经过香港安盛4亿元暴雷事件后，越来越多客户对人寿保险和保险公司抱有怀疑的态度，保险公司可靠吗？会不会倒闭？而其中最多人关心的是关于保险公司的理赔能力，如果保险公司倒闭了的话客户的保单怎么办？今天，尔湾百科详细解析一下美国保险公司的安全性。
实际上，美国保险公司对被保险人作出理赔是必须的，而且是有保证的。在深究这个话题前，我们先讲讲保险公司拒绝理赔的两种例外情况：
1.首先，如果被保人在保单生效的头两年内自杀，受益人是无法获得身故赔偿的。不过保险公司会退还保金。这些是明确写在报单合同里的。
2.其次，如果被保人在头两年身故，不管什么理由，保险公司都有权做调查。如果发现被保人对自己的健康状况刻意隐瞒（比如说隐瞒癌症病情），保险公司可以拒赔。在美国，所有的人寿保单都有法定争议期，一但过了争议期，保险公司就不能以任何理由取消保单和作出拒赔行为。
下面我们进入正题，讲讲为什么美国保险公司对被保险人作出理赔是必须且有保证的。
美国保险公司财力雄厚
美国的保险业有上百年的历史，很多人寿保险公司都是百年老店。时至今日，保险公司积攒的财力已远超过常人的想象。让我来告诉你们一个令人炫目的数字，美国五大人寿保险公司的总资产将近两万亿美元，平均每家拥有将近4000亿美元。两万亿美元是什么概念呢？美国的全民生产总值（GDP）是18万亿美元（$18trillion），所以前五大保险公司的资本超过美国GDP的12%！
下图为2018年美国保险公司资产排行榜：
此外，美国的保险公司还会受到独立信用评级机构对保险公司的财务实力和理赔能力进行评估和打分，4家信誉评估机构分别是A.M.Best贝氏，Stand&Poor标准普尔,Moody’s穆迪和Fitch惠誉，它们根据公司的资产负债、过往历史、今后展望等因素来评估公司的还债能力和理赔能力，再分别打分，分别以字母A、B、C、D（Moody’s只到C）来代表，每一个字母代表一个等级。A代表风险较小，B表示有一定风险，而C则意味着风险极大、D则是已经破产。
以下为常见美国人寿保险公司的资产和评级信息：
美国保险公司受到严格的监管
A.银行与保险公司受监管的层面不同：美国的银行由联邦政府监管，保险公司则会同时接受联邦和州政府的双重监管。
当我们提到风险监控的时候就不得不把作为同样受到2008年金融海啸影响的银行业拉出来进行比较了，在金融危机后，再没有任何一家公司敢夸口自己一定不会倒，即使它敢这么说，也没人相信，毕竟有100多年历史的华尔街金融翘楚雷曼兄弟说倒就倒了。但稍加分析就会得知，保险公司比银行更可靠、更不容易倒闭。在银行存钱，一有风吹草动人们就想把银行的存款提出来，这就形成挤兑。如果挤兑成风，超过银行的应急储备，银行就会倒闭，因为银行吸纳你的存款，除了少部分留着日常流动，满足联储会的要求外，大部分是用于比较长期的投资，如房屋贷款、工商贷款等，这些投资都有一定的期限，不能随时抽出来。所以如果发生大规模的挤兑，银行只有倒闭，最终由联储会接管。
但保险公司就不一样，保险公司主要产品有人寿保险、年金、长期护理保险等，这些产品都没法挤兑。假如买了100万人寿保险，人不死保险公司不会赔100万；中途取消保险，通常会有损失，不适合以短线投资为目的购买。绝大部分年金也有若干年不等的surrenderperiod（退保期），不到期如果取消合同，会有surrendercharge（退保费用）。故，保险公司几乎没有像银行挤兑的现象，零星的理赔对于保险公司而言无伤筋骨，因为死亡概率是稳定、且逐步下降的，而取消保险或年金受损失的只是客户，保险公司无所谓。
美国的银行直接由联邦政府进行监管，它们依赖于联邦保险公司其全称Federaldepositinsurancecorporation(FDIC)，主要是给银行存款提供担保，这成为了不少人的安心之源，但是FDIC不是免费午餐，银行也是要交保费才能得到FDIC的担保，然而，人们却疏忽了一点，当很多银行都破产了，FDIC也有可能会受到牵连而破产，所以它可能不像人们想的那样安全。根据FDIC统计，自2008年以来，已经有总共529家银行倒闭了。
下图为2008年受到金融危机影响而倒闭的部分名单：
相比起银行仅受于联邦管制，保险公司会同时接受联邦和州的双重监管。假如，某保险公司有问题，国家将接管这家保险公司，要么让它恢复偿付能力，要么确保它可以出售。如果该保险公司被出售，其客户将会被转移到另一家公司。
B.政府对保单持有人提供必要的保护
1.每家人寿保险公司都会定期被政府审计，确保公司运营的谨慎性。
2.如果人寿保险公司出了问题，州政府会接管并运营该公司，确保保单理赔。
3.每家人寿保险公司都被多家独立的第三方评级机构审计。
4.政府要求保险公司的储备资金必须用于理赔，不能用于任何其他目的。
5.各州还有自己额外的保护措施。
总的来说，人寿保险公司不仅仅是被政府监管，而是被政府高度监管。类似这样监管程度的行业在美国是凤毛麟角，几乎不存在。
C.保险公司和银行的准备金不同
美国联邦储备（FederalReserve）只要求银行只需要保存20%的存款作为准备金，其余80%的存款都可以借贷出去。这正是引发2008金融危机的主要原因，很多借款人破产，债务就收不回来。银行的存款大多是短期的，而贷款大多是长期的，这种差异决定了在操作上稍有不慎或遇到不利的经济环境，就会导致灾难性后果。相比之下，政府要求人寿保险公司的储备率必须维持在100%以上，平均行业储备率高达115%。保险公司不允许借钱投资，也不能投资高风险产品（比如：股票），所以，保险公司出现类似于像银行业性质的倒闭问题几乎不存在。
D.NOLHGA：对保险公司有监管保护作用
对保险公司起监管保护作用的还有全国性政府组织NationalOrganizationofLifeandHealthInsuranceGuarantyAssociations(NOLHGA)，它是50个州的保险保证机构总会，进一步提供对多州保险公司破产保护，根据其统计，自2008年以来，也总共仅有18家保险公司被列为接管。相比之下，这个数字还不到银行同期出事率的3.4%。A.M.Best做了一个27年的统计，保险公司的失败率为500分之一。
从2008年截止至今被接管的人寿保险公司列表：
为什么人寿保险公司的出事率会比银行出事率有如此悬殊的差别呢？说到底还是美国政府对人寿保险公司监管要求比对银行的要高很多。
E.再保险（re-insurance）
政府监管机构要求所有的保险公司参加“再保险（re-insurance）”，就是保险公司给自己买的保险，为减少和避免保险公司倒闭给客户带来的损失，给社会带来的冲击，用买再保险所交纳的保费在每一个州建立一个担保基金（Guaranteefund）。如果某保险公司要倒闭了，再保险机构会指定另外一家保险公司接管，由担保基金负责担保。
再保险行业在普通消费者中提到的不多，不过这是一个有相当规模的行业。巴菲特对这个行业情有独钟。在他的BerkshireHathaway控股公司麾下有BerkshireHathawayReinsurance和GeneralRe两大再保险子公司。
很多人寿险公司，比如AIG和安联人寿，都用再保险对自己签发的保单减低或转移风险。在赔偿时，人寿保险公司和再保险公司分担赔款。这样做有两个好处。第一，人寿保险公司的财务责任减低了。第二，人寿保险公司可以更积极地拓宽市场，提供竞争力更强的保单。
2008年的AIG是怎么回事呢？
虽然以上各种举措都能说明保险公司的安全性和可靠性，但是不少人还是对2008年金融危机时的AIG公司记忆犹新，认为AIG是人寿保险公司出事的最经典例子，虽然AIG的确是处在2008年金融危机的漩涡中心，但是你对当时发生的事情的了解可能仅是流言片语，并不是所发生的真相。
所以，当时受到金融危机影响的，仅仅是AIG旗下的不受政府监管的其他部分的子公司，而并非受到各方严格监管的保险公司。AIG的保险业务并没有受到金融危机的影响，且财务状况良好。
通过AIG这个真实案例我们可以得出结论：美国保险公司的监管方式和运营方式使得他们比银行更加安全和有保障。