1、政策支持促进速冻食品行业快速健康发展
速冻食品行业符合农产品深加工的政策导向，推动了农业产业结构调整和农业现代化的发展，带动了机械制造、包装运输以及上下游产业的发展，促进了农村富余劳动力就业，对于经济社会的可持续发展意义重大。国家先后出台了一系列产业政策和推广计划积极推动速冻食品行业发展。
中共中央、国务院2016年发布的《关于深入推进农业供给侧结构性改革加快培育农业农村发展新动能的若干意见》，提出加快发展现代食品产业，加大食品加工业技术改造支持力度，大力发展方便食品、休闲食品、速冻食品、马铃薯主食产品。国务院办公厅2016年印发的《消费品标准和质量提升规划（2016-2020年）》明确指出，加大对方便食品、速冻食品、焙烤食品和现代生物发酵食品等新产品标准的研制力度，制定网络食品信息描述规范，满足新兴群体等对食品消费多样化的需求。
2、国民消费需求升级，速冻食品行业前景广阔
近年来，我国经济社会快速发展，人均居民可支配收入稳中有升。2016-2022年，我国人均可支配收入从23,821元增加至36,883元，年均复合增速为6.44%。居民消费水平的提高，一方面可以带动速冻食品消费量的增加，另一方面，可以提高居民对速冻食品的价格接受程度，有利于速冻食品企业产品结构升级，速冻食品的市场空间广阔。
人口老龄化、家庭规模小型化、女性就业规模扩大等趋势的出现，促使消费者对饮食提出方便快捷的诉求，此外经济高速发展对高效率的要求也促使饮食趋向轻便化发展。在饮食轻便化发展趋势的背景之下，速冻食品由于具备方便快捷、营养美味、安全卫生等特点，在较大程度上满足了新时代消费者对餐饮的需求。预计在消费者生活水平日益提高的背景下，我国速冻食品的消费量将持续增加，渗透率还有望进一步提升。
3、餐饮连锁化加速和餐饮企业降本增效提升对速冻食品需求
4、食品安全法规及标准持续出台推动食品行业规范化发展
食品安全法规及标准的持续出台并实施，有利于食品行业加快升级发展：一方面使生产工艺、技术、设施设备落后无法满足食品安全高要求的落后产能尽快淘汰，另一方面使生产工艺、技术、设施设备先进且生产管理严格的优质产能持续建设。
5、食品冷链物流快速发展，助力速冻食品销售半径扩大
由于速冻食品主要依赖于低温来保持产品原有的营养、口感以及品质，从生产、加工、储存、运输和配送，直到上柜销售整个过程都要求在低温环境下进行，因此在生产、运输、销售中都对冷链物流存在较大的依赖性。
2021年12月，国务院办公厅印发《“十四五”冷链物流发展规划的通知》，推动冷链物流与速冻食品产业联动发展，促进速冻食品行业产业规模化、集约化发展，并提出2025年初步形成衔接产地销地、覆盖城市乡村及联通国内国际的冷链物流网络。随着国家对冷链物流发展的大力支持，我国冷链物流行业发展将更加规范化，冷链物流体系更加完善，进一步扩大速冻食品的销售半径。
（二）项目基本情况
1、项目概况
2、项目建设的必要性
（1）突破现有产能瓶颈，满足日益增长的市场需求
随着速冻食品市场需求持续增长，公司业务量持续增加，加上下游B端市场不断增长的强劲需求，公司产能已逐渐饱和。为改善产能不足问题，公司通过首次融资及自筹资金逐步扩建厂房和生产线，产能已得到一定程度提升，但公司预计到2025年又会形成新的产能瓶颈，无法满足市场需求。考虑到建设周期和产能释放影响，公司需要规划和建设新的工厂和生产线。
若公司的产能规模无法持续匹配市场需求的增长速度，公司发展将受到一定制约，进而影响公司的市场地位。因此，公司计划为子公司芜湖百福源和鹤壁百顺源购置生产场地，建设生产车间、配置自动化生产、传输设备，配套建设成品冷库等设施，加大在华北和华东地区的产能投入，以满足日益增长的市场需求。
（2）完善公司区域生产布局，降低冷链运输成本
公司目前产能主要集中在子公司新乡千味，委托加工的产成品也需调运回新乡千味成品库。华东地区是公司主要客户百胜中国、华莱士等的总部所在地，也是公司主要销售区域，本次项目芜湖百福源食品加工建设项目建成后将主要面向华东地区客户，通过芜湖百福源区域分拨中心发货能够有效降低对华东地区销售的冷链运输成本，快速响应客户需求。本次项目鹤壁百顺源食品加工建设项目（一期）建成后将主要面向华北和东北地区客户，通过鹤壁百顺源区域分拨中心发货能够有效降低对华北和东北地区销售的冷链运输成本。
（3）提升自动化生产水平，放大规模效应
由于速冻食品行业的门槛相对较低，一直以来，速冻食品行业竞争激烈且存在严重的产品同质化现象。因此，行业领先企业需要保持持续的研发投入，并通过不断进行设备升级、改造，以巩固和提升自身的技术，达到规模优势。截至2022
年12月31日，公司共取得74项专利，产品类型快速持续更新，并自主研发了蛋挞切块机、自动油条生产线、芝麻球全自动生产线等。但在行业日益激烈的市场竞争背景下，公司仍需通过持续优化产品生产工艺流程，改进生产设备，提升自动化水平，从而提高产品品质，以便于构筑更高的竞争壁垒，保持在行业中已有的领先地位。本次食品加工建设项目中，公司将通过引进自动化、智能化生产线，提升公司的自动化生产水平，提高生产效率，缩短生产和交货周期，提升产品品质，放大规模效应。
对于速冻食品而言，从产品急冻、冷冻仓储、冷链运输到销售的整个过程均对冷链有着极高要求。在多年的发展经营过程中，公司精准把握行业发展机遇，业务量一直保持稳定增长，此前主要采用自建冷库和租赁冷库相结合的方式对产品进行冷冻保鲜和储存，随着下游B、C端市场不断放量，当前公司正处于产能不断扩张，提升规模效应的黄金发展时期，对冷冻仓储能力的要求也相应提高。为保持现有竞争优势，公司将在食品加工建设项目中配套建设自有冷库和区域分拨中心。项目建成后，生产经营过程中的多个环节都将得到优化，有利于充分发挥公司的竞争优势，满足不断增长的业务量。
3、项目建设的可行性
（1）稳定的客户资源为项目的产能消化提供了客户基础
多年来，公司凭借对产品高质量的把控能力和对定制化产品的快速响应能力，与众多知名餐饮企业建立了合作关系，在餐饮行业积累了一定的品牌知名度和美誉度。目前，与公司直接合作的餐饮客户主要以品牌知名度较高的连锁餐饮企业为主，如百胜中国、华莱士、真功夫、九毛九、海底捞等，经销模式则通过经销商作为中介向区域餐饮企业、团餐及乡厨等实现产品供应。公司依托与餐饮品牌客户长期的双向合作、定制化研发，深度绑定大客户资源，在速冻食品行业中紧跟行业发展趋势，始终保持竞争优势，销售金额总体呈现上涨趋势。
同时，公司将在稳步提高客户忠诚度的同时，积极开发新客户，提高公司产品的市场占有率。优质稳定的客户资源，既能保障公司业务平稳健康的发展，也能为公司未来新增的产能奠定足够客户基础，有效保障了本次项目的顺利实施。
（2）良好的财务状况保障项目顺利实施
从财务状况方面来看，2019年至2021年，公司的营业收入分别为88,928.29万元、94,437.42万元和127,389.67万元，归属于母公司股东的净利润分别为7,412.13万元、7,658.83万元和8,846.41万元，盈利水平较为稳定，且资产负债率基本保持适中水平，整体财务状况良好，能够保证本次资金投资项目顺利建成并及时实现效益。
（3）持续研发投入为项目实施提供了技术保障
2019年至2021年，公司的研发支出分别为535.16万元、720.34万元、898.95万元，截至2022年12月31日，公司共取得74项专利，产品类型持续更新，并且自主研发了蛋挞切块机、自动油条生产线、芝麻球全自动生产线等。公司先后取得了无铝安心油条、油条的工业化生产、芝麻球的工业化生产等多项具有自主知识产权的科研成果和核心技术，开发上市的各类速冻面米产品达数百个，产品技术的开发及创新能力推动了公司规模的快速壮大。公司已有的技术成果和持续的研发投入为本次资金投资项目实施提供了技术保障。
（4）丰富成熟的生产管理经验为项目实施提供了管理保障
公司已先后通过ISO9001质量管理体系、FSSC22000国际食品体系安全认证、HACCP体系认证、BRC食品安全体系A级认证。在长期的生产运营中，公司将ISO9001质量管理体系与FSSC22000国际食品体系安全认证融合，制定了一套切合公司实际情况的上游供应商管理、原辅料验收、生产过程监控、成品检验的食品安全领先管理体系，确保食品的质量安全，为本次资金投资项目提供了管理保障。
4、项目具体情况
①项目实施主体及实施地点
本项目的实施主体为子公司芜湖百福源。公司将使用资金向芜湖百福源增资，并由其具体实施该项目。本项目实施地点为安徽省芜湖市繁昌经济开发区内。
②项目建设内容
公司拟使用20,160.38万元投入芜湖百福源食品加工建设项目，用于购置土地、设备及芜湖百福源租赁的1#生产车间，新建2#生产车间以及成品冷库、食堂、垃圾站等附属设施，同时对现有1#车间进行技改，扩充生产线。前期，芜湖百福源已使用自有资金6,201.78万元对其租赁的1#生产车间进行改造和设备投入。本项目建成达产后，芜湖百福源将形成速冻面米制品年标准产能5.20万吨。
③项目建设周期
本项目建设期预计为2年。
④项目预计经济效益
本项目内部收益率（税后）为22.57%，税后静态投资回收期（含建设期）为5.87年，预计经济效益良好。
⑤项目拟用地情况
本项目拟使用建设用地面积共计约49,700.33平方米，取得方式分为两部分：第一、收购万基大健康持有的土地使用权（工业用地）38,367.00平方米；第二、通过招拍挂方式取得国有建设用地使用权11,333.33平方米（以自然资源局出让面积为准）。
（2023）第9009号《郑州千味央厨食品股份有限公司拟收购万基（安徽）大健康产业有限公司部分不动产项目资产评估报告》，通过成本法和市场法评估，标的资产于2022年12月31日的评估价值为2,113.52万元（不含税）。基于前述评估价值，经交易双方协商一致，最终确定标的资产的转让价格为2,200万元（含税）。
芜湖百福源于2023年3月23日与芜湖市繁昌经济开发区管理委员会签署《投资合同》，由芜湖百福源在繁昌经济开发区摘牌项目用地约17亩（约11,333.33平方米），投资建设约1万平方米厂房，用于生产烘焙类产品。
⑥购置资产权属情况
根据不动产权证书记载，万基大健康出让的地上建筑物（1#生产车间）已设定二次抵押，第一次抵押权人和第二次抵押权人均为芜湖市金繁融资担保有限公司（曾用名：安徽省繁昌县金繁融资担保有限公司），第一次抵押金额3,069.50
万元，抵押期限2020年11月2日起至2021年11月1日止（到期未注销）；第二次抵押金额2,000.00万元，抵押期限2021年9月1日起至2024年9月1日止。截至可研报告出具日，前述地上建筑物（1#生产车间）的解押与转让手续尚在办理中。
⑦项目审批备案情况
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