第三节可行性研究报告编制依据、编制原则及研究范围
一、编制依据
二、编制原则
三、研究范围
第二章项目提出理由
第一节概述
第二节利益共享
第三节风险共担
第三章目标公司情况介绍
第一节目标公司基本信息
第二节目标公司股权架构
第三节目标公司治理结构
一、党组织
二、执行董事
三、经理层
四、监事
第四节目标公司部门设置及人员编制
第五节目标公司业务概况
第四章项目建设背景及必要性
第一节项目建设背景
一、政策背景
增资扩股项目
在地方层面：《河北省公路发展“十四五”规划》指出要提升公路网络的安全性和可靠性，完善公路安全应急保障体系;《河北省综合立体交通网规划纲要》提出到2025年，交通设施、运输装备的运行监测水平和应急保障能力大幅提升，安全生产事故总量持续下降，到2035年，交通基础设施耐久性和有效性显著增强，综合立体交通网安全设施完好率达到95%以上。
……
二、市场背景
1、我国交通运输行业高质量发展，高速公路通车里程持续增加，带动包含交通安全设施在内的高速公路固定资产投资增长
2021年末，全国公路总里程528.07万公里，比上年末增加8.26万公里。公路密度55.01公里/百平方公里，同比增加0.86公里/百平方公里。公路养护里程525.16万公里，占公路总里程比重为99.4%。2021年全年，我国完成公路固定资产投资25995亿元，比上年增长6.0%。其中，高速公路完成15151亿元、同比增长12.4%。
根据2022年5月，交通运输部副部长赵冲久介绍，交通运输部将切实发挥交通运输行业在促投资、稳增长中的重要作用，确保“十四五”时期完成新建高速公路达到2.5万公里，将带动包含交通安全设施在内的高速公路固定资产投资增长。
三、社会背景
第二节项目实施必要性
一、项目实施是响应落实国家和河北省政策号召的需要
二、项目实施是引入新的合作伙伴，实现公司经营利益共享、风险共担的需要
三、项目实施是提升XX采购效率与质量保障程度的需要
第五章项目市场分析
第一节国内交通安全设施行业发展分析
一、交通安全设施行业概况
1、交通安全设施的定义
二、我国高速公路交通安全设施市场规模
根据国家统计局数据，截至2021年底，国内高速等级公路里程达到16.91万公里，同比增长5.03%。
三、交通安全设施行业主要问题
四、交通安全设施行业发展趋势及前景
第二节本项目重点业务领域市场发展情况
一、重点业务定义
本项目重点业务主要是护栏板(波形钢护栏)等交安设施的生产。
三、河北省高速公路交通安全设施市场规模
第六章项目实施方案
第一节交易价格
第二节交易形式
第三节对意向增资方的要求
第四节增资后目标公司经营规划
一、增资后目标公司基本信息
二、增资后目标公司股权架构
三、增资后目标公司治理结构
四、增资后目标公司部门设置
五、增资后目标公司人员构成
六、增资后目标公司发展规划
第七章项目实施进度安排
第八章项目投资计划及经济效益评价
第二节项目经济效益评价
一、经济效益估算有关说明
二、目标公司收入预测
三、目标公司成本费用预测
四、目标公司利润预测
五、项目投资财务指标测算
根据投资现金流量表，可计算财务净现值FNPV、财务内部收益率FIRR、项目投资回收期Pt等各项财务指标。
1、财务净现值FNPV
财务净现值系指按设定的折现率(一般采用基准收益率ic)计算的项目计算期内净现金流量的现值之和，可按下式计算：
式中：ic——设定的折现率(同基准收益率)，本项目为6.5%。
经计算，所得税前项目投资财务净现值**万元，所得税后项目投资财务净现值**万元，大于零。说明项目除了满足基准收益率要求的盈利外，还能得到超额收益，项目可行。
2、财务内部收益率FIRR
3、项目投资回收期Pt
六、经济效益评价结论
因此，从经济效益角度评价，本项目是可行的。
第九章项目社会效益分析
第一节项目效益分析
一、年创造产值与税收
二、创造就业岗位
三、带动产业集聚，推动上下游产业发展
第二节社会效益
一、项目对群众生活水平和生活质量的影响
二、项目对地区不同利益群体的影响
三、项目对当地就业增长、社会服务容量和城市化进程的影响