随着保险公司2024年一季度偿付能力报告出炉，行业整体偿付能力数据也公之于众。
根据券商中国记者不完全统计，在已披露一季度偿付能力报告的162家保险公司中，有13家险企偿付能力不达标，包括5家人身险公司与8家财产险公司。这13家机构中有10家的风险综合评级被划为C类、3家被划为D类。
记者梳理发现，较低的风险综合评级是拖累险企偿付能力不达标的重要因素。除此之外，操作风险、公司治理等方面的因素亦导致了部分险企偿付能力不达标。
三类情况划归“不达标”
根据修订之后的《保险公司偿付能力管理规定》，偿付能力监管指标扩展为核心偿付能力充足率、综合偿付能力充足率、风险综合评级3个有机联系的指标。
具体来说，核心偿付能力充足率衡量保险公司高质量资本的充足状况，不得低于50%；综合偿付能力充足率衡量保险公司资本的总体充足状况，不得低于100%，风险综合评级衡量保险公司总体偿付能力风险（包括可资本化风险和难以资本化风险）的大小，不得低于B类。这三个指标均符合监管要求的保险公司，为偿付能力达标公司；其中任一指标不符合监管要求的，为偿付能力不达标公司。
刨除未按时披露偿付能力报告的部分险企，今年一季度共有13家保险公司偿付能力不达标，包括5家人身险公司和8家财产险公司。其中，平安养老、华汇人寿、合众人寿风险等级被划为C类，北大方正人寿和三峡人寿则被划为D类；8家偿付能力不达标的财产险公司中，仅安心财险的风险综合评级为D，其他均为C类。
被监管评级影响的人身险公司
总部位于重庆的中资寿险公司——三峡人寿近两年风险综合评级进一步下行。
时至2024年一季度末，三峡人寿核心偿付能力充足率124.9%，综合偿付能力充足率170.81%，最近一次风险综合评级仍为D类。
华汇人寿同样因监管评级不达标被划为偿付能力不达标公司。
与此同时，华汇人寿表示，2024年第一季度末，公司核心偿付能力充足率为1992.57%、综合偿付能力充足率为2000.65%，较2023年四季度分别增加了209.56个百分点和210.20个百分点，主要因实际资本减少994.82万元，减少1.70%，最低资本减少392.36万元，减少12.03%。
财产险公司不达标原因各异
今年一季度，8家偿付能力不达标的财产险公司包括珠峰财险、安华农险、富德财险、华安保险、前海财险、都邦财险、渤海财险以及安心财险等。
以成立以来长期亏损的珠峰财险为例，该司风险综合评级自2022年一季度开始由B类转C类，成为偿付能力不达标险企。
彼时，珠峰财险提出，为了降低风险，公司重点从相对薄弱的流动性风险、操作风险两方面着力改进。流动性风险方面，对应收保费和应收账款加强了催缴工作，截至半年度现金流转为正流入；操作风险方面，着重改进了公司治理和资金运用方面的问题，重点推进增资工作的进行。下一步，公司将按照偿二代二期的要求，积极检视风险管理工作中的不足，完善风险管控措施，持续提升公司的偿付能力风险管理水平，切实为公司的健康发展提供保障。
然而，至2023年三、四季度，该司风险综合评级（分类监管）评价仍为C类。截至2024年一季度末，珠峰财险综合偿付能力与核心偿付能力充足率均136.55%，较上季度上升6.43%。
老牌农险公司安华农险近年风险综合评级则呈现出“先升后降”的陡峭变化。
券商中国记者注意到，公司2021年第四季度法人机构风险综合评级（分类监管）被评定为B类，2022年第一季度法人机构风险综合评级（分类监管）被评定为BB类。
彼时，升级BB类评级安华农险表示，公司要求各部门对标难以资本化风险监管指标，将风险管理融入到日常工作中，不断完善管理流程，同时继续根据监管要求，做好2022年第二季度难以资本化风险的数据上报工作，力争后续季度可以被评定为A类公司。
然而，2022年第四季度安华农险法人机构风险综合评级（分类监管）结果由BB类连降两级至C类。公司称，主要原因为公司治理方面存在风险。至2023年四季度末，其风险综合评级仍为C类。安华农险表示，根据监管部门的整改要求，公司正在积极推进有关整改工作，已取得实质进展。
据都邦财险披露，其风险综合评级为C类主要由于三方面原因。一是可资本化风险，偿付能力充足率连续低于150%，内源性资本占比处于较低水平。今年一季度末，其综合和核心偿付能力充足率皆为122.3%。二是公司治理效果不佳，导致操作风险评分较低。三是盈亏情况、保费增速、已发生已报告未决赔款准备金发展偏差率、立案注销率等指标在行业排名中处于较低水平。