早在宋代时就已拥有。那时在中原的房屋一进门都有一块门墙，逢年过节的时候大家都爱往门墙上贴点红色福字、红纸门神等，以期开门见红，来年风调雨顺，日子兴旺发达。
到了晚清和民国时期，又赋予了“祝福别人”的含义，比如考试的孩子可以祝他开门红；做生意的商人也可以祝他开门红;工作的人也可以祝他开门红。
而放到了如今的保险业，这个词愈演愈烈，责任和含义可谓是重大。
开门红打的好，
对于保险公司而言，即可一举奠定来年行业内的保费排名。
对于业务员而言，往往可收获全年接近70%左右的收入。
对于老百姓而言，意味着一次钱包与存折的洗劫。
当然，我并不是全盘否认保险公司设置开门红的功用。
从消费者角度讲，一定是希望用合理的预算，获得相对应的风险保障。
而相反的，各家保险公司的开门红产品，基本清一色都是分红型保险，或是年金险。
风马牛不相及。
LED荧屏亮眼的利益演示数字、教授专家口吐莲花，就连平时意志力再坚定的你，这时也怕是会犯嘀咕：
我是不是应该买一份儿？
不少消费者在公众号留言：
大师，我最近买了份儿玺越人生，不知道有没有坑？
险身君，你看平安玺越人生怎么样？
老师，玺越人生收益真有这么高？
……
等等诸如此类。
其实玺越人生的产品资料，本人早在4个月前就已拿到。之所以没动笔，主要还是觉得，这类型产品的测评含金量太低，写起来着实有点儿大材小用。
但架不住人民群众的热情高涨，以及部分消费者被忽悠的晕头转向。
心怀天下的我，实在寝食难安。
于是含泪写下此篇。
正如前文所言，各家保险公司的开门红产品，基本以分红型保险、年金险为主。
而这类型的产品也有个特点：
回报的周期较长。
所以针对此项弊端，保险公司或是业务员在宣传造势的时候，也不约而同采用了同一战略思想：
大而空。
类似像[错过不再有]、[必定绝后]、[投资收益率第一]等，简直张口就来。
你认真起来的样子，仿佛我家大门口天桥底下手机贴膜的。
一、产品介绍
平安开门红的镇司之宝——玺越人生，根据不同年龄的消费群体，分为了两个版本：
少儿版与成人版。
前者比后者多了个保费返还功能，不过最早也要等到60岁方可领取。
其他责任大致相同。
看完后，你第一感觉是不是：
哇塞，仅需投资9万，就可获利280万；存30万，就可以变成1133万。
回头就割肾卖血，说啥也得买几份儿！
这种类似的夸大误导宣传，也只能是个人传播，绝不可能在官网或官微。
违规字眼实在太多，若是深究起来，怕是业务员罚的搬砖到下个世纪都未必还清。
洋气的语言包装遮住了产品本质。
简单描述下产品责任。
假设0岁男孩，年交10万，交10年，共100万保费，保额为65690元，为例。
1、特别生存金：5岁、6岁，每年领取5万
2、生存金：7岁至59岁，每年领取13138
3、祝寿金：60岁，一次领100万
4、养老金：60岁以后，每年领19707
5、身故金：60岁前，给付所交保费与现金价值较大者；60岁后，给付保额与现金价值较大者
每年若不领取，生存金则自动进入玺越人生附加的聚财宝万能账户（2017，Ⅱ）累积生息。保底1.75%，目前5%。
同时每年享受保单分红。
二、特别生存金
翻译：保单生效第五年与第六年，可获得年交保费的50%的特别生存保险金。
即5万5万。
但需注意的是，
返还年交保费的50%，但不等于年化收益为50%。
对于一般投资行为而言，现金流是一进一出的，计算收益也非常简单。
而对于年金险或是分红型保险，资金却是进进出出（年交3/5/10年，返还终身）。一般的消费者或是绝大部分业务员来说，是算不出来收益的。
送上福利：
文末有详细的计算方法。
三、生存金
翻译：保单生效第七年以后，可每年领取保额20%，直到祝寿金领取日。
即7岁开始每年领13138元，直到59岁。
这里领取的计算基础，是保额，而并非保费。
年金险的保额，和通常我们接触的人身保障方面的概念并不一样。
年金险的保额仅仅是为了计算领取额度的基数，并不代表保障额度。
如图：
四、祝寿金返还
翻译：可在60、65、70岁三种年龄中，选择任意年龄返还全部保费。
即60岁时领取祝寿金，100万。
需注意，
仅少儿版玺越人生（0至25岁）有此项责任，成人版没有。
其实也说得过去，成人年龄较大，离祝寿金领取的日子也较短。
保险公司：
我钱还没拿热乎呢，你就想领回去？门儿都没有！
五、养老金
翻译：祝寿金领取后，每年可领取保额30%，直到终身（身故）
即61岁起，每年可领取19707。
需注意的是，
这里计算的基础依然是保额，而非保费。
不考虑通货膨胀情况下，60年后，每年领1万9，怕是也不够养老吧？
六、身故金
翻译：60岁前身故给付已交保费与现金价值较大者；60岁后身故给付基本保额与现金价值较大者
这个身故金，说白了就是自己的钱保自己。
完全没有发挥保险杠杆的作用，等于无保障。
不过对于这种理财类险种，也是很正常的。
七、分红
各种虚假宣传、夸大利益，和分红这一概念脱离不了关系，也为业务员的销售误导创造了可发挥空间。
光注意业务员出示的计划书上亮眼数字的你，是否注意到了合同条款里的这一句：
保单红利是不确定的。
幻想着自己成为保险公司的股东，坐享每年几百亿的经营成果，殊不知，
买了保险，不等于成为保险公司的股东。
所谓的分红，实际为保险公司向保单持有人分配可分配盈余的70%。
什么叫可分配盈余呢？
那就是在保险公司的总收益当中，扣除了各种税务开销、营运成本、股东回报、业务员佣金等等，才有可能成为可分配盈余！
那么拿出来分配的，到底谁说了算？
当然是保险公司的董事会了！
一位现实中的案例：
30岁女性，买了一款某公司分红型保险，年交5800，十年下来，一毛钱没分！
所谓哀莫大于心死也不过如此了吧？
八、万能账户
翻译：以上的特别生存金、生存金、祝寿金、分红等，若不领取，则可进入聚财宝万能账户，进行二次增值。
说白了，就是提供了一个余额宝的功能。
万能账户，分为保底利率与实际利率。
保底利率：即无论什么情况下，都要兑现的底线。
实际利率：为当前结算利率，受市场情况波动以及保险公司政策影响。
保底利率市面常见的有2%、2.5%、3%，实际结算利率一般为4%至6%不等。
就算傻子也明白，实际利率不确定因素太多，参考价值不大；而保底利率为刚性兑付，越高对自己更有利。
而平安玺越人生附加的聚财宝万能账户（2017，Ⅱ）采用了行业最低标准：
1.75%
九、流动性
“随时领取，灵活支配；保单贷款，现金周转”等类似的产品介绍，相信让不少消费者心动不已。
但实际情况却是大相径庭。
退保损失怎么算：
有此表可以看出，就算是缴费第九年退保，都有17%的损失；首年若是退保，损失更是超过一半！
有的业务员会说：
我们能贷款啊！
打住，依据玺越人生合同条款关于贷款的说明：可贷现金价值的80%
也就是上述生存总利益的80%，甚至不到。
一着不慎满盘皆输。
请问，若是急用钱，你敢退吗？
10、整体收益
计算年金险的整体收益，就要涉及了另一种工具，IRR公式。
IRR，即内部收益率。
作为理财产品，IRR高，理财效果好；IRR低，则收益性差。
首先打开EXCEL，将以下结果输入表内。
然后将公式=IRR（H2：H81，0）输入表格内，
可得出结果1.9167%。
即，若是消费者将每年的生存金、特别生存金、祝寿金等全部领出，到80岁时的回报率为1.9167%。
当然，因为玺越人生属于分红型保险，就算分红不确定，有高有低，也可能为0，但我们终究不能剥夺这项责任。
同时，特别生存金、生存金、祝寿金以及分红若是不领取，还可进入万能账户进行复利滚存。
考虑保单持有长期，以及未来市场利率波动情况，这里保守计算，以万能账户保底利率1.75%，分红为低档2.5%演示。
有此表可以看出，就算是在考虑到分红以及万能账户增值等方面，保单持有60年，即60岁退保的时候，回报率也仅为1.98%。
并且在60岁，回报率一路下滑，到了80岁，甚至变成了1.95%！
可能这时你要问了：
根本原因在于，玺越人生附加的万能账户，保底利率太低，拖了整体收益的后腿。
我们可以想象如此一份美好的画卷：
生于新世纪，长在红旗下的王尼玛同志，因为坚信邻居平安业务员张大妈的热情介绍，省吃俭用、捐血割肉为孩子买了一份平安人寿的玺越人生分红险，年交10万交10年。
等到若干年后回头一看，TMD，收益率甚至还不如余额宝！
一首凉凉，送给所有购买玺越人生的朋友们！
在90年代中期，平安人寿曾售卖大量定价利率8%-10%保单，可简单理解为年回报率8-10%。
后来央行存款利率一路下跌，给平安人寿造成了不可估量的损失。
本人也有幸见识过几份朋友当时购买的保险合同，被条款中约定的超高保证利益演示，震惊的瞠目结舌。
据平安董事长马明哲先生在一次投资说明会上说，
“在平安1994年开始做人寿保险业务，1996年至1999年，曾销售大量高利率保单，这些高利率保单平均利率为6.9%”。
根据中金公司研究报告称“平安人寿仍将长期受利差损保单困扰。据测算，在目前的投资环境和假设下，这些保单隐含亏损达200亿元，而在峰值（2050年前后）的亏损将在400亿元左右”。
而这篇新闻，也正是印证了我的猜测：
买/卖保险，一定要远离平安人寿，太TM暴利了！
前阵子看到平安业务员的朋友圈：平安又一次捍卫北京市场【父亲般】的尊严。