一个人的财务状况，通常由税后收入、固定支出、投资和生活开销决定。但未必收入越高，生活质量就越高；也未必收入越高，财务状况就越好。那么还有什么因素在影响着人们的生活质量和财务状况呢？其实有一个重要因素，就是可支配收入。可支配收入是税后收入减去固定支出剩余的部分，它主要涵盖了投资和生活开销两项内容。
生活开销决定人们当前的生活质量。说得通俗一点，超市自由（在超市里想买什么就买什么，不太在意价格）就是由生活开销决定的，每天吃什么、旅游去哪里、住什么档次的酒店、日常选择什么交通方式也都是由生活开销决定的。而投资则关乎人们未来的资产状况。比如，一年后准备买一辆汽车，或者两年后准备结婚，再或者三年内准备买房，这都需要相应的投资进行准备。而生活开销和投资是此消彼长的，投资多了，就会在一定程度上牺牲当前生活的生活质量；生活体验好了，又必然会挤占投资额度。如何在两者之间权衡选择，是基于每个人的人生规划和对生活的要求决定的。本文要讨论的，是应该如何配置自己的投资。
投资在一定程度上可以视为资产管理。广义的资产管理包括自己投资和委托专业投资机构投资。进行银行定活期存款以及直接买卖股票、债券、期货都属于自己直接投资，是自己操刀的资产管理。购买银行理财、基金、信托等资管产品进行投资属于委托专业投资机构进行投资，这一行业也被称为代客理财，也是狭义的资产管理。
无论是自己直接投资还是通过购买资管产品间接投资，目的都是为了实现资产的保值增值。但是市场不止有收益，也伴有风险。就像一棵树，地上的树干和枝叶越高大越茂盛，地下的盘根就会扎得越深。参天大树为了沐浴更多的阳光，就需要深入更恐怖的黑暗。投资，可能让生活变得美好，也可能让人倾家荡产。所以，做投资之前，一定要结合自身的情况做好规划，合理地配置自己的资产。
一个健康的投资，应该包括以下四组类型的资产：保障型投资、进取型投资、稳健型投资和流动资金。每组资产分别对应着相应的功能。每个人都可以结合下图，对自己的投资做一个全面的体检，看看自己的投资组成是否完整，而进一步可以看看自己的投资是否符合自身的财产状况。
第二类是进取型投资，这类产品是用来博取高收益的，但也会伴随着一定的风险。进取型投资包括了各类涉及股票市场、期货市场以及股权类资产的投资。如果投资得当，这类投资将会为金主带来固定收入以外的投资收益。
第三类是稳健型投资，这类产品的主要功能是实现资产的稳健增值。稳健型投资主要包括银行理财（PR2-PR3）、国债、债券型基金、债券型券商集合计划以及一些分级资管产品的优先级，也包括投资于信托贷款的信托产品。这类产品可以用于几年内的结婚、教育、购房、购车等需求，非常适合作为资金积累过程中的载体。
第四类是流动资金，这类产品是实际上是介于生活开销和投资之间的产品，用于短期的支付和结算。流动资金包括活期存款、货币市场基金、货币理财等等。这些产品的特点是流动性很强，风险很低，基本可视为现金，这类资产直接决定了个人的生活体验。
为什么会呈现两个完全相反的图形呢？假设小赵的可支配总资产大概是15万，而老陆的可支配总资产大概是1500万。4万元的现金类资产在小赵的资产配置中占比接近30%，而15万元的现金类资产在老陆的资产配置中仅占1%。其实人们用于生活的成本并没有那么大的差异，便宜的面包和昂贵的面包价格差不出3倍，真正的消费在于日常用品和奢侈品之间的巨大鸿沟。可支配总资产越少，越应该将资产偏重配置到日常生活与保障，在力所能及的情况下再配置投资性资产；可支配总资产越多，日常开销的占比就越显得微乎其微，所以富裕人群对高风险、高收益的资产会更加青睐，比如信托、私募基金等等。同样是高风险产品，一旦发生亏损，可能损失50万元对老陆而言不算什么，根本不可能影响他的生活；而5万元的损失对于小赵而言，就足以给他的生活带来巨大的影响了。
结合以上，是否能够对自己的投资配置做一次全面的体检了呢？如果想进一步了解各类资管产品以及如何更加健康地配置自己的资产，笔者近期出版了《资管不可能这么有趣》一书，书中把银行理财、公募基金、信托、券商和期货资管计划、保险、私募基金等等各类产品用幽默、有趣的语言简单地呈现，相信能够帮助读者更好地了解投资这件事儿。