注册商标，该等2项注册商标由合肥瑶海区沛益日用品经营部分别于2019年10月、2019年11月完成注册，发行人以6.60万元价格自合肥瑶海区沛益日用品经营部受让该等2项注册商标，商标转让注册于2021年8月经国家知识产权局核准。发行人与合肥瑶海区沛益日用品经营部就该等2项注册商标的转让不存在纠纷。

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附件3发行人专利情况表

截至报告期末，发行人及子公司已拥有21项发明专利，具体情况如下：

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附件4发行人软件著作权情况表截至报告期末，发行人及子公司共拥有196项软件著作权，具体情况如下：