证券代码：000885证券简称：城发环境公告编号：2021-070
城发环境股份有限公司
关于发行公司债券预案的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
为拓宽公司融资渠道，优化公司债务结构，补充公司流动资金，并结合公司业务发展需要，公司拟面向专业投资者发行公司债券。
一、关于公司符合发行公司债券条件的说明
根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《公司债券发行与交易管理办法》及《非公开发行公司债券项目承接负面清单指引》等有关法律、法规及规范性文件的规定，经过自查论证，确认公司符合《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《公司债券发行与交易管理办法》及《非公开发行公司债券项目承接负面清单指引》等法律、法规及规范性文件关于发行公司债券的规定，具备发行公司债券的资格和条件。
二、本次发行概况
（一）发行规模
（二）票面金额、发行价格
本次公司债券面值100元，按面值平价发行。
（三）发行方式
（四）发行期限
（五）发行对象
（六）债券品种
（七）募集资金用途
（八）债券利率及其确定方式
（九）增信机制
本次发行公司债券无担保等增信机制。
（十）上市流通/挂牌转让安排
本次债券发行结束后，在满足转让条件的前提下，公司将根据中国证监会及深圳证券交易所的规定，尽快向深圳证券交易所提出关于本次债券上市流通/挂牌转让的申请。
（十一）决议有效期
（一）依据国家法律、法规及证券监管部门的有关规定和公司股东大会的决议，结合公司需求和债券市场的具体情况，制定及调整本次公司债券的具体发行方案，修订、调整每期债券的发行条款，包括但不限于具体发行规模、债券发行期限、债券品种、债券利率及其确定方式、发行时机、发行安排（包括是否分期发行及各期发行的数量等）、担保安排、还本付息的期限和方式、评级安排、具体申购办法、具体配售安排、是否设置特殊条款及特殊条款具体内容、募集资金用途及金额比例、偿债保障安排（包括但不限于本次发行方案项下的偿债保障措施）、债券上市流通/挂牌转让等与本次公司债券发行方案有关的全部事宜；
（三）为本次公司债券选择债券受托管理人，签署《债券受托管理协议》以及制定《债券持有人会议规则》；
（五）在本次公司债券发行完成后，办理本次公司债券的上市流通/挂牌转让、还本付息等事宜；
（八）办理与本次公司债券有关的其他事项；
四、公司的简要财务会计信息
（一）最近三年及一期的资产负债表、利润表及现金流量表
1.公司最近三年及一期合并财务报表
（1）合并资产负债表（单位：万元）
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（2）合并利润表（单位：万元）
（3）合并现金流量表（单位：万元）
2.公司最近三年及一期母公司财务报表
（2）母公司利润表（单位：万元）
（3）母公司现金流量表（单位：万元）
（二）最近三年及一期的主要财务指标
表：近三年及一期合并财务报表口径下的主要财务指标
上述财务指标的计算方法如下：
（1）全部债务=长期借款+应付债券+短期借款+一年内到期的非流动负债+其他流动负债；
（2）流动比率=流动资产/流动负债；
（3）速动比率=（流动资产-存货）/流动负债；
（4）资产负债率=负债合计/资产总计×100%；
（5）债务资本比率=全部债务/（全部债务+所有者权益）×100%；
（6）营业毛利率=（营业收入-营业成本）/营业收入×100%；
（7）平均总资产回报率=（利润总额+计入财务费用的利息支出）/平均资产总额×100%，平均资产总额=（资产总额年初数+资产总额年末数）/2，半年度数据已作年化处理；
（8）加权平均净资产收益率=净利润/平均净资产，半年度数据已作年化处理；
（9）扣除非经常性损益后加权平均净资产收益率=（净利润-非经常性损益）/平均净资产，半年度数据已作年化处理；
（10）EBITDA=利润总额+计入财务费用利息支出+固定资产折旧+摊销；
（11）EBITDA利息倍数=EBITDA/（资本化利息+计入财务费用的利息支出）；
（12）EBITDA全部债务比=EBITDA/全部债务×100%；
（13）应收账款周转率=营业收入/平均应收账款，平均应收账款=（期初应收账款余额+期末应收账款余额）/2；
（14）存货周转率=营业成本/平均存货，平均存货=（期初存货余额+期末余额）/2。
（三）公司管理层分析
1.资产结构分析
公司报告期内资产结构情况如下：
表：公司近三年及一期末资产情况（单位：万元）
截至2018年末、2019年末、2020年末及2021年3月末，公司资产总计分别为812,717.27万元、899,750.37万元、1,329,921.17万元、1,432,182.47万元。截至2019年末，公司总资产较2018年末增加87,033.10万元，增幅10.71%。截至2020年末，公司资产总计较2019年末增加430,170.80万元，增幅47.81%,主要原因为非流动资产增加。截至2021年3月末，公司资产总计较2020年末增加102,261.30万元，增幅7.69%。
2.负债结构分析
公司报告期内负债结构情况如下：
表：公司近三年及一期末负债情况（单位：万元）
截至2018年末、2019年末、2020年末及2021年3月末，公司负债合计分别为548,915.98万元、566,959.59万元、804,020.97万元、883,978.35万元。截至2019年末，公司负债合计较2018年末增加18,043.61万元，增幅3.27%。截至2020年末，公司负债合计较2019年末增加237,061.38万元，增幅41.81%,主要原因为应付账款与长期借款增加。截至2021年3月末，公司负债合计较2020年末增加79,957.38万元，增幅9.94%。
3.盈利能力分析
表：近三年及一期公司盈利能力指标（单位：万元）
2018年度、2019年度、2020年度及2021年1-3月，公司营业总收入分别为202,804.18万元、226,297.52万元、339,279.75万元及73,416.48万元。
2018年度、2019年度及2020年度，公司总资产收益率分别为7.25%、7.34%、以及5.65%，净资产收益率分别为22.34%、21.08%、以及14.68%。公司投资收益主要来自于权益法核算的长期股权投资收益和银行理财产品投资收益。2018年度、2019年度、2020年度及2021年1-3月，公司投资净收益分别为1,027.52万元、1,313.99万元、1,117.65万元及215.32万元，占当期利润总额的比重分别为1.27%、30.25%、1.31%以及0.80%。
公司期间费用主要包括销售费用、管理费用和财务费用。2018年、2019年、2020年以及2021年3月末，公司的期间费用分别为36,746.36万元、39,451.95万元、40,220.58万元以及8,754.8万元。
2018年度、2019年度、2020年度及2021年1-3月，公司管理费用分别为15,236.74万元、21,788.80万元、22,699.86万元及4,474.05万元。截至2019年度，公司管理费用较2018年度增加6,552.06万元，增幅43.00%。截至2020年度，公司管理费用较2019年度增加911.06万元，增幅4.18%。
2018年度、2019年度、2020年度及2021年1-3月，公司财务费用分别为19,326.44万元、16,610.62万元、15,625.46万元及3,861.18万元。公司融资规模持续扩大后财务费用保持在相对稳定水平，主要系由于对财务费用的控制力度加强。财务费用支出在公司期间费用中占比最大。
2018年度、2019年度、2020年度及2021年1-3月，公司净利润分别为58,929.46万元、62,873.33万元、63,015.28万元及20,126.12万元。2019年，公司净利润较2018年度增加3943.87万元，增幅6.69%，有小幅度增高。2020年，公司净利润较2019年度增加141.95万元，增幅0.23%，变化不大。
4.现金流量分析
最近三年及一期公司现金流量情况如下表：
2018年、2019年、2020年以及2021年1-3月，现金流量结构见下表：
表：最近三年及一期公司现金流量分析（单位：万元）
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司经营活动现金流入小计分别为215,012.10万元、229,722.59万元、203,698.08万元及56,131.52万元。经营活动产生的现金流量净额分别为124,003.16万元、118,586.91万元、95,092.93万元及9,920.02万元，经营活动现金流较为充裕。2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司收到其他与经营活动有关的现金分别为6,087.62万元、7,867.66万元、14,248.75万元及3,764.06万元，占当期末经营活动现金流入的比重分别为2.83%、3.42%、7.00%及6.71%。2018年收到的其他与经营活动有关的现金较2018年增加1,780.04万元，增幅29.34%。2020年收到的其他与经营活动有关的现金较2019年增加6,381.09万元，增幅81.11%，主要是因为本期收到的保证金、押金增加所致。
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司支付其他与经营活动有关的现金分别为11,185.82万元、17,343.87万元、23,114.00万元及5,308.08万元，占当期末经营活动现金流出的比重分别为11.53%、15.61%、21.28%及11.49%。2019年，公司支付其他与经营活动有关的现金较2018年增加6,158.05万元，增幅55.05%，主要原因为销售及管理费用的增加所致。2020年，公司支付其他与经营活动有关的现金较2019年增加5,770.13万元，增幅33.27%，主要原因为2020年度子公司高速房地产公司支付的土地竞拍保证金较多所致。
公司投资活动现金流入主要是收到的投资收益及收回对外投资收到的现金。
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司投资活动现金流入小计分别为51,032.81万元、55,836.69万元、20,406.28万元及265.32万元。2019年，公司投资活动现金流入小计较2018年增加4,803.88万元，增幅9.41%，有小幅度增加。2020年，公司投资活动现金流入小计较2019年减少35,430.41万元，减幅63.45%，主要是由于收回投资收到的现金减少。
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司投资活动现金流出小计分别为107,241.99万元、106,902.57万元、267,256.06万元及114,391.80万元。截至2019年，公司投资活动现金流出小计较2018年减少339.42万元，减幅0.32%，波动幅度不大。截至2020年，公司投资活动现金流出小计较2019年增加160,353.49万元，增幅150.00%，主要是由于构建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增加。
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-56,209.19万元、-51,065.88万元、-246,849.78万元及-114,126.48万元，公司投资活动现金净流出主要为公司积极推进基础设施业务，投资业务规模持续扩大，购建固定资产现金支出、投资支付现金增加所致。
公司筹资活动产生的现金流入主要由取得借款收到的现金、发行债券收到的现金及吸收投资收到的现金构成。
2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司筹资活动现金流入小计分别为104,322.77万元、104,839.46万元、489,024.39万元及203,926.05万元。2019年，公司筹资活动现金流入较2018年增加516.69万元，增幅0.50%。2020年，公司筹资活动现金流入较2019年增加384,184.93万元，增幅366.45%，主要原因为公司2020年发行债券收到现金较多所致。
公司筹资活动现金流出主要为偿还债务所支付的现金及分配利润、利润或偿付利息支付的现金。2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司筹资活动现金流出小计分别为139,907.93万元、165,425.14万元、229,008.10万元及108,181.07万元。报告期内筹资活动现金流出规模较大，主要是由于偿还债务支付的现金较多。
综合来看，随着公司投资规模的扩张，公司筹资力度增强。2018年、2019年、2020年及2021年1-3月，公司筹资活动产生的现金流量净额分别为-35,585.16万元、-60,585.68万元、260,016.29万元及95,744.98万元。
5.偿债能力分析
表：公司2018-2020年及2021年3月末偿债能力指标
注：1、流动比率=流动资产/流动负债
2、速动比率=（流动资产-存货-预付账款-待摊费用）/流动负债
3、资产负债率=负债总额/资产总额
4、贷款偿还率=实际贷款偿还额/应偿还贷款额
5、利息偿付率=实际支付利息/应付利息
2018年、2019年、2020年以及2021年3月末，公司流动比率分别为0.49、0.46、0.76以及0.88；速动比率分别为0.48、0.46、0.76以及0.88。公司流动比率整体呈上升趋势，说明企业的变现和短期偿债能力能力增强。
2018年、2019年和2020年EBITDA利息保障倍数分别为7.42、8.43和8.30，公司EBITDA利息保障倍数较高，显示公司偿债能力较强。资产负债率方面，2018年、2019年、2020年以及2021年3月末，公司资产负债率分别为67.54%、63.01%、60.46%和61.72%，整体变化不大，呈下降趋势。
2019年和2020年EBITDA利息保障倍数分别为8.43和8.30。公司EBITDA利息保障倍数有所降低，主要系公司投资规模扩大，融资债务增加，财务费用中利息支出增加所致。但公司EBIDAT利息保障系数仍处于行业内较安全水平，有能力按期偿付利息。
五、本次债券发行的募集资金用途
六、对外担保情况
截至本公告披露日，本公司累计对外提供对外担保合计20.17亿元，其中：为洛阳巨龙通信设备有限公司提供0.17亿元对外担保、为河南投资集团有限公司提供20亿元对外担保。不存在逾期担保事项。
七、备查文件
（一）第六届董事会第三十八次会议决议；
（二）第六届监事会第三十五次会议决议；
特此公告。
城发环境股份有限公司董事会
2021年7月10日
证券代码：000885证券简称：城发环境公告编号：2021-071
关于召开2021年
第三次临时股东大会的通知
一、召开会议基本情况
（一）会议届次：2021年第三次临时股东大会。
（二）会议召集人：本公司董事会。
（三）会议召开的合法、合规性：本次股东大会的召开经过董事会审议通过，会议的召开符合《中华人民共和国公司法》、《上市公司股东大会规则》等规范性文件和公司章程的规定。
（五）会议召开方式：
本次会议采取现场投票与网络投票相结合的表决方式。
股东应选择现场投票或网络投票中的一种方式，如果同一表决权出现重复投票表决的，以第一次投票表决结果为准。
（六）会议的股权登记日：2021年7月20日（星期二）。
（七）出席或列席对象：
本次股东大会审议事项共五项，第二项议案因河南城市发展投资有限公司与城发环境股份有限公司同受河南投资集团有限公司控制，构成关联交易，关联股东河南投资集团有限公司回避表决，且上述关联股东不可接受其他股东委托对该关联交易事项进行投票。
2.本公司董事、监事及高级管理人员。
3.本公司聘请的律师。
（八）会议召开地点：郑州市金水区农业路东41号投资大厦A座16层1617室。
二、会议审议事项
（一）议案名称
1.关于启用国家开发银行河南分行综合授信并提供连带责任保证担保的议案；
2.关于收购河南城市发展投资有限公司持有的漯河城市发展投资有限公司50%股权暨关联交易的议案；
3.关于公司符合发行公司债券条件的议案；
4.关于公司发行公司债券的议案；
（二）披露情况
三、提案编码
表一：本次股东大会提案均为非累积投票提案，提案编码具体如下：
四、会议登记事项
（一）登记方式：现场登记、通过信函或传真方式登记。
（三）登记地点：郑州市金水区农业路东41号投资大厦A座16层。
（四）本次股东大会的现场会议预计会期半天，出席本次现场会议的股东或其代理人的食宿及交通费自理。
（五）网络投票期间，如投票系统遇突发重大事件的影响，则本次股东大会的进程另行通知。
（六）会议联系方式
1.联系地址：郑州市金水区农业路东41号投资大厦A座16层。
2.联系人：易华
五、参加网络投票的具体操作流程
六、备查文件
（一）城发环境股份有限公司第六届董事会第三十八次会议决议及附件；
（二）城发环境股份有限公司第六届监事会第三十五次会议决议及附件；
附件2：参加网络投票的具体操作流程。
附件1：
城发环境股份有限公司董事会：
兹委托（身份证号码：）代表本公司（本人）出席城发环境股份有限公司2021年第三次临时股东大会，并按照下列指示对会议议案行使表决权。
委托人名称（签字或盖章）
委托人身份证号码（营业执照号码）：
委托人证券账户卡号码：
委托人持有公司股票性质和数量：
代理人签名：
委托日期：年月日
附件2：
参加网络投票的具体操作流程
一、网络投票的程序
1.投票代码与投票简称：投票代码为“360885”，投票简称为“城发投票”。
2.填报表决意见：对于本次投票议案，填报表决意见，同意、反对、弃权。
二、通过深交所交易系统投票的程序
三、通过深交所互联网投票系统投票的程序
证券代码：000885证券简称：城发环境公告编号：2021-066
第六届董事会第三十八次会议决议公告
一、董事会会议召开情况
（三）会议出席情况：会议应到董事9名，实到董事9名。
（四）参加会议的董事人数符合《中华人民共和国公司法》（以下简称“《公司法》”）和公司章程的规定。
二、董事会会议审议情况
（一）关于启用国家开发银行河南分行综合授信并提供连带责任保证担保的议案
表决结果：9票同意，0票反对，0票弃权。
本议案获得通过。
本议案获得了独立董事事前认可并发表了同意的独立意见。
本议案主要内容为：经国家开发银行河南分行授信和投资审批会议审议，同意与城发环境股份有限公司建立城发环境垃圾综合处理环保合作机制，并制定相应资金管理办法。具体如下：
1.授信额度：人民币60亿元；
2.保证措施：（1）保证担保：城发环境为纳入合作范围的项目提供连带责任保证担保，担保额度为所有纳入合作范围项目贷款余额之和的10%，担保额度不超过人民币6亿元。（2）应收账款质押：项目公司以根据特许经营协议等合法享有的应收账款，即享有的收费权及其项下全部收益等权益，全部或按贷款比例为项目提供质押担保。
3.资金用途：主要用于居民生活垃圾、工业废物及危险废物收集、利用、处理、处置设施等固体废弃物处置和综合化利用行业项目建设，具体包括垃圾焚烧发电、静脉产业园建设等。
具体内容详见与本公告同日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《城发环境股份有限公司关于启用银行综合授信额度并提供担保的公告》（公告编号：2021-068）。
（二）关于收购河南城市发展投资有限公司持有的漯河城市发展投资有限公司50%股权暨关联交易的议案
本次交易构成关联交易。关联董事朱红兵先生、张东红先生、陈兰女士、杨德伟先生回避表决。
表决结果：5票同意，0票反对，0票弃权。
本议案主要内容为：为加快解决与关联法人城发投资存在的同业竞争，快速提升公司环保业务规模，扩大污水处理业务体量，提升行业竞争力，公司拟以现金方式收购河南城市发展投资有限公司持有的漯河城市发展投资有限公司50%股权，股权的转让价款为人民币25950万元。
具体内容详见与本公告同日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《城发环境股份有限公司关于拟收购河南城市发展投资有限公司持有的漯河城市发展投资有限公司50%股权暨关联交易的公告》（公告编号：2021-069）。
（三）关于公司符合发行公司债券条件的议案
本议案主要内容为：通过对公司实际情况进行了逐项自查，确认公司符合《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《公司债券发行与交易管理办法》及《非公开发行公司债券项目承接负面清单指引》等法律、法规及规范性文件关于发行公司债券的规定，具备发行公司债券的资格和条件。
（四）关于公司发行公司债券的议案
本议案主要内容为：为拓宽公司融资渠道，优化公司债务结构，补充公司流动资金，根据《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国公司法》和《公司债券发行与交易管理办法》等有关法律、法规和规范性文件的规定，并结合公司业务发展需要，公司拟发行公司债券。
具体内容详见与本公告同日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《城发环境股份有限公司关于发行公司债券预案的公告》（公告编号：2021-070）。
（六）关于召开2021年第三次临时股东大会的议案
具体内容详见与本公告同日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《城发环境股份有限公司关于召开2021年第三次临时股东大会的通知》（公告编号：2021-071）。